هناك قاعدة ذهبية شائعة في عالم العملات الرقمية: وقف الخسارة الصغير وجني الأرباح العالية. قد تبدو وكأنها قاعدة صارمة لإدارة المخاطر، لكنها في الواقع فخ يقتل الحساب ببطء.

ما هو المشكلة؟ المنطق نفسه متصدع. تحديد وقف الخسارة بمسافة صغيرة جدًا، مع تقلبات السوق الطبيعية التي تتراوح بين 1% و2%، يمكن أن تطيح بأوامرك في دقائق؛ وضع هدف جني أرباح بعيد جدًا، يعني أن تراهن على "معجزة"، واحتمال حدوثها ضئيل جدًا. النتيجة؟ تتعرض لعدة مرات لخسائر -2% أو -3% أسبوعيًا، ويستغرق الأمر شهرًا واحدًا فقط للوصول إلى ربح +10% أو +20%. وإذا كانت مراكزك أكبر، فحسابك يُ磨 حتى يصبح مجرد قشرة فارغة.

لماذا وقف الخسارة الصغير مميت جدًا؟ تقلبات السوق في العملات المشفرة عنيفة بطبيعتها، وتقلبات 1% إلى 2% تعتبر طبيعية تمامًا. وضع وقف الخسارة في هذه "مناطق العاطفة" هو في الأساس رمي الرهانات في سوق الضجيج. والأكثر إيلامًا، أن الأموال الكبيرة تتربص في مناطق وقف الخسارة الكثيفة، وتستهلك السيولة، ووقف خسارتك الصغير هو في الواقع وجبة خفيفة لها.

أما جني الأرباح العالية؟ الانتظار أطول، والأحلام أكبر. لكن كلما زادت نسبة الفوز، قلت نسبة الربح - هذه قاعدة ثابتة في الاحتمالات. المتداولون الكبار لا يسعون لتحقيق انقلاب كامل في صفقة واحدة، إنهم يحسبون الاحتمالات الإجمالية. عشر عمليات، تسع منها تحقق أرباحًا صغيرة، وواحدة تحقق ربحًا متوسطًا، فقط بهذا التوازن يمكنهم الاستمرار.

كيف يلعب اللاعبون الذين يداومون على البقاء؟ حجم وقف الخسارة يعتمد على المنطق، وليس السعي وراء الصغير بشكل أعمى؛ جني الأرباح بدون طمع، هو الطريق الصحيح. تذكر: التداول يعتمد على هيكل الاحتمالات العام، وليس على الأحلام في الانعكاس. الأشخاص المتمسكون بوقف خسارة صغير ينتهي بهم الأمر إلى فقدان السيطرة على عواطفهم، وارتكاب عمليات غير منظمة، والسقوط في دائرة الخسارة الحتمية.