Muchos me preguntan cómo sobrevivir en un mercado bajista. La verdad es que no es por suerte, sino porque he pisado demasiadas trampas. Hoy voy a compartir la lógica de trading que he resumido en estos años.

**Primera fase: No busques oro en la basura**

He visto a demasiadas personas obsesionadas con comprar en el fondo monedas poco conocidas, aguantando todo el mercado bajista sin que llegue la primavera. Ahora mis reglas son muy estrictas: solo miro las monedas en las que realmente ha puesto interés el capital.

Ver la lista de ganadores diarios no tiene mucho misterio, pero lo clave es encontrar aquellas que hayan estado en el top 20 durante 3 días consecutivos y agregarlas a la lista de observación. ¿Por qué hacer esto? Porque el capital fluye, y primero se concentra en las áreas de mayor interés, no en monedas desconocidas sin volumen.

Otra trampa son esas "monedas de colilla" — whitepapers que parecen increíbles, pero el código no se actualiza en medio año, el equipo es anónimo y el volumen de transacciones es ridículo. Por muy baratas que parezcan, no las toco, porque probablemente acabarán en cero.

¿Y cuál es la señal verdadera? La combinación del interés social y los datos en la cadena. Recordando el auge de las monedas AI en 2023 y la locura de los Memecoins en 2024, la discusión en plataformas como X siempre precedía a la subida del precio. Cuando un token tiene un aumento explosivo en el volumen social, y además el TVL y el número de usuarios crecen más del 50% respecto a la semana anterior, es momento de poner los ojos en ello.

**Segunda fase: Solo comprar cuando el MACD mensual cruce al alza**

El error más común de los novatos es intentar adivinar el fondo. Puede que una o dos veces funcione por suerte, pero a largo plazo, jugar así, tu cuenta terminará desgastada.

Mi regla de hierro es: antes de que el MACD mensual cruce al alza, cualquier subida es solo un rebote, no vale la pena participar. ¿Suena conservador? Pero a veces, lo conservador es la clave para durar más.

En junio del año pasado, cuando Bitcoin formó un cruce a la baja en el MACD mensual, hubo un rebote del 10%. Muchos estaban tentados a comprar. Yo mantuve la posición en corto. En los dos meses siguientes, el precio cayó un 30%. Solo cuando el MACD cruzó al alza y la señal se confirmó, entré en el mercado, y fue cuando capturé la verdadera tendencia alcista.

La señal para aumentar la posición tampoco es complicada: si el precio vuelve a tocar la media de 60 días con volumen, y si en un solo día el volumen supera el 30% de la media de 5 días, eso indica que esa línea es un soporte real. Mejor perder alguna oportunidad que arriesgarse a un error.

**Tercera fase: Si rompe la línea, hay que salir sin piedad**

Una de las verdades más dolorosas en el mundo cripto es que la mayoría muere en el momento en que debería haber cortado pérdidas.

Mi regla de stop-loss es: si la línea técnica se rompe, vendo inmediatamente, sin sentimentalismos ni negociaciones con el mercado. En cuanto a tomar ganancias, es dividir las ganancias en niveles: si se duplica, vendo el 30%; si llega a triplicar, liquido el 50%, y dejo el resto correr. Así aseguro beneficios y evito quedarme completamente fuera.

Muchos dicen que esto es demasiado conservador, pero he visto demasiadas cuentas explotar en una tendencia que parecía "inevitable". Cuando llega ese momento, ya es demasiado tarde para arrepentirse.