Tres acciones de centros de datos posicionadas para un crecimiento explosivo en la era de la IA

La carrera por construir infraestructura de centros de datos ha entrado en una fase crítica. Los hyperscalers están destinando aproximadamente 700 mil millones de dólares en gastos de capital solo este año para construir instalaciones que impulsarán servicios de inteligencia artificial y computación en la nube a nivel mundial. Este gasto masivo representa lo que muchos analistas describen como una ola de inversión única en una generación, creando oportunidades extraordinarias para las empresas que suministran infraestructura esencial, gestión de energía y sistemas de enfriamiento. Para los inversores que siguen las acciones de centros de datos, tres empresas cotizadas destacan como principales beneficiarias de este auge en infraestructura: Quanta Services (NYSE: PWR), Vertiv (NYSE: VRT) y Eaton (NYSE: ETN).

Estas tres firmas ocupan posiciones clave en toda la cadena de valor, desde la construcción de instalaciones de generación de energía y conexiones a la red hasta la provisión de sistemas de enfriamiento y soluciones de gestión integradas. Su fuerte posicionamiento sugiere que los próximos años podrían definir un superciclo de crecimiento en ganancias y expansión estratégica.

Quanta Services: Construyendo la columna vertebral energética para la expansión de centros de datos

Quanta Services se ha posicionado estratégicamente como el principal arquitecto de infraestructura para las construcciones de hyperscalers. La compañía ofrece soluciones integrales que abarcan todo el ecosistema de suministro de energía, incluyendo construcción de generación eléctrica, interconexiones de alta tensión y los complejos sistemas eléctricos instalados en los propios centros de datos.

Para consolidar su dominio en el mercado, Quanta ha llevado a cabo una estrategia de adquisiciones deliberada. En 2024, adquirió Cupertino Electric por aproximadamente 2 mil millones de dólares, incorporando capacidades especializadas en ingeniería eléctrica de bajo voltaje y modularización, específicamente adaptadas a las necesidades del sector tecnológico. Aprovechando este impulso, la compañía siguió con la adquisición de Dynamic Systems por unos 1.500 millones de dólares, sumando experiencia en infraestructura mecánica, plomería y procesos para instalaciones a gran escala, incluyendo centros de datos y complejos industriales.

El impacto de estas inversiones se refleja en la trayectoria financiera de Quanta. Para finales de 2025, la cartera de proyectos pendientes alcanzó los 44 mil millones de dólares, lo que representa un aumento del 27,5% respecto al año anterior. Este backlog en expansión indica una demanda sostenida en el futuro cercano. Los analistas de Goldman Sachs proyectan que estas tendencias impulsarán un crecimiento del 17% al 18% en las ganancias por acción, compuesto anualmente durante los próximos cinco años, subrayando la naturaleza duradera del ciclo actual.

Las soluciones modulares de Vertiv aceleran el despliegue de hyperscalers

Vertiv ha emergido como el socio de infraestructura preferido para las empresas que buscan desplegar rápidamente capacidad en centros de datos. La compañía se especializa en gestión de energía, sistemas de enfriamiento, soluciones integradas en racks y servicios de mantenimiento continuo, que constituyen la columna vertebral de las operaciones modernas de centros de datos.

El aumento en la demanda de hyperscalers se ha traducido en un rendimiento financiero notable. En el cuarto trimestre de 2025, Vertiv reportó un incremento orgánico en pedidos del 252% respecto al año anterior, reflejando el apetito sin precedentes por sus productos y servicios. Esta demanda extraordinaria ha llevado el backlog total de la compañía a más del doble en un solo año, alcanzando un récord de 15 mil millones de dólares.

Los hyperscalers enfrentan una necesidad crítica: poner en línea rápidamente la capacidad de computación de IA mientras gestionan un consumo extremo de energía. Para abordar este desafío, Vertiv ha desarrollado soluciones prefabricadas como Vertiv OneCore y SmartRun. Estos bloques modulares permiten a los clientes desplegar sistemas de 12.5 megavatios que pueden escalarse hasta sitios masivos de 2 gigavatios, reduciendo sustancialmente el tiempo de construcción en el sitio y minimizando la complejidad. Este enfoque cambia fundamentalmente los plazos de despliegue para la construcción de centros de datos.

Vertiv también está aumentando su capacidad operativa para satisfacer la demanda en auge. La compañía ha anunciado planes para incrementar sus gastos de capital del rango histórico del 2-3% de las ventas al 3-4% en 2026, destinando recursos sustanciales para apoyar la expansión de ingresos prevista. La dirección proyecta que las ventas orgánicas crecerán aproximadamente un 28% en 2026, lo que podría generar unos 13.500 millones de dólares en ingresos anuales.

La estrategia chip-a-red de Eaton impulsa proyectos mega de centros de datos

Eaton se ha posicionado como un proveedor integral de soluciones de energía y electricidad, aprovechando su experiencia para capitalizar la expansión de centros de datos. La estrategia de la compañía se centra en un marco de extremo a extremo llamado “chip-a-red” —un enfoque integrado para gestionar las demandas extremas de energía y térmicas impuestas por la infraestructura de IA de próxima generación.

Un elemento clave de esta estrategia fue la adquisición de Boyd Thermal por 9.500 millones de dólares en 2025, especializada en sistemas de enfriamiento líquido diseñados para evitar el sobrecalentamiento de chips de IA de próxima generación. A medida que los procesadores de IA se vuelven más potentes y densos en energía, la gestión térmica ha emergido como una ventaja competitiva crítica.

La respuesta del mercado ha sido dramática. Eaton ha identificado un aumento masivo en los “mega proyectos” —iniciativas individuales de centros de datos valoradas en más de 1 mil millones de dólares— con una cartera de 3 mil millones de dólares específicamente en Norteamérica. La compañía muestra una tasa de éxito del 40% en licitaciones de mega proyectos, demostrando su fortaleza competitiva en este segmento premium. En el cuarto trimestre de 2025, los pedidos de centros de datos en la división Electrical Americas de Eaton se dispararon aproximadamente un 200% respecto al año anterior, mientras que los ingresos de centros de datos aumentaron un 40% en ese mismo trimestre. Estas ganancias elevaron el backlog de la división a un máximo histórico de 13.200 millones de dólares, un aumento del 31% respecto al trimestre anterior.

Aunque Eaton espera cierta presión en márgenes al adelantar costos para ampliar su capacidad operativa, los analistas proyectan que la compañía logrará un crecimiento de ganancias por acción de dos dígitos anualmente en los próximos años, a medida que se materialicen los beneficios de escala.

La justificación de inversión: por qué importan ahora las acciones de infraestructura de centros de datos

La convergencia de la adopción de IA, la expansión de la computación en la nube y el envejecimiento de la infraestructura de red ha creado un momento único en el que la oferta y la demanda están dramáticamente desbalanceadas. Los hyperscalers no pueden agregar capacidad de cómputo lo suficientemente rápido para satisfacer la demanda empresarial, y las empresas de infraestructura que apoyan estas construcciones operan con máxima utilización.

Para los inversores que evalúan acciones de centros de datos, las tres empresas aquí perfiladas—Quanta Services, Vertiv y Eaton—representan formas distintas de participar en esta ola de infraestructura. Quanta ofrece exposición a la fase de ingeniería y construcción. Vertiv proporciona soluciones que aceleran los plazos de despliegue. Eaton combina gestión de energía con soluciones térmicas necesarias para los sistemas de próxima generación.

Cada empresa aporta ventajas competitivas únicas, una visibilidad sustancial en su backlog y equipos directivos comprometidos con la expansión de capacidad. Las proyecciones financieras de estas firmas—que van desde un crecimiento anual en ganancias del 17-18% en Quanta hasta una guía de crecimiento del 28% en ingresos en Vertiv—reflejan la durabilidad de las tendencias de demanda actuales.

Cabe destacar que el equipo de Motley Fool Stock Advisor identifica oportunidades de inversión basadas en tendencias secular a largo plazo, no en ruidos de mercado a corto plazo. Cuando Netflix apareció en la lista recomendada en diciembre de 2004, una inversión de 1.000 dólares habría crecido a 534.817 dólares. De manera similar, cuando Nvidia fue identificada en abril de 2005, esa misma inversión habría alcanzado los 1.123.912 dólares. El ciclo de infraestructura de centros de datos que surge hoy podría representar una oportunidad única en una generación para inversores dispuestos a reconocer el cambio en marcha.