إعادة توجيه العنوان الأصلي: كيفية شراء صناديق الاستثمار المتداولة للبيتكوين

أهم النقاط

• تعرض صناديق الاستثمار المتداولة بالبيتكوين المستثمرين المبتدئين والمتمرسين لحركات أسعار البيتكوين دون امتلاك العملة المشفرة مباشرة، مما يوفر البيسر والراحة.
• صناديق ETF الفورية تتبع سعر البيتكوين مباشرة، مما يوفر الشفافية وتكاليف أقل، بينما تنطوي صناديق ETF الآجلة على عقود ونفقات أعلى وأخطاء في التتبع.
• صناديق الاستثمار المتداولة لبيتكوين توفر إمكانية الوصول والسيولة والإدارة المهنية والحماية القانونية والتنويع والنمو المحتمل بمرور الوقت في سوق العملات المشفرة.
• تحمل صناديق ETF لبيتكوين مخاطر مثل نسب تكاليف عالية وتقلبات السوق وإمكانية خسائر كبيرة. كما توجد مخاطر الحفظ إذا واجه الحفاظ الطرف الثالث مشاكل مالية.

إذا أسرك صعود بيتكوين وشجع اهتمامك بالاستثمار لتحقيق الأرباح، ولكن تعقيد نظام العملات الرقمية يعيقك، صناديق تداول بيتكوين المتداولة في البورصة (ETFs)قد تكون حلا بديلًا. توفر صناديق ETF للبيتكوين طريقة بسيطة للحصول على تعرض للبيتكوين دون امتلاكها فعليًا.

تتتبع هذه الصناديق بيتكوين's （BTC 97,927أداء مزدوج ، يجمع بين مزايا استثمارات الأسواق المالية التقليدية مع وعد الأصول الرقمية. سواء كنت مستثمرًا متمرسًا أو مبتدئ في عالم العملات الرقمية ، فإن صناديق بيتكوين المتداولة في البورصة هي منتج مالي يستحق الاستكشاف.

سيساعدك هذا المقال على التنقل في عالم صناديق الاستثمار المتداولة المشفرة للبيتكوين. ستتعلم ما هي هذه الصناديق، وكيفية اتخاذ قرارات استثمارية ذكية والخطوات لشراء هذه الصناديق.

ما هي صناديق ETF لبيتكوين

صناديق الاستثمار المتداولة المتداولة هي صناديق استثمار تتداول في بورصات الأوراق المالية وتتتبع سعر البيتكوين. تعرض هذه الصناديق المستثمرين لتقلبات سعر البيتكوين دون امتلاك أو إدارة العملة المشفرة مباشرة. بفضل صناديق الاستثمار المتداولة المتداولة، يصبح استثمار بيتكوين متاحًا بسهولةحيث يمكنك الاستثمار من خلال منصات مالية معتمدة.

يمكنك الاستثمار في نوعين من صناديق الاستثمار المتداولة بالبيتكوين - البيتكوين الفوري والبيتكوين المستقبلي.

صناديق ETF لبيتكوين الفورية تحتوي مباشرة على بيتكوين، وتقدم تعرضًا مباشرًا لسعر العملة المشفرة، بينما تتتبع صناديق ETF لبيتكوين المستقبلية عقود الآجلة على بيتكوين، مما يجلب تعقيدات واحتمالات أخطاء التتبع.

صناديق ETF المباشرة أكثر شفافية ومرتبطة مباشرة بقيمة بيتكوين، بينما صناديق الاستثمار المتداولة المستقبلية قد تنطوي على تكاليف إضافيةوالمخاطر الناجمة عن طبيعة عقود الآجلة.

كيفية اختيار صناديق تداول بيتكوين

عند تقييم صناديق ETF للبيتكوين ، يبدأ باستكشاف صناديق ETF للمكان وصناديق ETF للمستقبل. يجب أن تأخذ في الاعتبار العوامل التالية:

الرسوم ومعدلات النفقات: تقليل الرسوم يزيد العائدات، خاصة للاستثمارات طويلة الأجل.

سجل الأداء: قم بفحص العوائد السابقة لتوقع الأداء المستقبلي المحتمل، على الرغم من أن الأداء السابق لا يضمن النتائج المستقبلية.

سمعة مدير الصندوق: يزرع المديرون الفعالون ذوي السجلات المثبتة ثقة أعلى.

الاستراتيجية: يجب أن تكون اختياراتك من صناديق الاستثمار المتداولة بالبتكوين متسقة مع أهدافك الاستثمارية، سواء أردت التعرض المباشر للبتكوين أو التنويع.

هل كنت تعلم؟ في 17 يناير 2025 ، كانت iShares Bitcoin Trust (IBIT) من BlackRock عبارة عن صندوق Bitcoin ETF بأكبر حصة سوقية تبلغ 57.6 مليار دولار. احتل صندوق Fidelity Wise Origin Bitcoin Fund (FBTC) المرتبة الثانية بمبلغ 21.2 مليار دولار.

ما هي الطرق المختلفة لشراء صناديق تداول البتكوين

يمكن الآن الوصول إلى صناديق الاستثمار المتداولة في بيتكوين الفورية على منصات الوساطة عبر الإنترنت المختلفة ومنصات الاستشارة الآلية. يمكنك تضمين هذه الصناديق في حسابات التقاعد المتنوعة، مثلالبيتكوين آر آى, خطط 401(k) الفردية والتقليدية والروث للتقاعد والادخار.

في عام 2025، يقدم مختلف الجهات الصادرة إعفاءات مؤقتة من الرسوم لجذب المستثمرين. على سبيل المثال، سيُعفى صندوق البيتكوين VanEck (HODL) من رسوم الراعي حتى 31 مارس 2025، أو حتى تصل أصوله الإدارية (AUM) إلى 1.5 مليار دولار. هذه الإعفاءات من الرسوم هي تكتيك تنافسي بين المنصات وقد لا تكون دائمة.

يمكن للمستثمرين شراء صناديق الاستثمار المتداولة في بيتكوين بعدة طرق، كلٌّ منها له فوائد فريدة ومستويات مختلفة من الراحة:

حسابات الوساطة عبر الإنترنت / منصات التداول: يمكنك شراء صناديق الاستثمار المتداولة في Bitcoin مع العديد من شركات السمسرة عبر الإنترنت مثل Charles Schwab و Fidelity و Robinhood و Interactive Brokers. يمكنك شراء وبيع صناديق الاستثمار المتداولة من خلال البحث عنها بالاسم أو رمز المؤشر.

المستشارون الروبوت: المستشارون الروبوت هي تطبيقات عبر الإنترنت توفر إرشادات وخدمات مالية آلية. توفر منصات مثل ويلثفرونت وبترمينت بدائل استثمارية آلية وبتكوين ETF بتكلفة منخفضة. إنهم يديرون المحافظ وفقًا لملف المخاطر الخاص بك.

صرافات العملات المشفرة: على الرغم من أن بورصات العملات المشفرة لا تقدم بعد صناديق الاستثمار المتداولة بالبيتكوين (ETFs)، إلا أن كوينبيس يعمل كوصي على العديد من صناديق الاستثمار المتداولة بالبيتكوين (ETFs) التي تمت الموافقة عليها من قبل هيئة الأوراق المالية والبورصات (SEC).

المستشارون الماليون: يمكنهم دمج Bitcoin ETFs في محافظ العملاء باستخدام حسابات الوساطة الحالية ، مع الالتزام بنفس قواعد الامتثال مثل المنتجات الأخرى المتداولة في البورصة. يمكن للمستشارين مساعدة العملاء في تصميم استراتيجيات الاستثمار وفقا لأهدافهم المحددة وتحمل المخاطر.

البنوك التقليدية: البنوك مثل جولدمان ساكس ومورغان ستانلي وبنك أمريكا تشتري أسهم صناديق بيتكوين ETF الفورية نيابة عن العملاء. في الربع الذي انتهى في 30 سبتمبر 2024، كشفت جولدمان ساكس عن حيازات من الأسهم المقدرة بقيمة 710 مليون دولار.

كيفية شراء صناديق تداول بالبيتكوين في خمس خطوات

لشراء صناديق الاستثمار المتداولة للبتكوين ، قم بفتح حساب وساطة ، وتمويله ، والبحث عن صناديق الاستثمار المتداولة المتاحة ، وتقديم طلب شراء ، ومراقبة استثماراتك.

للتوضيح، يستخدم هذا المثال حساب وساطة لشرح كيفية شراء صناديق الاستثمار المتداولة المؤشرية للبيتكوين. تشمل النقاط المهمة اختيار المنصة المناسبة والتحقق من هويتك وتقييم صناديق الاستثمار المتداولة المؤشرية استنادًا إلى نسب التكاليف وتحمل المخاطر.

الخطوة 1: افتح حساب وساطة

اختر منصة وساطة مثل روبن هود، بلاك روك أو مزود آخر موثوق به.

حمّل تطبيقهم أو ادخل إلى موقعهم على الويب.

أكملعملية معرفة العميل (KYC)للتحقق من هويتك وإنشاء حسابك.

الخطوة 2: تمويل حسابك

ربط حسابك المصرفي بمنصة الوساطة وتحويل الأموال.

الخطوة 3: البحث عن صناديق ETF لبيتكوين المتاحة

استكشف صناديق الاستثمار المتداولة المتاحة من قبل مختلف المصدرين لعملة بيتكوين.

تولي اهتمامًا لعوامل مثل نسبة التكاليف العامة لصندوق المؤشر المتداول، والتي تعكس رسوم الإدارة ومستوى تحمل المخاطر. يمكن أن تحسن نسب التكاليف المنخفضة عوائدك العامة.

تحديد صناديق البيتكوين المتداخلة مع أهدافك.

الخطوة 4: وضع أمر

استخدم حساب وساطتك لتقديم طلب لصالح صندوق الاستثمار المتداول الخاص بالبيتكوين الذي اخترته.

أدخل رمز تتبع ETF وحدد عدد الأسهم المراد شراؤها.

اختر نوع الطلب (سوقي، حدّي، أو توقف) استنادًا إلى استراتيجيتك.

يرجى مراجعة تفاصيل طلبك للتحقق من الدقة قبل الإرسال.

بمجرد تنفيذها، ستظهر أسهم صندوق الاستثمار المتداول في محفظتك.

الخطوة 5: راقب استثماراتك

قم بمراجعة استثماراتك في صناديق الاستثمار المتداولة بانتظام لتتبع الأداء والاستجابة لتغيرات السوق.

ضبط محفظتك حسب الحاجة للبقاء متوافقًا مع أهداف استثمارك.

نظرة عامة على الوضع التنظيمي العالمي لصناديق بيتكوين المتداولة عبر البورصة

تشرف الهيئات التنظيمية على صناديق الاستثمار المتداولة للبيتكوين (ETFs)، مضمنة الامتثال للقوانين وحماية المستثمرين. يساعد هذا الإشراف فيمنع الاحتيال والتلاعب، مما يجعل استثمارات بيتكوين أكثر أمانًا وموثوقية.

في 10 يناير 2024 ، هيئة الأوراق المالية والبورصات الأمريكية (SEC) وافق على صناديق ETF لبيتكوين النقديلـ 11 مُصدرًا لقائمتهم على بورصة نيويورك (NYSE) وجمعية ناسداك لتجارة الأوراق المالية الآلية (Nasdaq) وبورصة خيارات شيكاغو (CBOE). تم تداول صناديق الاستثمار المتداولة بعقود البيتكوين بالفعل على بورصة CBOE وبورصات أخرى تُنظمها هيئة تداول السلع الآجلة (CFTC) منذ عام 2021.

وافقت هيئة الأوراق المالية على طلبات 19b-4 من ARK 21Shares ، إنفستكو غالاكسي ، فالكيري ، بلاكروك ، جرايسكيل ، بيتوايز ، فانيك ، ويزدومتري ، فيديليتي ، هاشديكس وفرانكلين تمبلتون.

في فبراير 2021، أصبحت كندا أول دولة توافق على صناديق الاستثمار المتداولة لبيتكوين. صناديق الاستثمار المتداولة في بيتكوين المباشرة متاحة في كندا وألمانيا وأستراليا وسويسرا والبرازيل وهونغ كونغ. في المملكة المتحدة، يمكن للمستثمرين المحترفين فقط الاستثمار في صناديق الاستثمار المتداولة لبيتكوين.

كيف تعمل صناديق الاستثمار المتداولة المتداولة بالبيتكوين

صناديق ETF تتبع حركة أسعار بيتكوين، مما يتيح للمستثمرين التعرض لأداء العملة المشفرة الأساسية دون الاحتفاظ بها فعلياً. تقدم صناديق ETF للمستثمرين نهجًا بسيطًا ومألوفًا للمشاركة في أسواق بيتكوين، مجمعة بين هيكلية صناديق ETF النموذجية والمكافآت المحتملة لنظام العملات الرقمية.

يتم إدراج هذه صناديق المؤشرات المتداولة في بورصات الأوراق المالية، مما يجعل شراؤها أكثر ملائمة للمستثمرين الملمين بالأسواق التقليدية للأسهم. وهذا يقلل من تعقيد تداول العملات المشفرة، مثل إنشاء المحافظ, إكمال عمليات التحقق من الهوية والحفظ عبارات البذرة.

صناديق ETF لبيتكوين تعكس التقلبات الأساسية في سوق بيتكوين. نظرًا لتقلب سعر بيتكوين بشكل كبير، قد يتم تداول صناديق ETF بسعر مرتفع أو مخفض بالنسبة لسعر الشراء. تؤثر عوامل مختلفة مثل الطلب والمزاج الاستثماري وسيولة السوقتلعب الأدوار في تحديد السعر.

هل تعلم؟ رفض اللجنة الأمنية والمتبادلة للأوراق المالية لأول مرة لصناديق البيتكوين الأساسية جاء في عام 2017 عندما رفضت طلبًا قدمه كاميرون وتايلر وينكلفوس لمنتج صندوق بيتكوين.

لماذا الاستثمار في صناديق الاستثمار المتداولة على بيتكوين

في 11 يناير 2025، بعد مرور عام على موافقة هيئة الأوراق المالية والبورصات، تجاوزت صناديق البيتكوين الأساسية المتداولة 100 مليار دولار في الأصول تحت الإدارة، مما يشير إلى اهتمام المستثمرين. هناك عدة أسباب للاستثمار في صناديق البيتكوين المتداولة.

الوصولية: يتم تداول صناديق الاستثمار المتداولة في بتكوين على الأسواق العادية للأسهم، لذا لا تحتاج إلى جهد إضافي لـالتسجيل في بورصةأو احصل علىمحفظة العملات الرقمية. يمكنك ببساطة الوصول إلى صناديق الاستثمار المتداولة المتداولة باستخدام الحسابات الوساطة التقليدية الخاصة بك.

السيولة: تعتبر صناديق ETF سيولة عالية، بحيث يمكنك تحويلها بسهولة إلى نقد دون فقدان قيمتها. ستجد أن شراء أو بيع الأسهم أسهل منالتداول بيتكوين مباشرة.

الإدارة المهنية: إدارة المال والميزانية عناصر رئيسية لنجاح أي صندوق. يتيح البيتكوين ETFs التي تديرها محترفين في مجال المال فرصة أفضل لتحقيق أرباح كبيرة مقارنة بالصناديق التي يديرها المبتدئون الماليون.

تأمين المستثمر: نظرًا لأن صناديق الاستثمار المتداولة (ETFs) هي أدوات مالية منظمة، فيجب أن تلتزم بمتطلبات الكشف وتوفير ضمانات خاصة للمستثمرين، مما يضمن لهم الشفافية والمساءلة.

تنويع المحفظة: تعمل صناديق الاستثمار المتداولة في بيتكوين على تنويع محفظتك من خلال زيادة التعرض لأسواق العملات المشفرة دون التعامل مباشرة مع الأصول الرقمية.

إمكانية النمو: مع توفر بيئة تنظيمية مناسبة عالميًا لنمو قطاع العملات المشفرة، لدى بيتكوين سبب للنمو بشكل أكبر. صناديق الاستثمار المتداولة لبيتكوين توفر للمستثمرين فرصة الاستفادة من هذه الفرصة.

مخاطر الاستثمار في صناديق الاستثمار المتداولة التي تتعلق بالبيتكوين

على الرغم من أن صناديق الاستثمار المتداولة لبيتكوين توفر العديد من الفوائد، إلا أن لها نصيبها من المخاطر أيضًا:

تغيير في عقلية المستثمر: قد تغير صناديق الاستثمار المتداولة (ETFs)، ولا سيما تلك التي تستهدف قطاعات أو أسواق محددة، عقليتك من المستثمر على المدى الطويل إلى تاجر نشط.

نسب التكلفة العالية: يميل صناديق الاستثمار المتداولة المركزة على العملات المشفرة إلى أن تكون لديها نسب تكلفة عالية. يمكن أن تكون رسوم الإدارة أعلى بشكل كبير من صناديق الاستثمار المتداولة التقليدية.

إمكانية تكبير الخسائر: بينما توفر صناديق ETF تعرضًا غير مباشر، إلا أنها لا تُزيل المخاطر الكامنة، مثل التقلبات الشديدة في الأصول الأساسية، مما قد يؤدي إلى خسائر كبيرة.

هل تعلم؟ أول صندوق تداول بيتكوين (BTC) في أوروبا ، صندوق Jacobi FT Wilshire Bitcoin ETF (BCOIN) ، بدأ العمل في بورصة أورونكست أمستردام في أغسطس 2023. إنه صندوق للأصول الرقمية صديق للبيئة.

ماذا يحدث إذا أفلس حامي عملة البيتكوين؟

مُصدري صناديق الاستثمار المتداولة للبيتكوين يقومون بتخزين البيتكوين الأساسية مع عهدة الطرف الثالث مثل كوينبيز. وهذا يُشبه كيف يحتفظ صناديق الاستثمار المتداولة في الذهب الفوري بممتلكاتها من الذهب الفعلي في خزانة عهدة الطرف الثالث.

حاليًا، كوينبيس هو العهد الأمين لـ 10 (من أصل 12) صناديق تبادل بيتكوين. يستخدم صندوق فيدليتي وايز أوريجين بيتكوين (FBTC) خدمات العهد الأمينة الخاصة بفيدليتي، بينما يستخدم صندوق فانيك بيتكوين تراست (HODL) جيميني كعهد أمين له.

سيطرة كوينبيس على وصاية صندوق الاستثمار المتداول للبيتكوين أثارت مخاوف حول المخاطر. إذا واجهت كوينبيس مشاكل مالية خطيرة في المستقبل، فسيثار شكوك حول مدى سلامة حيازات البيتكوين.

تُحفظ الأموال العميلة عادةً في حسابات مفصولة قانونيًا ومؤمنة. يجب أن يضمن ذلك سلامة البيتكوين الأساسي من أي انهيار مالي محتمل للوصي. في سيناريو الإفلاس، يتم التعامل مع المطالبات المقدمة وفقًا لأولوية الدائن.

على الرغم من احتمال صغير، إلا أن هذه السيناريوهات تسلط الضوء على الحاجة إلى النظر في مخاطر الوصاية عند الاستثمار في صناديق البيتكوين المتداولة. تبقى دائمًا على علم بالصحة المالية للوصي.

تنصل:

1. تمت إعادة طبع هذه المقالة من [كوينتيليغراف]. إعادة توجيه العنوان الأصلي: كيفية شراء صناديق الاستثمار المتداولة للبيتكوين. جميع حقوق الطبع والنشر تنتمي إلى الكاتب الأصلي [ ديليب كومار باتايريا]. إذا كان هناك اعتراضات على هذا النشر المعاد طبعه، يرجى التواصل مع بوابة التعلمفريق، وسوف يتعاملون معها على الفور.
2. إخلاء المسؤولية عن المسؤولية: الآراء والآراء المعبر عنها في هذه المقالة هي فقط تلك الخاصة بالكاتب ولا تشكل أي نصيحة استثمارية.
3. يقوم فريق gate Learn بترجمة المقالة إلى لغات أخرى. يحظر نسخ المقالات المترجمة أو توزيعها أو سرقتها، ما لم يذكر ذلك.