RMD引き出しのタイミング：なぜ1月が賢明な選択か

必要最低分配（RMD）を理解する

73歳になると、IRSは伝統的な退職口座から毎年最低限の金額を引き出すことを義務付けています。この年次引き出しは、必要最低分配（RMD）として扱われ、課税対象の所得となります。ただし、ロスIRAは例外であり、これらの引き出しには税金がかかりません。

引き出しの割合は、あなたの年齢と前年度末の口座残高に基づいて変動します。73歳では、退職資産の約3.8%を引き出します。85歳になるとこれが6.25%に増加し、100歳に達すると15.6%を超える数字になります。あなたのIRA管理者や証券会社は年末の口座残高を提供できますが、IRSのワークシートを使って具体的なRMDを計算する必要があります。

例外と柔軟性

最初のRMDには柔軟性があり、73歳の誕生日の翌年の4月1日まで待つことができます。ただし、これには税務上の問題が伴います。2つの連続した課税年度にわたって分配を行う必要があり、結果的に全体の税負担が増加する可能性があります。通常は、年末前に最初のRMDを行う方が良いでしょう。

複数の伝統的IRAや403(b)口座を持っている場合、それらの残高を合算し、1つの口座から全額のRMDを引き出すことが可能です。ただし、このオプションは401(k)プランには適用されません。各プランごとに別々の計算が必要です。特に注意すべき例外は、現在も勤務中で、勤務先の401(k)に拠出している場合です。この場合、特定の口座からの分配を遅らせながら、過去の雇用主のプランからは分配を行うことができます。

市場のタイミングに関する疑問

今、RMDを行うべきでしょうか？現在の株式市場の状況を考慮してください。S&P 500は4月以降40%上昇し、史上最高値で取引されています。歴史的に見て、市場は調整局面に入る兆候があり、1月初旬は売却の好機となる可能性があります。

これは伝統的な市場タイミングではなく、リスク管理のアプローチです。RMDは株数ではなく固定金額であるため、評価額が過大に見えるときに売却を行いたいのです。大きな下落後に売るのではなく、評価が過熱しているときに売る方が望ましいのです。

戦略的な選択肢

すぐに現金が必要でない場合、インカインド（現物）移行を選択すると、証券を直接課税対象の証券口座に移しつつ、RMDの税務要件を満たすことができます。移行時点での課税額は、あなたの管理者が決定します。

もう一つの方法は、分散して分配を行うことです。四半期ごとや月ごとに引き出すことで、S&P 500の年間中間点に近い価格で売却できます。この方法は、完璧なタイミングを狙うプレッシャーを軽減し、市場がすでに下落しているのを待つリスクも排除します。

最大のリスクは、絶頂価格で売却しようと長期間待つことです。日々の遅れがそのチャンスを狭めてしまいます。残り日数は350日以上ありますが、12月31日の期限を逃すと、未達分に対して25%のペナルティが科されます。

賢い次の一手

現在の市場状況は、上昇局面の後の高評価を背景に、1月に分配を行うのが妥当なタイミングと示唆しています。これは、決断を早めに行う心理的な安心感と、弱気に売るのではなく強気に売るという数学的な現実のバランスを取るものです。あなたの退職後の収入ニーズや税務状況と整合性のある決定を行うことが重要です。