Детальний посібник із Gate Leveraged ETF: механізм роботи, переваги та ключові ризики

Передмова

ETF — це інвестиційний інструмент, який об’єднує кілька активів. Інвестори можуть купувати та продавати такі фонди на біржі так само, як акції. На відміну від продуктів із одним активом, ETF використовують портфельне управління для розподілу ризиків. Вони можуть відстежувати конкретні індекси, товари або динаміку активів. З розвитком фінансових ринків популярності набули деривативні ETF, такі як ETF з кредитним плечем. Такі продукти примножують цінові коливання базових активів у кілька разів, дозволяючи інвесторам отримати кредитне плече у періоди чітких короткострокових трендів.

Що таке Gate ETF з кредитним плечем?

Gate ETF з кредитним плечем — це деривативні фінансові інструменти, подібні до фондів. Вони використовують розподіл позицій у ф’ючерсних безстрокових контрактах для примноження прибутків і збитків базових активів. Інвестори можуть торгувати цими токенами на спотовому ринку, отримуючи кредитне плече без додаткової маржі та ризику примусового закриття позицій. Це робить торгівлю з кредитним плечем простішою та доступнішою.

Торгувати Gate ETF з кредитним плечем можна тут: https://www.gate.com/leveraged-etf

Як працюють Gate ETF з кредитним плечем

Gate ETF з кредитним плечем управляє професійна команда. Основні операції включають:

• Підтримка позицій у ф’ючерсних безстрокових контрактах: Менеджери забезпечують кожен токен відповідними позиціями для підтримки встановленого коефіцієнта плеча (наприклад, 3x або 5x).
• Щоденний ребаланс: Менеджери ETF щодня коригують позиції відповідно до змін ринку, щоб відновити цільове кредитне плече.
• Торгівля лише на спотовому ринку: Користувачам не потрібно взаємодіяти з контрактами напряму; достатньо купувати та продавати ETF-токени на спотовому ринку для отримання кредитного плеча.
• Щоденна комісія за управління ETF: Платформа стягує комісію у розмірі 0,1% на день для покриття витрат на хеджування контрактних позицій, комісій за транзакції та інших супутніх витрат.

Характеристики продукту та інвестиційні переваги

1. Вбудоване кредитне плече підсилює ринкові рухи

ETF примножує прибуток у 3 або 5 разів, дозволяючи інвесторам ефективно збільшувати прибутки під час чітких ринкових трендів.

1. Відсутній ризик примусового закриття позицій

Система запобігає примусовому закриттю збиткових позицій. Оскільки користувачі не взаємодіють напряму з контрактами, система автоматично здійснює ребалансування для підтримки кредитного плеча у визначених межах.

1. Автоматичний ефект компаундування

За сприятливого руху ринку система автоматично збільшує позиції, що дозволяє прибутку зростати далі.

1. Працює як звичайна спотова торгівля

Позика або маржа не потрібні — користувачі просто купують і продають токени, що забезпечує низький поріг входу.

Попередження про ризики

Попри простоту використання, ризики ETF з кредитним плечем суттєві:

1. Високе кредитне плече підвищує волатильність: 3x або 5x означає, що як прибутки, так і збитки примножуються.
2. Ребалансування призводить до зниження вартості: на волатильних ринках часті коригування позицій можуть зменшити довгострокову прибутковість, тому довгострокове утримання не рекомендується.
3. Прибутки можуть не відповідати множнику кредитного плеча: через механізм ребалансування прибутки та збитки з часом можуть не бути пропорційними цільовому коефіцієнту плеча.
4. Високі витрати на утримання: комісія за управління ETF та хеджування контрактних позицій впливають на загальну прибутковість.

Використовуйте ETF з кредитним плечем для короткострокової торгівлі або чітких ринкових трендів; уникайте довгострокового утримання.

Чому стягується комісія за управління ETF?

Для роботи ETF з кредитним плечем потрібно хеджування та ребалансування на ринку безстрокових ф’ючерсних контрактів, що спричиняє такі витрати:

• Комісії за торгівлю контрактами
• Фінансування позицій
• Витрати на спред між ціною купівлі та продажу

Gate стягує щоденну комісію за управління у розмірі 0,1%, головним чином для покриття цих необхідних витрат. Цей тариф є одним із найнижчих у галузі, і Gate частково компенсує ці витрати.

Підсумок

ETF з кредитним плечем — це простий і зручний спосіб інвестування з кредитним плечем. Торгуючи токенами на спотовому ринку, користувачі отримують примножені прибутки без ризику примусового закриття позицій. Однак такі продукти мають високу волатильність і витрати на ребалансування, що може вплинути на довгострокову ефективність. Тому ETF з кредитним плечем більше підходять для короткострокової торгівлі або ринків із чітким трендом. Інвестори, які прагнуть підвищеної прибутковості, мають ретельно оцінювати ризики та формувати відповідні стратегії утримання.