El ecosistema de Berachain bajo el mecanismo PoL es, en esencia, una "competencia de soborno entre protocolos".
Escrito por: WOO
Los factores de incertidumbre en la economía macroeconómica siguen siendo numerosos, y la política arancelaria implementada por Trump ha afectado a muchas acciones tecnológicas en el mercado de valores estadounidense. Desde que Bitcoin lanzó su ETF al contado, ha pasado de ser un activo de nicho a ser un foco de atención en las finanzas tradicionales, lo que también indica que el grado de influencia de la economía macroeconómica sobre el precio de Bitcoin ha aumentado.
El mercado actual ha estado oscilando entre 82000 y 88000 durante dos meses, y no hay nuevas narrativas en las altcoins de segundo nivel, ni hay continuidad en el mercado de primer nivel. Como inversores, además de quedarnos quietos, tomar nuestras monedas blue-chip y stablecoins para minar, ganar ingresos pasivos también es una buena opción.
La cadena pública Berachain, que cuenta con un mecanismo DeFi integrado, también ha activado el mecanismo de prueba de liquidez PoL, donde los rendimientos superan fácilmente el 100% de APY. ¡Vamos a minar en Berachain con WOO X Research!
Cómo se forma el efecto de voladizo en PoL
Los usuarios proporcionan liquidez: los usuarios depositan activos en el grupo de liquidez de la dApp, obtienen tokens de recibo y los apuestan en el grupo de recompensas para ganar BGT, proporcionando liquidez inicial al ecosistema;
Asignación de validadores: los validadores dirigen la emisión de BGT hacia el fondo de recompensas con el mayor retorno, basado en los incentivos proporcionados por la dApp. A medida que más BGT fluye hacia los fondos populares, la tasa de rendimiento de los usuarios aumenta, incentivando aún más a más usuarios a unirse;
Relación de competencia de dApp: Para atraer la emisión de BGT de los validadores, dApp aumenta los incentivos (por ejemplo, aumentando las recompensas de tokens nativos), lo que profundiza la liquidez;
Delegación de usuarios: Los BGT ganados por los usuarios pueden ser delegados a validadores de alto rendimiento, aumentando el peso de las propuestas de bloque de estos validadores, lo que les permite obtener más recompensas de participación e incentivar a los validadores a optimizar continuamente la estrategia de distribución de BGT, formando un feedback positivo;
Expansión ecológica: A medida que aumenta la liquidez y la participación de los usuarios, el volumen de transacciones y la tasa de uso de dApps aumentan, el valor de la red se eleva, atrayendo a más usuarios y desarrolladores, haciendo que el volante gire más rápido.
Este efecto de volante crea una relación de colaboración entre dApps, usuarios y validadores, rompiendo la dificultad de falta de liquidez y distribución desigual de activos en el PoS tradicional.
Organización del pool de recompensas PoL actual
* Los cambios de datos son significativos, los datos en la tabla son solo de referencia. Si deseas obtener datos en tiempo real, puedes consultar los siguientes sitios web:
Estrategia de minería
1、Core blue chip / LSD como principal "disposición estable":
Idea principal: elegir una combinación de activos relativamente centrales, con mayor profundidad y volatilidad moderada en Berachain, por ejemplo:
WBERA / LSD ( como iBERA, stBGT, beraETH, etc. )
WETH / LSD (weETH, ezETH, beraETH, etc.)
WBTC / droga alucinógena
Con la intención de:
Reducir el riesgo de volatilidad drástica en el precio de las monedas (en comparación con monedas pequeñas / monedas Meme);
Disfruta de una mayor profundidad de liquidez (los recursos oficiales o de grandes protocolos a menudo se inclinan hacia el ecosistema LSD);
Se pueden "apilar ganancias" al mismo tiempo: mantener LSD ya tiene ganancias por staking, además de las recompensas BGT de PoL.
Posibles fuentes de ingresos:
Minería de liquidez ( Recompensas LP + Recompensas de PoL )
Rendimiento integrado de LSD (una parte de LSD acumulará continuamente recompensas de staking, haciendo que tu participación de LSD aumente con el tiempo)
Protocolo Bribe reparto de ganancias (si el LSD en el protocolo soborna activamente al Validator, la recompensa será mayor)
Riesgos y consideraciones: el problema de la prima y el descuento entre los tokens LSD. Por ejemplo, iBERA, beraETH, etc. pueden desacoplarse.
El sistema de comisiones y reparto de beneficios de los validadores requiere elegir al validador correcto para obtener las ganancias de minería.
Cuando la cantidad de fondos es demasiado alta o insuficiente, es necesario considerar el equilibrio entre el APR anual final y los costos de Gas y comisiones.
2、stablecoins / stablecoin pares de «estrategia de baja volatilidad»
Idea central: elegir pares de stablecoin para el fondo de stablecoin (como USDa / sUSDa, rUSD / HONEY, o pares de intercambio entre otros activos estables, para reducir la pérdida impermanente causada por la volatilidad de los precios de las monedas.
Debido a que ya hay múltiples stablecoins descentralizadas en el ecosistema de Berachain como (USDa, sUSDa, rUSD, USDbr, entre otras ), muchos protocolos sobornarán (Bribe) para atraer más TVL de stablecoins. El APR puede no ser tan alto como el de los pools de alta volatilidad, pero se beneficia de que el activo en sí es relativamente estable.
posibles fuentes de ingresos
Incentivos de PoL (emisión de BGT + soborno del protocolo)
Ingresos por tarifas de transacción (entre stablecoins / a veces hay un gran volumen de transacciones entre stablecoins, las tarifas se distribuyen a los proveedores de liquidez)
Recompensas adicionales o airdrops para las partes del protocolo (algunos protocolos ofrecen airdrops de tokens de gobernanza a los proveedores de stablecoins, etc.)
Riesgos y advertencias:
Riesgo crediticio del propio stablecoin: es necesario determinar si el mecanismo de colateral, la tasa de sobrecolateralización o el mecanismo algorítmico de este stablecoin son confiables.
APR suele ser relativamente bajo, si buscas altos rendimientos, es posible que necesites asignar una parte a otros fondos con alto APR.
Soborno inestable: las partes del protocolo pueden gastar mucho dinero al principio para comprar sobornos, pero si la gestión no es buena, los incentivos también disminuirán rápidamente.
3, Estrategia de «alto APR a corto plazo» para monedas Meme de alto riesgo / pools de tokens emergentes
Idea principal: seleccionar monedas Meme / tokens emergentes que acaban de lanzarse o que tienen alta popularidad (como HarryPotterObamaSonic10inu, BM, RAMEN, HOLD, etc.) y sus pares de trading con WBERA, HONEY, BGT o LSD. Estos pequeños grupos de monedas suelen presentar APR exagerados de miles de %.
Venta de minería a corto plazo: ganar recompensas en un estado de alta APR y convertirlas en activos de primera clase (BERA, ETH, BTC, etc.) o en stablecoins, para evitar que el precio de los tokens caiga de repente posteriormente.
Posibles fuentes de ingresos:
Recompensas de PoL: dado que los "nuevos proyectos" a menudo ofrecen grandes cantidades de sobornos para dirigir la emisión de BGT a su propio Vault.
APR extremadamente alto o airdrop: atraer usuarios en el corto plazo, normalmente la parte del protocolo ofrecerá subsidios de tokens adicionales.
Riesgos y precauciones:
Volatilidad de precios / Riesgo de Rug: Las monedas Meme pueden experimentar grandes aumentos y caídas en un corto período de tiempo; la seguridad del nuevo protocolo aún no ha sido probada por el tiempo.
Pérdida Impermanente (Impermanent Loss): Si se experimentan grandes fluctuaciones en el precio de un nuevo token, el precio de un lado del pool LP puede fluctuar demasiado, lo que podría resultar en la pérdida de la mayor parte de las recompensas de minería.
Debes estar atento a los datos: especialmente al TVL, al volumen de transacciones y a la cantidad restante del protocolo Bribe, ya que estos afectarán los rendimientos reales de la piscina.
Conclusión: No hay estrategias absolutas, la observación dinámica es la clave.
El ecosistema de Berachain bajo el mecanismo PoL es, en esencia, una "competencia de sobornos entre protocolos". Las partes del protocolo ofrecen sobornos de diferentes escalas para atraer más TVL y competir por la emisión de BGT; y a medida que el entorno del mercado y su propio presupuesto se ajustan, el APR también puede cambiar rápidamente.
La mejor estrategia a menudo no consiste en "solo bloquear un grupo y dejarlo así", sino en "diversificación + ajuste dinámico":
Una parte de los fondos se destina a un pool de LSD / blue chip / stablecoin relativamente estable.
Una parte de los fondos pequeños se destina a monedas o piscinas Meme de alto riesgo y alta volatilidad, en busca de rendimientos intensos.
Seguimiento frecuente de las tendencias de APR de cada pool, Comisión de Validator y soborno del protocolo, optimizando así los ingresos por minería en el momento adecuado.
Es importante tener en cuenta la seguridad: los riesgos del nuevo contrato del protocolo, si el modelo de token es razonable, el fondo del equipo, etc., deben ser verificados con atención. La alta APY que trae PoL puede ser atractiva, pero los Rug o las vulnerabilidades del contrato también existen en proyectos de ecosistemas tempranos.
El contenido es solo de referencia, no una solicitud u oferta. No se proporciona asesoramiento fiscal, legal ni de inversión. Consulte el Descargo de responsabilidad para obtener más información sobre los riesgos.
WOO X Research: ¡Mercado bajista a la vista! ¿Cómo minar en Berachain con un rendimiento anual superior al 100%?
Escrito por: WOO
Los factores de incertidumbre en la economía macroeconómica siguen siendo numerosos, y la política arancelaria implementada por Trump ha afectado a muchas acciones tecnológicas en el mercado de valores estadounidense. Desde que Bitcoin lanzó su ETF al contado, ha pasado de ser un activo de nicho a ser un foco de atención en las finanzas tradicionales, lo que también indica que el grado de influencia de la economía macroeconómica sobre el precio de Bitcoin ha aumentado.
El mercado actual ha estado oscilando entre 82000 y 88000 durante dos meses, y no hay nuevas narrativas en las altcoins de segundo nivel, ni hay continuidad en el mercado de primer nivel. Como inversores, además de quedarnos quietos, tomar nuestras monedas blue-chip y stablecoins para minar, ganar ingresos pasivos también es una buena opción.
La cadena pública Berachain, que cuenta con un mecanismo DeFi integrado, también ha activado el mecanismo de prueba de liquidez PoL, donde los rendimientos superan fácilmente el 100% de APY. ¡Vamos a minar en Berachain con WOO X Research!
Cómo se forma el efecto de voladizo en PoL
Este efecto de volante crea una relación de colaboración entre dApps, usuarios y validadores, rompiendo la dificultad de falta de liquidez y distribución desigual de activos en el PoS tradicional.
Organización del pool de recompensas PoL actual
* Los cambios de datos son significativos, los datos en la tabla son solo de referencia. Si deseas obtener datos en tiempo real, puedes consultar los siguientes sitios web:
Estrategia de minería
1、Core blue chip / LSD como principal "disposición estable":
Idea principal: elegir una combinación de activos relativamente centrales, con mayor profundidad y volatilidad moderada en Berachain, por ejemplo:
Con la intención de:
Posibles fuentes de ingresos:
Riesgos y consideraciones: el problema de la prima y el descuento entre los tokens LSD. Por ejemplo, iBERA, beraETH, etc. pueden desacoplarse.
2、stablecoins / stablecoin pares de «estrategia de baja volatilidad»
Idea central: elegir pares de stablecoin para el fondo de stablecoin (como USDa / sUSDa, rUSD / HONEY, o pares de intercambio entre otros activos estables, para reducir la pérdida impermanente causada por la volatilidad de los precios de las monedas.
Debido a que ya hay múltiples stablecoins descentralizadas en el ecosistema de Berachain como (USDa, sUSDa, rUSD, USDbr, entre otras ), muchos protocolos sobornarán (Bribe) para atraer más TVL de stablecoins. El APR puede no ser tan alto como el de los pools de alta volatilidad, pero se beneficia de que el activo en sí es relativamente estable.
posibles fuentes de ingresos
Riesgos y advertencias:
3, Estrategia de «alto APR a corto plazo» para monedas Meme de alto riesgo / pools de tokens emergentes
Idea principal: seleccionar monedas Meme / tokens emergentes que acaban de lanzarse o que tienen alta popularidad (como HarryPotterObamaSonic10inu, BM, RAMEN, HOLD, etc.) y sus pares de trading con WBERA, HONEY, BGT o LSD. Estos pequeños grupos de monedas suelen presentar APR exagerados de miles de %.
Posibles fuentes de ingresos:
Riesgos y precauciones:
Conclusión: No hay estrategias absolutas, la observación dinámica es la clave.
El ecosistema de Berachain bajo el mecanismo PoL es, en esencia, una "competencia de sobornos entre protocolos". Las partes del protocolo ofrecen sobornos de diferentes escalas para atraer más TVL y competir por la emisión de BGT; y a medida que el entorno del mercado y su propio presupuesto se ajustan, el APR también puede cambiar rápidamente.
La mejor estrategia a menudo no consiste en "solo bloquear un grupo y dejarlo así", sino en "diversificación + ajuste dinámico":
Es importante tener en cuenta la seguridad: los riesgos del nuevo contrato del protocolo, si el modelo de token es razonable, el fondo del equipo, etc., deben ser verificados con atención. La alta APY que trae PoL puede ser atractiva, pero los Rug o las vulnerabilidades del contrato también existen en proyectos de ecosistemas tempranos.