Glider يجري محاولات جديدة في مجال إدارة الأصول داخل السلسلة.
كتابة: باتي، ChainCatcher
منصة التداول داخل السلسلة Glider ترتفع بهدوء.
مؤخراً، أكملت Glider تمويلًا بقيمة 4 ملايين دولار بقيادة a16z CSX، بمشاركة مؤسسات استثمارية مثل Coinbase Ventures وUniswap Ventures وGSR، وقد جذبت مجموعة التمويل القوية انتباه مجتمع التشفير، مما أثار اهتمامًا واسعًا في الصناعة حول إدارة الأصول داخل السلسلة، واستمر ارتفاع شعبية Glider.
داخل السلسلة إدارة الأصول نقاط الألم
فيما يتعلق بالوحدات المالية التقليدية لإدارة الأصول، فإن Bitwise و Grayscale عادة ما يتبنون نموذج الحفظ، حيث يتم إدارة أصول المستخدمين بشكل مركزي من قبل المؤسسات. من وجهة نظر Glider، على الرغم من أن الوحدات التقليدية لإدارة الأصول تقدم خدمات إدارة مهنية إلى حد ما، إلا أنها تضحي أيضًا بحق المستخدمين في التحكم الذاتي في الأصول.
قال براين هوانغ، المؤسس المشارك لشركة غلايدر، إن ما يميز غلايدر هو أنه لن يقوم بالاحتفاظ بأصول المستخدمين بالطريقة التقليدية، بل سيتم تحقيق ذلك من خلال تقنية داخل السلسلة.
لكن حتى داخل السلسلة، تواجه إدارة محفظة الاستثمار العديد من التحديات:
تعقيد التكنولوجيا وارتفاع عتبة الدخول: في ظل النظام البيئي متعدد السلاسل، فإن تباين رموز Gas، ومخاطر تأخير الجسور عبر السلاسل، والمتطلبات المتعلقة بالاستراتيجيات المعاد توازنها في الوقت الفعلي، تجعل من الصعب إجراء العمليات اليدوية لمواجهة تقلبات السوق.
تجزئة البنية التحتية بشكل كبير: تفتقر بروتوكولات DeFi إلى واجهات قياسية، مما يجعل المستخدمين يحتاجون إلى التبديل المتكرر بين AMM، بروتوكولات الإقراض، ومنصات الخيارات.
عدم التوازن بين العائد والمخاطر: غالبًا ما يقع المستثمرون الأفراد في فخ "فشل الاستراتيجية عند الإعلان عنها" أثناء عملية نسخ الاستراتيجيات، بينما تتمكن المؤسسات المهنية من بناء ميزة من خلال نماذج كمية، مما يؤدي إلى مسافة معلوماتية تجعل القلة تمتلك الجزء الأكبر من العائدات داخل السلسلة.
وبالنظر إلى المشاكل المذكورة أعلاه، اقترحت Glider مجموعة جديدة من الأفكار بناءً على التوازن بين طبقة التنفيذ الآلي وحقوق التحكم للمستخدم.
نظام معياري مدفوع بالنية
قال جون جونسون ، المؤسس المشارك لشركة Glider ، إن تأسيس Glider جاء نتيجة للإحباط من البنية التحتية المجزأة التي طالما كانت تؤرق محافظ العملات المشفرة ، وكان ولادة Glider تهدف إلى القضاء تمامًا على هذا الاحتكاك وتحقيق تنفيذ دقيق وآلي عبر الشبكات.
فكرته الأساسية هي بناء "الوسيط" لإدارة الأصول داخل السلسلة، حيث يتم فصل مراحل وضع الاستراتيجيات والتنفيذ وإدارة المخاطر إلى وحدات قابلة للبرمجة. يمكن للمستخدمين تكوين المعلمات وفقًا لاحتياجاتهم، أو اختيار القوالب الذكية التي تقدمها المنصة.
النواة الأساسية لمنتج Glider هي بنية معيارية مدفوعة بالنية (intent-driven). يحتاج المستخدمون فقط لتحديد أهداف الاستثمار ونوايا الاستراتيجية، وستقوم تقنية تجريد السلسلة الأساسية تلقائيًا بإكمال العمليات عبر السلسلة، وتعديل الأصول، وتنفيذ الصفقات، مما يقلل من عبء العمليات اليدوية.
تستخدم تقنية Glider تصميمًا معياريًا ، والميزات المحددة هي كما يلي:
بناء المحفظة الاستثمارية
يمكن للمستخدمين استخدام أدوات تخصيص الأصول البديهية أو القوالب المختارة، لتخصيص استراتيجيات الاستثمار.
التنفيذ التلقائي
سيبحث Glider عن السيولة في سلاسل مختلفة ويدير إعادة التوازن لتفعيل التداول، وعندما تتغير ظروف السوق، يمكن للنظام تنفيذ الاستراتيجيات المحددة مسبقًا تلقائيًا.
التكامل غير المضمون
يمكن للمستخدمين الاتصال بأي محفظة موجودة (مثل MetaMask أو Rainbow أو Safe أو WalletConnect) دون الحاجة إلى عبارة استرداد جديدة.
إقراض متكامل
يتمتع Glider بقدرة الاقتراض الآلي من بروتوكولات الإقراض الموثوقة مثل AAVE، مما يعزز العوائد. يمكن للمستخدمين إجراء عمليات الاقتراض باستخدام الأصول دون نقل ملكية الأصول، مما يوفر فرصًا إضافية لتحقيق الأرباح.
استثمار تعاوني
يمكن للمستخدمين مشاركة الاستراتيجيات وتخصيصها، وتحسين محفظة الاستثمار باستمرار.
اختبار تكامل
يمكن للمستخدمين استخدام بيانات التاريخ لاختبار الاستراتيجيات على واجهة Glider ، ومقارنة الأداء مع BTC و ETH وغيرها من المعايير ، من خلال وظيفة الاختبار الرجعي ، لفهم أداء الاستراتيجية مسبقًا.
خلفية الفريق
من المعلومات الحالية المعلنة عن فريق المؤسسين، فإن أعضاء الفريق الرئيسيين هم براين هوانغ وجون جونسون.
كشريك مؤسس، يتمتع كل من براين هوانغ وجون جونسون بسير ذاتية بارزة، حيث شغلا مناصب في مؤسسات معروفة مثل Anchorage Digital وXTX Markets و0x وMatcha. كما أن أعضاء الفريق الآخرين جاءوا من شركات معروفة في الصناعة مثل Coinbase وMetaMask و0x وCega وPoolTogether.
بريان هوانغ حائز على درجة الدكتوراه في علوم الكمبيوتر من معهد ماساتشوستس للتكنولوجيا، وقد شغل منصب كبير المهندسين في Anchorage Digital حيث قاد تطوير نظام الحفظ عبر السلاسل الذي يدعم أكثر من 20 سلسلة عامة.
جون جونسون كأحد المطورين الرئيسيين الأوائل لبروتوكول 0x، قاد مشروع إعادة هيكلة محرك التداول المجمع Matcha، الذي حقق رقمًا قياسيًا في الصناعة بإجمالي حجم تداول بلغ 1.2 مليار دولار في يوم واحد.
الخاتمة
حاليًا، لا يزال Glider في اختبار تقني، ومن المقرر إطلاق المنتج في الأشهر القادمة.
وفقًا للموقع الرسمي، فإن المنتج يعتمد حاليًا على نظام الدعوات، وقائمة الانتظار مفتوحة حاليًا.
!
وفقًا لعروض Glider builder@marcos_0x، يتم حاليًا تطوير المزيد من الميزات لـ Glider، حاليًا، يمكن لـ Glider عرض القيمة الحالية لمحفظة المستخدم وتدفق الأموال الصافي (netflow) (وهو دليل مرئي رئيسي لفهم أداء الاستثمار).
!
بالإضافة إلى ذلك، وفقًا لما كشفته رسميًا، تخطط في المستقبل لتحقيق الربح من خلال فرض رسوم إدارة على المستخدمين بناءً على نسبة معينة من حجم الأصول المدارة.
في عملية تطور صناعة العملات المشفرة من "تجربة مالية" إلى "شبكة قيمة"، يجب ألا تأتي اللامركزية الحقيقية على حساب تجربة المستخدم، بل ينبغي تحقيق إدماج التعقيد من خلال الابتكار التكنولوجي.
قال لينغ تشوان جون جونسون: "يجب أن يكون لكل شخص القدرة على ضبط محفظته الاستثمارية بدقة وفقًا لرغباته، لتحقيق الأتمتة، والاستثمار بحرية ضمن نطاق قدرته على تحمل المخاطر وتفضيلاته المخاطرة."
ربما، فقط عندما تتمكن إدارة الأصول داخل السلسلة من أن تكون سهلة الاستخدام مثل ETF في المالية التقليدية، سيكون من الممكن أن تتحول DeFi من لعبة للمهووسين إلى بنية تحتية مالية سائدة.
Glider يحاول القيام بمحاولات جديدة في مجال إدارة الأصول داخل السلسلة.
شاهد النسخة الأصلية
المحتوى هو للمرجعية فقط، وليس دعوة أو عرضًا. لا يتم تقديم أي مشورة استثمارية أو ضريبية أو قانونية. للمزيد من الإفصاحات حول المخاطر، يُرجى الاطلاع على إخلاء المسؤولية.
استثمار a16z CSX وCoinbase، اقرأ مقالاً لفهم مشروع Glider ذو الإمكانيات على السلسلة
كتابة: باتي، ChainCatcher
منصة التداول داخل السلسلة Glider ترتفع بهدوء.
مؤخراً، أكملت Glider تمويلًا بقيمة 4 ملايين دولار بقيادة a16z CSX، بمشاركة مؤسسات استثمارية مثل Coinbase Ventures وUniswap Ventures وGSR، وقد جذبت مجموعة التمويل القوية انتباه مجتمع التشفير، مما أثار اهتمامًا واسعًا في الصناعة حول إدارة الأصول داخل السلسلة، واستمر ارتفاع شعبية Glider.
داخل السلسلة إدارة الأصول نقاط الألم
فيما يتعلق بالوحدات المالية التقليدية لإدارة الأصول، فإن Bitwise و Grayscale عادة ما يتبنون نموذج الحفظ، حيث يتم إدارة أصول المستخدمين بشكل مركزي من قبل المؤسسات. من وجهة نظر Glider، على الرغم من أن الوحدات التقليدية لإدارة الأصول تقدم خدمات إدارة مهنية إلى حد ما، إلا أنها تضحي أيضًا بحق المستخدمين في التحكم الذاتي في الأصول.
قال براين هوانغ، المؤسس المشارك لشركة غلايدر، إن ما يميز غلايدر هو أنه لن يقوم بالاحتفاظ بأصول المستخدمين بالطريقة التقليدية، بل سيتم تحقيق ذلك من خلال تقنية داخل السلسلة.
لكن حتى داخل السلسلة، تواجه إدارة محفظة الاستثمار العديد من التحديات:
تعقيد التكنولوجيا وارتفاع عتبة الدخول: في ظل النظام البيئي متعدد السلاسل، فإن تباين رموز Gas، ومخاطر تأخير الجسور عبر السلاسل، والمتطلبات المتعلقة بالاستراتيجيات المعاد توازنها في الوقت الفعلي، تجعل من الصعب إجراء العمليات اليدوية لمواجهة تقلبات السوق.
تجزئة البنية التحتية بشكل كبير: تفتقر بروتوكولات DeFi إلى واجهات قياسية، مما يجعل المستخدمين يحتاجون إلى التبديل المتكرر بين AMM، بروتوكولات الإقراض، ومنصات الخيارات.
عدم التوازن بين العائد والمخاطر: غالبًا ما يقع المستثمرون الأفراد في فخ "فشل الاستراتيجية عند الإعلان عنها" أثناء عملية نسخ الاستراتيجيات، بينما تتمكن المؤسسات المهنية من بناء ميزة من خلال نماذج كمية، مما يؤدي إلى مسافة معلوماتية تجعل القلة تمتلك الجزء الأكبر من العائدات داخل السلسلة.
وبالنظر إلى المشاكل المذكورة أعلاه، اقترحت Glider مجموعة جديدة من الأفكار بناءً على التوازن بين طبقة التنفيذ الآلي وحقوق التحكم للمستخدم.
نظام معياري مدفوع بالنية
قال جون جونسون ، المؤسس المشارك لشركة Glider ، إن تأسيس Glider جاء نتيجة للإحباط من البنية التحتية المجزأة التي طالما كانت تؤرق محافظ العملات المشفرة ، وكان ولادة Glider تهدف إلى القضاء تمامًا على هذا الاحتكاك وتحقيق تنفيذ دقيق وآلي عبر الشبكات.
فكرته الأساسية هي بناء "الوسيط" لإدارة الأصول داخل السلسلة، حيث يتم فصل مراحل وضع الاستراتيجيات والتنفيذ وإدارة المخاطر إلى وحدات قابلة للبرمجة. يمكن للمستخدمين تكوين المعلمات وفقًا لاحتياجاتهم، أو اختيار القوالب الذكية التي تقدمها المنصة.
النواة الأساسية لمنتج Glider هي بنية معيارية مدفوعة بالنية (intent-driven). يحتاج المستخدمون فقط لتحديد أهداف الاستثمار ونوايا الاستراتيجية، وستقوم تقنية تجريد السلسلة الأساسية تلقائيًا بإكمال العمليات عبر السلسلة، وتعديل الأصول، وتنفيذ الصفقات، مما يقلل من عبء العمليات اليدوية.
تستخدم تقنية Glider تصميمًا معياريًا ، والميزات المحددة هي كما يلي:
بناء المحفظة الاستثمارية
يمكن للمستخدمين استخدام أدوات تخصيص الأصول البديهية أو القوالب المختارة، لتخصيص استراتيجيات الاستثمار.
التنفيذ التلقائي
سيبحث Glider عن السيولة في سلاسل مختلفة ويدير إعادة التوازن لتفعيل التداول، وعندما تتغير ظروف السوق، يمكن للنظام تنفيذ الاستراتيجيات المحددة مسبقًا تلقائيًا.
التكامل غير المضمون
يمكن للمستخدمين الاتصال بأي محفظة موجودة (مثل MetaMask أو Rainbow أو Safe أو WalletConnect) دون الحاجة إلى عبارة استرداد جديدة.
إقراض متكامل
يتمتع Glider بقدرة الاقتراض الآلي من بروتوكولات الإقراض الموثوقة مثل AAVE، مما يعزز العوائد. يمكن للمستخدمين إجراء عمليات الاقتراض باستخدام الأصول دون نقل ملكية الأصول، مما يوفر فرصًا إضافية لتحقيق الأرباح.
استثمار تعاوني
يمكن للمستخدمين مشاركة الاستراتيجيات وتخصيصها، وتحسين محفظة الاستثمار باستمرار.
اختبار تكامل
يمكن للمستخدمين استخدام بيانات التاريخ لاختبار الاستراتيجيات على واجهة Glider ، ومقارنة الأداء مع BTC و ETH وغيرها من المعايير ، من خلال وظيفة الاختبار الرجعي ، لفهم أداء الاستراتيجية مسبقًا.
خلفية الفريق
من المعلومات الحالية المعلنة عن فريق المؤسسين، فإن أعضاء الفريق الرئيسيين هم براين هوانغ وجون جونسون.
كشريك مؤسس، يتمتع كل من براين هوانغ وجون جونسون بسير ذاتية بارزة، حيث شغلا مناصب في مؤسسات معروفة مثل Anchorage Digital وXTX Markets و0x وMatcha. كما أن أعضاء الفريق الآخرين جاءوا من شركات معروفة في الصناعة مثل Coinbase وMetaMask و0x وCega وPoolTogether.
بريان هوانغ حائز على درجة الدكتوراه في علوم الكمبيوتر من معهد ماساتشوستس للتكنولوجيا، وقد شغل منصب كبير المهندسين في Anchorage Digital حيث قاد تطوير نظام الحفظ عبر السلاسل الذي يدعم أكثر من 20 سلسلة عامة.
جون جونسون كأحد المطورين الرئيسيين الأوائل لبروتوكول 0x، قاد مشروع إعادة هيكلة محرك التداول المجمع Matcha، الذي حقق رقمًا قياسيًا في الصناعة بإجمالي حجم تداول بلغ 1.2 مليار دولار في يوم واحد.
الخاتمة
حاليًا، لا يزال Glider في اختبار تقني، ومن المقرر إطلاق المنتج في الأشهر القادمة.
وفقًا للموقع الرسمي، فإن المنتج يعتمد حاليًا على نظام الدعوات، وقائمة الانتظار مفتوحة حاليًا.
!
وفقًا لعروض Glider builder@marcos_0x، يتم حاليًا تطوير المزيد من الميزات لـ Glider، حاليًا، يمكن لـ Glider عرض القيمة الحالية لمحفظة المستخدم وتدفق الأموال الصافي (netflow) (وهو دليل مرئي رئيسي لفهم أداء الاستثمار).
!
بالإضافة إلى ذلك، وفقًا لما كشفته رسميًا، تخطط في المستقبل لتحقيق الربح من خلال فرض رسوم إدارة على المستخدمين بناءً على نسبة معينة من حجم الأصول المدارة.
في عملية تطور صناعة العملات المشفرة من "تجربة مالية" إلى "شبكة قيمة"، يجب ألا تأتي اللامركزية الحقيقية على حساب تجربة المستخدم، بل ينبغي تحقيق إدماج التعقيد من خلال الابتكار التكنولوجي.
قال لينغ تشوان جون جونسون: "يجب أن يكون لكل شخص القدرة على ضبط محفظته الاستثمارية بدقة وفقًا لرغباته، لتحقيق الأتمتة، والاستثمار بحرية ضمن نطاق قدرته على تحمل المخاطر وتفضيلاته المخاطرة."
ربما، فقط عندما تتمكن إدارة الأصول داخل السلسلة من أن تكون سهلة الاستخدام مثل ETF في المالية التقليدية، سيكون من الممكن أن تتحول DeFi من لعبة للمهووسين إلى بنية تحتية مالية سائدة.
Glider يحاول القيام بمحاولات جديدة في مجال إدارة الأصول داخل السلسلة.