自動車の浸透率が引き続き上昇する中、重要な付随サービスである新エネルギー車保険は、価格設定メカニズムの深刻な改革を経験しています。3月23日、北京商報の記者が得た情報によると、最近、新エネルギー車保険の自主価格設定係数は新たな最適化調整を迎え、[0.6，1.4]から[0.55，1.45]に拡大されました。これは2025年9月以来、2回目の拡大です。近年、中国の新エネルギー車産業は急速に発展しています。2025年には、新エネルギー車の生産・販売台数がともに1600万台を突破し、前年比29%と28.2%の増加を記録、11年連続で世界一の座を維持しています。急速な発展の中で、新エネルギー車保険に対して「車主は高いと感じ、保険会社は損失を出している」といった不満は根強く残っています。しかし、業界は引き続き新エネルギー車保険の改革を模索しており、リスクにより適した保険料を実現するための価格係数の最適化、バッテリー資産リスクの明確化を目的とした「車電分離」モデルの探求、車企の産業チェーンへの深い関与とデータ・技術の活用推進など、多角的な取り組みを進めています。この革新は、修理コストの管理、保険の精密な価格設定、業界規制の改善、将来の展望など、全てのチェーンをカバーし、新エネルギー車保険のエコシステムを根本から再構築し、車主と保険会社の双方にとってのウィンウィンの新たな局面を促進しています。価格設定範囲の再拡大北京商報の取材によると、最近、新エネルギー車保険の自主価格設定係数の範囲は[0.6，1.4]から[0.55，1.45]に拡大され、全国で適用されています。いわゆる車保険の自主価格設定係数は、保険会社が基準保険料をもとに、車種リスク、使用状況、ドライバーの運転行動などの要素に応じて変動させる区間係数です。この係数の変動範囲は、保険会社の価格設定の境界を直接決定します。より大きな自主価格設定権を得ることは、保険料の調整に柔軟性を持たせ、実車のリスクレベルに応じた差別化価格設定を可能にし、リスクにより適した保険料の設定や、優良な車主への割引提供に役立ちます。一般消費者にとって最も関心が高いのは、将来的に自分の車保険料が上がるのか下がるのか、調整の余地はどれくらいあるのかという点です。商業車保険の保険料計算式は、保険料＝基準保険料×無事故優遇係数（NCD係数）×自主価格設定係数であり、理論上、調整後の保険料は最大8.33%の割引が可能です（0.55-0.6）/0.6＝-8.33%。値上げの余地も同様に計算でき、（1.45-1.4）/1.4＝3.57%です。ただし、これはあくまで理論上の範囲であり、実際の保険料変動は他の要因によって制約されることに注意が必要です。盤古智庫の上級研究員江瀚氏は、「自主価格設定係数の引き下げは、優良低リスクの車主に対して理論上の最大割引幅を拡大させるが、実際に適用される割引額は交通違反記録や車種の零整比など複数の要素によって制約される」と述べています。係数の調整は、調整の「天井」と「底」を開くものであり、実際の割引額はこれらの範囲内に収まることになります。どの新エネルギー車の車主が新たな価格「底」に到達できるのかについて、上海市海華永泰弁護士事務所のシニアパートナー弁護士孫宇昊氏は、「良好な運転習慣を持ち、事故歴がなく、車両の零整比も低い家庭用新エネルギー車の車主が最も早く割引の恩恵を受ける」と指摘します。逆に、走行距離が長く事故率が高い配車車両や、高額修理コストや零整比が異常に高い高級車種、特定の車種はリスクが高いため、保険料が上昇する可能性があります。新エネルギー車保険の漸進的改革実際、これは2025年9月に初めて調整された新エネルギー車保険の自主価格設定係数の2回目の調整です。最初の調整では、区間は[0.65，1.35]から[0.6，1.4]に拡大されました。2023年の従来型燃料車の商業車保険自主価格設定係数の範囲拡大（[0.65，1.35]から[0.5，1.5]）と比較すると、新エネルギー車保険の調整頻度は高く、調整幅は小さく、段階的に行われています。孫宇昊氏は、「この小さなステップを踏む戦略は、市場に一気に価格範囲を解放して悪性の価格競争や激しい価格変動を引き起こすのを防ぐためであり、保険会社に十分な時間を与えて精算モデルのアップグレードや多角的な運転行動・車両損耗データの蓄積を促し、リスクと価格のより安定したマッチングを実現させる」と述べています。このような「小刻みな調整」方針は、規制の指針とも一致しています。昨年初め、金融監督管理局など四部門は、「新エネルギー車保険の高品質な発展を促進するための改革と規制強化に関する指導意見」（以下、「指導意見」）を発表し、自主価格設定係数の変動範囲の適正化を提言しました。これにより、市場メカニズムを効果的に活用し、新エネルギー車保険の価格とリスクのマッチングを促進し、市場運営主体の価格設定の科学性を向上させることを目指しています。業界関係者は、自主価格設定権の継続的拡大により、保険会社は自身のリスクコントロール能力や事業構造、総コスト率などのコア要素を踏まえ、動的に新エネルギー車の平均保険料を調整できるようになり、引き続き保険の収益性の最適化が期待できると分析しています。一方で、これにより保険会社の価格設定能力やリスク管理水準に対する要求も高まり、より正確な価格設定と効率的なリスク管理の実現を迫られることになります。孫宇昊氏は、「保険会社は粗放な価格設定を排し、精密な管理へと移行すべきだ」と述べ、ビッグデータや人工知能などの技術を活用し、車種や使用状況、運転行動のリスク差異を正確に識別し、それに見合った料率体系を構築しなければ、過剰な価格設定による顧客流失や過小評価による引き受け損失という二重の経営リスクに直面すると警告しています。「車電分離」によるリスクモデルの再構築長年にわたり「車主は高いと感じ、保険会社は損失を出す」という二重のジレンマに直面してきた新エネルギー車保険に対し、業界は単なる料率調整にとどまらず、より深い構造的変革に目を向けています。2026年に向けて、「車電分離」モデルの商業車保険の探索は加速しています。これは、車両と動力電池を独立した対象物として販売・管理・引き受けを行う方式です。早期の政策段階からもこの方向性は示されており、《指導意見》では、「車電分離」モデルの自動車商業車保険商品を研究・探索し、関連の新エネルギー車に合理的な保険保障を提供することが提案されています。今年2月、深圳市地方金融管理局など四部門が共同で発表した《2026-2028年の保険業支援技術革新と産業発展の行動計画》でも、都市交通など特定のシナリオにおいて「車電分離」モデルの自動車商業車保険商品を探索することが示されています。現在、一部地域では「車電分離」の引き受け試験が始まり、一定の成果を上げています。北京商報の取材によると、重慶黔途物流は最初の10台の新エネルギー貨車の交換を実施し、従来の調達方式と比較して初期投資コストを30%～50%削減し、保険料も約30%低減しています。なぜ「車電分離」が保険料の低減とリスクの最適化に効果的なのか。江瀚氏は、「従来のモデルでは、バッテリーは車両の最も高価な部品の一つであり、その高リスクが車両全体の保険金額と保険料を押し上げていた。分離後は、車体保険はバッテリーを除く部分だけをカバーし、保険金額が大きく下がるため、保険料も直接低減される。試験結果では30%以上の削減も示されている」と述べています。さらに、このモデルは車両の総合リスク露出を低減する効果もあります。バッテリーは専門の運用者によって一元管理・保守され、その専門性は個人車主よりも高いため、不適切な充放電による故障や自燃リスクを効果的に減らし、根本的に事故発生率を下げることが期待されます。陽光財険深圳支社も、「車電分離」モデルは、業界が抱える「車主の価値維持不安」や「保険会社の損害査定の複雑さ」といった核心的矛盾を解決するためのシステム的な革新の道と見なしており、リスク主体の明確化と資産・リスクの正確なマッチングを通じて、より科学的な保険ソリューションを提供することを目指しています。全チェーンの協調と共治による解決価格係数の最適化や「車電分離」モデルの探索は、新エネルギー車保険の打開策の一端にすぎません。新エネルギー車保険の「高い保険料と引き受け損失」のジレンマを解消するには、一朝一夕にはいきません。データと経験の蓄積とともに、「総合的な療法」を打ち出し、保険会社、車企など関係者の協力と革新を促進し、業界の健全かつ持続可能な発展を推進する必要があります。トップレベルの設計においても、規制当局は産業横断的な協調を積極的に推進しています。2025年の金融街フォーラムでは、金融監督管理局財産保険監督司（再保険監督司）の尹江鳌司長が、「次のステップでは、保険業と自動車業界の協力覚書締結を促進し、車種の総合格付制度の構築を探求し、車両の全周期使用コストの低減を図り、消費者、車企、保険など多方面の共赢を実現させる」と述べました。市場実践の面では、保険会社と車企が修理エコシステムを共同構築し、データ資源を共有することも重要な突破口です。業界関係者は北京商報に対し、「一方で、保険会社は新エネルギー車の技術研究開発投資を増やし、三電システムやスマートドライビングなどのリスクポイントを深く研究し、過去の損害データや車両技術パラメータをもとに、より正確なリスク評価モデルを構築すべきだ」と指摘します。また、「他方で、車載ネットワークやモノのインターネット技術を活用し、車両の走行行動やバッテリーの健康状態などの動的データを適法に取得し、『一人一車、一走一料』の差別化価格戦略を推進すべきだ」と述べています。これにより、安全運転の車主には保険料の割引を提供し、高リスク層を正確にカバーし、「価格設定の難しさと高い賠償コスト」の核心的課題を解決します。出典：北京商報
New Energy Vehicle Insurance Rate Reform Takes Action Again, Industry Accelerates Search for Solutions to "Dilemma"
自動車の浸透率が引き続き上昇する中、重要な付随サービスである新エネルギー車保険は、価格設定メカニズムの深刻な改革を経験しています。3月23日、北京商報の記者が得た情報によると、最近、新エネルギー車保険の自主価格設定係数は新たな最適化調整を迎え、[0.6，1.4]から[0.55，1.45]に拡大されました。これは2025年9月以来、2回目の拡大です。
近年、中国の新エネルギー車産業は急速に発展しています。2025年には、新エネルギー車の生産・販売台数がともに1600万台を突破し、前年比29%と28.2%の増加を記録、11年連続で世界一の座を維持しています。急速な発展の中で、新エネルギー車保険に対して「車主は高いと感じ、保険会社は損失を出している」といった不満は根強く残っています。
しかし、業界は引き続き新エネルギー車保険の改革を模索しており、リスクにより適した保険料を実現するための価格係数の最適化、バッテリー資産リスクの明確化を目的とした「車電分離」モデルの探求、車企の産業チェーンへの深い関与とデータ・技術の活用推進など、多角的な取り組みを進めています。この革新は、修理コストの管理、保険の精密な価格設定、業界規制の改善、将来の展望など、全てのチェーンをカバーし、新エネルギー車保険のエコシステムを根本から再構築し、車主と保険会社の双方にとってのウィンウィンの新たな局面を促進しています。
価格設定範囲の再拡大
北京商報の取材によると、最近、新エネルギー車保険の自主価格設定係数の範囲は[0.6，1.4]から[0.55，1.45]に拡大され、全国で適用されています。
いわゆる車保険の自主価格設定係数は、保険会社が基準保険料をもとに、車種リスク、使用状況、ドライバーの運転行動などの要素に応じて変動させる区間係数です。この係数の変動範囲は、保険会社の価格設定の境界を直接決定します。より大きな自主価格設定権を得ることは、保険料の調整に柔軟性を持たせ、実車のリスクレベルに応じた差別化価格設定を可能にし、リスクにより適した保険料の設定や、優良な車主への割引提供に役立ちます。
一般消費者にとって最も関心が高いのは、将来的に自分の車保険料が上がるのか下がるのか、調整の余地はどれくらいあるのかという点です。商業車保険の保険料計算式は、保険料＝基準保険料×無事故優遇係数（NCD係数）×自主価格設定係数であり、理論上、調整後の保険料は最大8.33%の割引が可能です（0.55-0.6）/0.6＝-8.33%。値上げの余地も同様に計算でき、（1.45-1.4）/1.4＝3.57%です。
ただし、これはあくまで理論上の範囲であり、実際の保険料変動は他の要因によって制約されることに注意が必要です。盤古智庫の上級研究員江瀚氏は、「自主価格設定係数の引き下げは、優良低リスクの車主に対して理論上の最大割引幅を拡大させるが、実際に適用される割引額は交通違反記録や車種の零整比など複数の要素によって制約される」と述べています。係数の調整は、調整の「天井」と「底」を開くものであり、実際の割引額はこれらの範囲内に収まることになります。
どの新エネルギー車の車主が新たな価格「底」に到達できるのかについて、上海市海華永泰弁護士事務所のシニアパートナー弁護士孫宇昊氏は、「良好な運転習慣を持ち、事故歴がなく、車両の零整比も低い家庭用新エネルギー車の車主が最も早く割引の恩恵を受ける」と指摘します。逆に、走行距離が長く事故率が高い配車車両や、高額修理コストや零整比が異常に高い高級車種、特定の車種はリスクが高いため、保険料が上昇する可能性があります。
新エネルギー車保険の漸進的改革
実際、これは2025年9月に初めて調整された新エネルギー車保険の自主価格設定係数の2回目の調整です。最初の調整では、区間は[0.65，1.35]から[0.6，1.4]に拡大されました。
2023年の従来型燃料車の商業車保険自主価格設定係数の範囲拡大（[0.65，1.35]から[0.5，1.5]）と比較すると、新エネルギー車保険の調整頻度は高く、調整幅は小さく、段階的に行われています。孫宇昊氏は、「この小さなステップを踏む戦略は、市場に一気に価格範囲を解放して悪性の価格競争や激しい価格変動を引き起こすのを防ぐためであり、保険会社に十分な時間を与えて精算モデルのアップグレードや多角的な運転行動・車両損耗データの蓄積を促し、リスクと価格のより安定したマッチングを実現させる」と述べています。
このような「小刻みな調整」方針は、規制の指針とも一致しています。昨年初め、金融監督管理局など四部門は、「新エネルギー車保険の高品質な発展を促進するための改革と規制強化に関する指導意見」（以下、「指導意見」）を発表し、自主価格設定係数の変動範囲の適正化を提言しました。これにより、市場メカニズムを効果的に活用し、新エネルギー車保険の価格とリスクのマッチングを促進し、市場運営主体の価格設定の科学性を向上させることを目指しています。
業界関係者は、自主価格設定権の継続的拡大により、保険会社は自身のリスクコントロール能力や事業構造、総コスト率などのコア要素を踏まえ、動的に新エネルギー車の平均保険料を調整できるようになり、引き続き保険の収益性の最適化が期待できると分析しています。一方で、これにより保険会社の価格設定能力やリスク管理水準に対する要求も高まり、より正確な価格設定と効率的なリスク管理の実現を迫られることになります。
孫宇昊氏は、「保険会社は粗放な価格設定を排し、精密な管理へと移行すべきだ」と述べ、ビッグデータや人工知能などの技術を活用し、車種や使用状況、運転行動のリスク差異を正確に識別し、それに見合った料率体系を構築しなければ、過剰な価格設定による顧客流失や過小評価による引き受け損失という二重の経営リスクに直面すると警告しています。
「車電分離」によるリスクモデルの再構築
長年にわたり「車主は高いと感じ、保険会社は損失を出す」という二重のジレンマに直面してきた新エネルギー車保険に対し、業界は単なる料率調整にとどまらず、より深い構造的変革に目を向けています。
2026年に向けて、「車電分離」モデルの商業車保険の探索は加速しています。これは、車両と動力電池を独立した対象物として販売・管理・引き受けを行う方式です。
早期の政策段階からもこの方向性は示されており、《指導意見》では、「車電分離」モデルの自動車商業車保険商品を研究・探索し、関連の新エネルギー車に合理的な保険保障を提供することが提案されています。今年2月、深圳市地方金融管理局など四部門が共同で発表した《2026-2028年の保険業支援技術革新と産業発展の行動計画》でも、都市交通など特定のシナリオにおいて「車電分離」モデルの自動車商業車保険商品を探索することが示されています。
現在、一部地域では「車電分離」の引き受け試験が始まり、一定の成果を上げています。北京商報の取材によると、重慶黔途物流は最初の10台の新エネルギー貨車の交換を実施し、従来の調達方式と比較して初期投資コストを30%～50%削減し、保険料も約30%低減しています。
なぜ「車電分離」が保険料の低減とリスクの最適化に効果的なのか。江瀚氏は、「従来のモデルでは、バッテリーは車両の最も高価な部品の一つであり、その高リスクが車両全体の保険金額と保険料を押し上げていた。分離後は、車体保険はバッテリーを除く部分だけをカバーし、保険金額が大きく下がるため、保険料も直接低減される。試験結果では30%以上の削減も示されている」と述べています。さらに、このモデルは車両の総合リスク露出を低減する効果もあります。バッテリーは専門の運用者によって一元管理・保守され、その専門性は個人車主よりも高いため、不適切な充放電による故障や自燃リスクを効果的に減らし、根本的に事故発生率を下げることが期待されます。
陽光財険深圳支社も、「車電分離」モデルは、業界が抱える「車主の価値維持不安」や「保険会社の損害査定の複雑さ」といった核心的矛盾を解決するためのシステム的な革新の道と見なしており、リスク主体の明確化と資産・リスクの正確なマッチングを通じて、より科学的な保険ソリューションを提供することを目指しています。
全チェーンの協調と共治による解決
価格係数の最適化や「車電分離」モデルの探索は、新エネルギー車保険の打開策の一端にすぎません。新エネルギー車保険の「高い保険料と引き受け損失」のジレンマを解消するには、一朝一夕にはいきません。データと経験の蓄積とともに、「総合的な療法」を打ち出し、保険会社、車企など関係者の協力と革新を促進し、業界の健全かつ持続可能な発展を推進する必要があります。
トップレベルの設計においても、規制当局は産業横断的な協調を積極的に推進しています。2025年の金融街フォーラムでは、金融監督管理局財産保険監督司（再保険監督司）の尹江鳌司長が、「次のステップでは、保険業と自動車業界の協力覚書締結を促進し、車種の総合格付制度の構築を探求し、車両の全周期使用コストの低減を図り、消費者、車企、保険など多方面の共赢を実現させる」と述べました。
市場実践の面では、保険会社と車企が修理エコシステムを共同構築し、データ資源を共有することも重要な突破口です。業界関係者は北京商報に対し、「一方で、保険会社は新エネルギー車の技術研究開発投資を増やし、三電システムやスマートドライビングなどのリスクポイントを深く研究し、過去の損害データや車両技術パラメータをもとに、より正確なリスク評価モデルを構築すべきだ」と指摘します。また、「他方で、車載ネットワークやモノのインターネット技術を活用し、車両の走行行動やバッテリーの健康状態などの動的データを適法に取得し、『一人一車、一走一料』の差別化価格戦略を推進すべきだ」と述べています。これにより、安全運転の車主には保険料の割引を提供し、高リスク層を正確にカバーし、「価格設定の難しさと高い賠償コスト」の核心的課題を解決します。
出典：北京商報