(O Bitcoin chegou a tocar 93000 antes de recuar)

Sentimento de capital dominante: extremamente sensível, exposição ao Gamma enorme, uma palavra de Powell amanhã pode desencadear uma volatilidade violenta de ±8-10%. Cenário 1: Super dovish (Powell muda drasticamente para uma postura dovish, probabilidade de 30%) — A onda de alta principal inicia diretamente. Condições de disparo: Powell menciona frases super dovish como "o mercado de trabalho está enfraquecendo significativamente", "a inflação está basicamente de volta a 2%", "temos espaço para facilitar ainda mais", o mercado imediatamente precifica o número de cortes de juros em 2025, passando de 3 para 5-6 vezes. Caminho do movimento: Dentro de 30 minutos após o discurso de amanhã, uma alta violenta diretamente, rompendo a resistência de 93300-98000-102000.
As duas primeiras semanas de dezembro subiram para 98000-102000 (este é o atual ponto crítico de contratos em aberto)
Final de dezembro - início de janeiro, diretamente até 110000-120000 (1.618 nível de extensão de Fibonacci)
Objetivo mais louco para o Q1 de 2025: 138,000-142,000 (muitos institutos têm metas anuais aqui)

As criptomoedas alternativas vão disparar diretamente, a taxa SOL/ETH vai subir abruptamente, e o índice sazonal alt/btc vai retornar ao caminho de 2021. Cenário 2: Moderadamente dovish/neutro otimista (mais provável, probabilidade de 45-50%) — Condições para ativação da onda de alta: Powell não fez declarações hawkish, mas também não deu surpresas super dovish, mantendo-se "dependente de dados", a probabilidade de corte nas taxas em dezembro permanece acima de 80%. Caminho da tendência: Amanhã, primeiro uma onda para 94500-98500, depois uma consolidação lateral por 3-5 dias para digestão.
Antes de meados de dezembro, lentamente empurrar para 105.000-107.000
Superar 110,000 (máximo atual de resistência) antes e depois do Natal
Objetivo de 116.000-122.000 de janeiro a fevereiro de 2025
Este caminho é o mais confortável, os fundos continuarão a ser aumentados, e a entrada diária em ETFs à vista manter-se-á entre 30 e 50 bilhões de dólares.

Cenário 3: Verdadeiramente Neutro (Consolidação lateral, probabilidade de 15-20%) Condições de ativação: Discurso ambíguo de Powell, sem mencionar uma deterioração significativa no emprego, nem fechando a porta para cortes de taxas, as expectativas do mercado permanecem basicamente inalteradas. Caminho do movimento: No curto prazo, consolidação em alta na faixa de 90.000-98.000 por 2-3 semanas.
Não quebrar o máximo anterior de 101,400, nem cair efetivamente abaixo de 85,000
As criptomoedas alternativas estão a consolidar ou a retrair ligeiramente entre 10-20%
Aguarde até à reunião do FOMC a 18 de dezembro para escolher uma direção.
Esta situação é a mais desgastante, mas desde que não ocorram surpresas de tom hawkish, é altamente provável que acabe por romper para cima.

Cenário 4: Surpresa hawkish (pior cenário, probabilidade atualmente eu só dou 8-10%) — Condições de ativação para um ajuste profundo ou até mesmo o início de um mercado em baixa: Powell enfatiza que "a inflação permanece elevada", "a tarifa será inflacionária" e "podemos precisar manter as taxas mais altas por mais tempo", a probabilidade de corte de juros em dezembro cai diretamente para abaixo de 30%. Caminho da tendência (será muito severo): Dentro de 30 minutos após o discurso de amanhã, uma queda repentina, caindo primeiro para 84.000-85.000.
Quebrar 837000 (muitos níveis de stop loss de touros) em 24 horas
Caminho mais triste: Primeiro suporte: 84500
Segundo suporte: 81.000-83.000 (super ponto de dor, início de todo o mercado em alta de 2025)
Se esta área for perdida (probabilidade < 25%), será iniciado um mercado em baixa, com um alvo entre 66,000-72,000 (área de pico de março a abril de 2024)

As altcoins vão sangrar profusamente, cortes generalizados de metade ou mesmo de 70% não são brincadeira. Eu ainda continuo otimista com o que está acontecendo atualmente.
O nível de stop-loss está definido em 86000 (se o fechamento de amanhã cair abaixo deste nível, tudo será liquidado)
Objetivo: curto prazo 98k, médio prazo 102k, extremo 111k
Deixar 15% reservado para comprar agressivamente na zona de 78.5k-80k caso apareça a situação 4 após o discurso de amanhã.

Uma frase de resumo:
Se amanhã Powell não for especialmente agressivo (probabilidade de 90%), este mercado em alta continuará, podendo até entrar na fase mais louca; se ele realmente for agressivo, então estará mesmo um filme de terror em dezembro, com preços abaixo de 80000. Agora, a única coisa que podemos fazer é esperar até amanhã à noite às 22:00 (horário de Pequim) para ouvir Powell, apenas esperar pacientemente, sem agir diante das mudanças.