Полный анализ Rug Pull: разоблачение мошенничества с криптоактивами и стратегии предотвращения

В мире криптоактивов Rug Pull (насос) стал одним из самых опасных мошенничеств, на которые инвесторы должны обратить внимание. Это мошенничество похоже на резкое выдёргивание ковра из-под ног, в результате чего инвесторы мгновенно падают на землю и теряют все свои средства.

В данной статье будет глубоко проанализирована суть Rug Pull, что поможет вам распознать и предотвратить такие риски, защитив вашу безопасность активов.

!

01 Раг Пул Обзор: Определение и текущее состояние промывания глаз

Что такое Rug Pull? Проще говоря, это форма мошенничества в области криптоактивов, когда разработчики внезапно abandon проект после сбора средств от инвесторов, исчезая с деньгами и оставляя без价值 токены.

Этот термин образно описывает действие “выдергивания ковра из-под ног инвестора”, что приводит к внезапным и обычно полным потерям.

В области DeFi схемы «Rug Pull» особенно распространены, так как создание токенов и их листинг на децентрализованных биржах относительно просты, не требуя проверки личности или соблюдения требований по борьбе с отмыванием денег.

Согласно данным Chainalysis, в 2024 году потери от преступлений с Криптоактивами оцениваются в 51 миллиард долларов, из которых 33,2% составляют потери от схемы Rug Pull, в то время как в 2020 году этот показатель составлял всего 1%, что подчеркивает растущую угрозу этой схемы в мире Криптоактивов.

02 Типы Rug Pull: от жесткого насоса до мягкого насоса

Существует несколько форм промывания глаз, которые можно разделить на следующие категории:

Насос ковра

Жесткий насос ковра — это самая откровенная форма мошенничества, когда разработчики внедряют вредоносный код в смарт-контракт, позволяя им красть средства инвесторов или внезапно опустошать ликвидность.

Включает в себя:

• Изъятие ликвидности: разработчик выводит всю ликвидность из торгового пула, что делает токены невозможными для торговли или продажи.
• Ограничение на продажу: Реализованный в смарт-контракте код, который предотвращает продажу токенов обычными инвесторами, только команда разработчиков может продавать.

мягкий насос ковров

Мягкая накачка ковра является более прогрессивным способом выхода, при котором создатели постепенно изымают средства, поддерживая видимость постепенного развития проекта, а затем в конечном итоге полностью отказываются от него.

Конкретные методы включают:

• Продажа токенов: разработчики проекта постепенно продают свои большие распределения токенов на открытом рынке, что приводит к обрушению цен.
• Спекулятивная продажа: аналогично “насосам” на традиционных финансовых рынках, разработчики поднимают цену, а затем продают свои токены.

технический Rug Pull

Этот тип промывания глаз использует скрытые функции в смарт-контрактах для осуществления мошенничества:

• Уязвимость медового горшка: предотвращает перепродажу токенов покупателями, а только разработчики могут их продавать.
• Функция создания токенов: предоставляет определенным учетным записям права, позволяя использовать скрытые функции контракта токена для создания новых токенов.
• Изменение баланса через бэкдор: позволяет определенным аккаунтам изменять баланс держателей токенов, что делает невозможным для держателей продажу или вывод средств.

03 Типичные примеры анализа: ямы, в которые наступали предшественники

токен Squid Game

В 2021 году, благодаря популярности сериала Netflix «Игра в кальмара», рыночная капитализация токена Squid Game за несколько дней возросла до более чем 1 миллиарда долларов.

Однако разработчики затем withdrew все BNB из ликвидного пула и отключили функцию продажи, исчезнув с около 3,3 миллиона долларов.

Инвесторы обнаружили, что не могут продать токены, в конечном итоге понеся огромные убытки.

OneCoin

OneCoin рекламировался как “лучший биткойн” и привлек большое количество инвесторов. Тем не менее, этот проект является промыванием глаз, а его основатель исчез после сбора огромных средств.

OneCoin даже не имеет поддержки реальной технологии блокчейн, предполагаемая сумма ущерба составляет 4 миллиарда долларов, что делает его одним из крупнейших криптоактивов промывания глаз в истории.

Хок Туах

Токен Hawk Tuah, основанный на мемах, резко подорожал в 2022 году после быстрого разгона в социальных сетях, но разработчики вывели ликвидность, что привело к падению цены на 90% за один день и серьезным потерям для инвесторов.

04 Определение сигналов тревоги: выявление потенциального промывания глаз

Чтобы распознать потенциальные проекты с промыванием глаз, обратите внимание на следующие сигналы тревоги:

• Анонимная команда: Анонимные или не проверенные команды разработчиков являются серьезным сигналом опасности. Команды с открытой и проверяемой идентичностью менее склонны бросать проект.
• Отсутствие аудита кода: легитимные проекты часто проходят аудит безопасности смарт-контрактов, проводимый независимыми третьими сторонами. Проекты, у которых нет аудиторских отчетов или репутация аудиторских компаний плохая, должны вызывать подозрения.
• Разблокировка ликвидности: если ликвидность не заблокирована или срок блокировки слишком короткий, разработчики могут в любое время вывести ликвидность.
• Аномально высокие обещания доходности: проекты, обещающие высокую гарантированную прибыль или экспоненциальный рост, почти всегда являются индикаторами мошенничества.
• Нерегулярное распределение токенов: наличие большого количества токенов у нескольких адресов является сигналом тревоги.
• Ложная реклама: отсутствие четкой дорожной карты, ложные партнерские отношения или искусственно созданная активность сообщества могут быть признаками манипуляции.

05 Всеобъемлющие стратегии защиты: защитите свои Криптоактивы

Снижение рисков Rug Pull требует систематического подхода к проведению должной проверки:

DYOR: проводите собственное исследование

• Фон команды: изучение профессиональной истории членов команды, их предыдущего опыта в индустрии блокчейна и репутации в крипто-сообществе.
• Техническая оценка: убедитесь, что код проекта является открытым и может быть проверен сообществом. Используйте инструменты аудита кода, такие как Slither, MythX, для анализа безопасности смарт-контрактов.
• Анализ экономики токенов: проверьте распределение токенов, чтобы гарантировать разумный срок блокировки токенов для команды и ранних инвесторов, чтобы предотвратить внезапные массовые распродажи.

Практические меры защиты

• Проверка блокировки ликвидности: используйте такие инструменты, как Unicrypt или RugDoc, чтобы подтвердить, что ликвидность заблокирована на достаточно долгий срок (не менее 6 месяцев).
• Мониторинг денежных потоков: отслеживайте движение средств по адресу проекта с помощью таких блокчейн-браузеров, как Etherscan или Solscan, чтобы наблюдать за аномальной активностью.
• Диверсификация инвестиций: ограничьте инвестиции в высоко рискованные проекты лишь небольшой частью общего инвестиционного портфеля, чтобы избежать риска “всё или ничего”.
• Установите стратегию стоп-лосса: используйте функции продвинутых ордеров торговой платформы, такие как стоп-ордеры, чтобы ограничить потенциальные убытки.

Выбор безопасной торговой платформы

Централизованные торговые платформы обеспечивают дополнительную защиту перед листингом новых токенов через строгие процессы проверки. Обратите внимание на следующее при выборе платформы:

• Строгий механизм проверки токенов: включает в себя всесторонний технический аудит и глубокое исследование фона.
• Система управления рисками: мониторинг аномальных сделок в реальном времени и механизм быстрого реагирования.
• Обеспечение безопасности средств: разделенное хранение горячих и холодных кошельков и многоуровенная система подписи.

06 Рыночная динамика и последние данные

По состоянию на 18 ноября 2025 года, на рынке криптоактивов наблюдается общее снижение. Биткойн стоит 91800 долларов, снизившись на 2,62%, Эфириум упал на 3% и стоит 3004,78 долларов.

Согласно данным Gate, цена биткойна даже на время опустилась ниже 90,000 долларов, что произошло впервые с 22 апреля.

В условиях такой рыночной волатильности риск Rug Pull часто становится более очевидным, и инвесторы должны быть на чеку.

Будущее

В мире криптоактивов знание является лучшим защитным щитом. Сохраняйте осторожность, продолжайте учиться, чтобы уверенно плавать в бурном море шифрования.

Вы когда-либо сталкивались с подозрительными проектами в сфере криптоинвестиций? Добро пожаловать, поделитесь своим опытом, чтобы помочь другим распознать промывание глаз и защитить свои активы.