Кэчуань Технологии достигли исторического рекорда! Концепция кремний-оптики стала популярной (список)

За последнюю неделю (с 23 по 29 января) было проведено исследование 180 акций институциональными инвесторами, при этом у компании Jingzhida наибольшее количество исследовательских организаций.

За последнюю неделю Jingzhida было исследовано 171 организацией. В ходе исследования компания заявила, что заказ на сумму более 1,3 миллиарда юаней является высоким признанием рынка долгосрочных инвестиций в компанию. Это не только важный прорыв по сумме заказа, но и полностью подтверждает правильность технического курса компании и стабильность её рыночной позиции; в условиях напряжённых сроков поставки международных поставщиков этот заказ является прямым свидетельством ускорения замещения импортных товаров отечественными, подчеркивая ключевую конкурентоспособность компании в отечественной цепочке поставок.

Jingzhida также отметила, что оборудование для тестирования и проверки полупроводников является важной основой развития индустрии ИИ. В настоящее время передовые технологические обновления и инновации в конечных продуктах продолжают стимулировать ускоренное расширение рынка. Компания идет в ногу с волной расширения отрасли, оптимизируя производственные мощности и углубляя сотрудничество в индустриальной экосистеме, чтобы ответить на растущий спрос рынка. Благодаря автономным и контролируемым ключевым технологиям, полному ассортименту продукции и успешным достижениям у ключевых клиентов, компания полна уверенности в перспективах развития до 2026 года и в среднесрочной и долгосрочной перспективе.

С точки зрения рыночной динамики, за последнюю неделю средний показатель снижения акций, исследованных институциями, составил около 1,8% в месяц. Акции Haisen, Runtu, Kechuan и другие выросли более чем на 30%.

Runtu заявил в ходе исследования, что цена на красители определяется спросом и предложением на рынке, а также ценой сырья. Цены на красители следуют за рыночной ситуацией, применяя стратегию ценового следования. В связи с недавним ростом цен на восстановительные вещества, цена на черные красители Runtu за последний период выросла примерно на 1000 юаней за тонну.

Kechuan Technology (603052) недавно неоднократно достигала исторических максимумов. Компания отметила, что Kechuan Photonics, как новый участник и аутсайдер в отрасли, действительно сталкивается с все более ожесточенной конкуренцией на рынке оптических модулей. В настоящее время на рынке присутствует множество отечественных и зарубежных производителей модулей и компонентов, занимающих значительную долю рынка, однако вся отрасль все еще находится в стадии быстрого развития и постоянного обновления технологий. Kechuan Photonics с момента основания сосредоточена на проектировании и разработке высокоскоростных кремниевых оптических чипов, стремясь предоставлять клиентам решения с меньшим энергопотреблением, меньшей стоимостью и более высокой скоростью. Верится, что в волне постоянного развития оптической связи компания сможет найти свою уникальную нишу.

Рост цен на акции Kechuan связан с концепцией оптической связи. На самом деле, в течение этой недели акции, связанные с концепцией оптической связи, выросли в целом значительно. Например, акции Changfei Fiber, Tianfu Communication выросли более чем на 30% за неделю, а Tongding Interconnection, Hengtong Optoelectronics, Taichen Photoelectric и другие выросли более чем на 20%.

Основной причиной такого роста является два положительных фактора: во-первых, резкий рост цен на оптоволокно по всему миру; во-вторых, ясность тенденций в индустрии кремниевых оптических технологий. Известно, что Nvidia включила кремниевую оптику и CPO в свою технологическую стратегию и объявила 2026 год годом коммерциализации кремниевых фотонных технологий, что широко ожидается как ключевой переломный момент для масштабного коммерческого внедрения в 2026 году.

Отчет аналитической компании Aide Securities отмечает, что по данным Fortune Business Insights, рыночная стоимость глобального рынка кремниевых фотонных технологий в 2024 году составит 2,69 миллиарда долларов США, а к 2025 году достигнет 3,27 миллиарда долларов, а к 2032 году — 15,83 миллиарда долларов, с совокупным среднегодовым ростом 25,3% в прогнозируемый период. В будущем технологии кремниевых фотонных устройств не только преобразуют инфраструктуру дата-центров и коммуникационных сетей, но и могут стать драйвером исторического перехода информационных технологий от «электрической доминации» к «оптоэлектронной интеграции». По мере повышения зрелости технологий и снижения затрат, ожидается, что к 2030 году доля кремниевых фотонных технологий на рынке оптических модулей для дата-центров достигнет 50%, что заложит прочную основу для построения по-настоящему эффективного, интеллектуального и устойчивого цифрового общества.

По данным Dabaobao, более 20 акций, связанных с концепцией оптической связи, имеют рейтинги от институциональных инвесторов. В частности, Zhongji Xuchuang занимает первое место по количеству рейтингов — 30. Аналитический отчет Zhongyuan Securities отмечает, что компания заявила о признании и подтверждении ключевых клиентов по кремниевым фотонным решениям, а доля кремниевых фотонных технологий в продуктах 800G и 1.6T, вероятно, будет продолжать расти.

Кроме того, поиск по ключевым словам «кремниевая оптика» показывает, что такие компании, как Hengdong Optical, Yuanjie Technology, Guangli Micro и Robotech, также упоминаются в аналитических отчетах по соответствующему бизнесу. Фонд Zheng Securities отмечает, что Hengdong Optical является редким активом в области пассивных оптических устройств, активно развивая направления CPO/кремниевая оптика и расширяя производственные мощности, что обещает дальнейший быстрый рост.