Bitcoin Merkezi Olmayan Finans: Noktadan noktaya transferden Merkeziyetsizlik finansın yeni paradigmasına

Bitcoin, Merkezi Olmayan Finans alanında yükseliyor ve Ethereum’un uzun zamandır süregelen hakimiyetine meydan okumaya başlıyor. Zincir üzerindeki verileri analiz ederek, BTCFi( Bitcoin ile Merkezi Olmayan Finans'ın birleşiminin) Bitcoin'in Merkezi Olmayan Finans içindeki rolünde bir paradigma değişikliği başlattığını ve tüm Merkezi Olmayan Finans yapısını yeniden tanımlayabileceğini keşfettik.

BTCFi'nin Yükselişi

2008 yılında, Satoshi Nakamoto Bitcoin'i bir eşler arası elektronik nakit sistemi olarak tanıttı. Devrim niteliğinde bir anlam taşımasına rağmen, Merkezi Olmayan Finans gibi karmaşık finansal uygulamalar açısından sınırlamaları vardır.

Bitcoin'in Orijinal Tasarımı ve Merkezi Olmayan Finans'daki Sınırlamaları

Temel Tasarım Unsurları ve Sınırlamaları:

1. UTXO modeli: Basit transferleri etkili bir şekilde işler, ancak karmaşık akıllı sözleşmeleri destekleme esnekliğinden yoksundur.

2. Sınırlı script dili: Güvenlik açıklarını önlemek için tasarlanmış sınırlı, karmaşık Merkezi Olmayan Finans uygulamalarını desteklemekte zorlanmaktadır.

3. Turing tamamlayıcılığının eksikliği: Duruma bağımlı karmaşık akıllı sözleşmelerin gerçekleştirilmesi zordur.

4. Blok boyutu ve işlem hızı sınırlamaları: İşlem işleme hızı, DeFi'ye odaklanan diğer blok zincirlerinin çok altında.

Bu tasarımlar güvenliği ve merkeziyetsizlik derecesini artırsa da, Bitcoin üzerinde doğrudan Merkezi Olmayan Finans işlevlerini gerçekleştirmeyi de engellemektedir.

Bitcoin'de DeFi'nin Erken Denemeleri ve Gelişimi

Sınırlamalara rağmen, geliştiriciler yenilikçi çözümler aramaya devam ediyor:

1. Renkli Coin (2012-2013): Bitcoin'in işlevselliğini erken dönemde genişletme girişimleri.

2. Counterparty(2014): Özel varlıkların oluşturulması ve ticareti yeteneğini getirir.

3. Lightning Network (2015'ten bugüne ): İkinci katman protokolü, işlem ölçeklenebilirliğini artırır.

4. Dağıtık Günlük Sözleşmesi ( DLC ) ( 2017'den bugüne ): Karmaşık finansal sözleşmelerin olasılığı.

5. Liquid ağı (2018'den bugüne ): Kripto varlıkların ihracı ve karmaşık işlemleri destekleyen yan zincir.

6. Taproot yükseltmesi (2021): Akıllı sözleşme yeteneklerini artırmak, Merkezi Olmayan Finans gelişimi için bir temel oluşturmak.

Bu yenilikler, Bitcoin'in işlevselliğini genişletmek için bir temel oluşturmakta ve ekosistemin potansiyelini göstermektedir.

Ana Yenilik: Bitcoin Üzerinde Akıllı Sözleşmelerin Uygulanması

Son yıllarda, birçok protokol Bitcoin için akıllı sözleşmeler ve Merkezi Olmayan Finans işlevselliği sunmayı hedefliyor:

1. Rootstock: Bitcoin akıllı sözleşme öncüsü, en uzun süre çalışan yan zincir.

2. Core: Bitcoin ile yakın bir şekilde entegre, EVM ile uyumlu bir blockchain.

3. Merlin Chain: ZK-Rollup teknolojisini entegre eden Bitcoin ikinci katman ağı.

4. BEVM: İlk tamamen merkeziyetsiz ve EVM uyumlu Bitcoin ikinci katman ağı.

Bu protokol yenilikleri şunları içerir:

• Tokenlaştırılmış Bitcoin varlıkları
• Akıllı Sözleşmeler ve EVM Uyumluluğu
• Getirisi olan Bitcoin
• Ölçeklenebilirlik ve gizlilik artışı

2024年9月8 itibarıyla, Bitcoin ikinci katman çözümleri ve yan zincirlerin toplam kilitli değeri (TVL) 10.7 milyar dolara ulaştı, 2024年1月1 itibarıyla 5.7 kat, 2023年1月1 itibarıyla ise 18.4 kat arttı.

Bitcoin Merkezi Olmayan Finans'ın mevcut durumu

Ana BTCFi projeleri

1. Pell Network( Çoklu Zincir): Zincirler Arası Yeniden Teminat Protokolü

2. Avalon Finance( Çoklu Zincir): Çoklu Zincir Merkezi Olmayan Finans platformu

3. Colend Protocol(Core): Merkeziyetsizlik borç verme platformu

4. MoneyOnChain(Rootstock): kapsamlı Merkezi Olmayan Finans protokolü

5. Sovryn( çok zincir): Fonksiyon zengini Merkezi Olmayan Finans platformu

6. Solv Protokolü(Merlin Chain):NFT finansman öncü projeleri

Core, Bitcoin Merkezi Olmayan Finans alanında lider bir konumda bulunuyor, proje sayısı %25,2. Rootstock ve Bitlayer her biri %13,0, Merlin Chain ise %9,9 oranında.

Ana BTCFi projelerindeki ana anlatım

• Güvenlik ve merkeziyetsizlik öncelikli
• Bitcoin programlanabilir Token olarak
• Ethereum ile birlikte çalışabilirlik
• Bitcoin sermayesini serbest bırak

ile Ethereum Merkezi Olmayan Finans'ın karşılaştırmalı analizi

8 Eylül itibarıyla, Ethereum Merkezi Olmayan Finans protokolünde kilitli olan BTC miktarı 153.4 bin, Bitcoin'in yerel Merkezi Olmayan Finans ekosisteminin 8.97 binin çok üzerinde.

Ethereum'un Gelişimi Bitcoin'e Verdiği İlham ve Aksine

1. Bitcoin, Ethereum'dan öğrenebilir:

• Ürün çeşitliliği
• Geliştirici ekosistemi
• İşlem birliği

2. Ethereum, Bitcoin'den öğrenebilir:

• Güvenlik ve merkeziyetsizlik
• Basitlik ve sağlamlık
• Değer saklama üzerine odaklanma

Zorluklar ve Fırsatlar

Teknik engeller:

• Ölçeklenebilirlik
• Eşzamanlılık

Regülasyon endişeleri:

• AML ve KYC uyumluluğu

Gelecek Fırsatlar:

• Teknolojik ilerleme: Layer 2 çözümlerinin geliştirilmesi
• Gelecek büyüme alanları: gelir getiren ürünler, DEX, kurumsal Merkezi Olmayan Finans hizmetleri

Sonuç

Bitcoin Merkezi Olmayan Finans ekosistemi, teknik ilerlemeler ve kurumsal ilginin etkisiyle devam edecektir. Daha ölçeklenebilir Layer 2 çözümleri geliştirmek, birlikte çalışabilirliği artırmak ve karmaşık finansal ürünler sunmak kritik öneme sahiptir. Gelir getirecek ürünler, DEX ve kurumsal Merkezi Olmayan Finans hizmetleri büyük ilgi ve fon çekmesi beklenmektedir.

Ancak, büyüme düzenleyici ve teknik zorluklarla karşılaşacaktır. Bu sorunların çözülmesi, büyüme ivmesini sürdürmek ve uzun vadeli başarıyı sağlamak için hayati önem taşımaktadır.

Kısacası, Bitcoin Merkezi Olmayan Finans geleceği umut verici, zengin yenilik ve büyüme fırsatlarına sahip, tüm Merkezi Olmayan Finans ekosistemini derinden etkileme potansiyeline sahip ve Bitcoin'i Merkezi Olmayan Finans'ın temel oyuncularından biri haline getiriyor.