Gần đây có một nhà đầu tư đang điên cuồng gia tăng vị thế Ethereum, dự định thêm 1 tỷ USD vào danh mục của mình. Phương pháp giao dịch của anh ta rất quyết đoán — vừa mới mua Ethereum spot, ngay lập tức đem số token này đi thế chấp vay stablecoin, rồi tiếp tục dùng số tiền đó để mua Ethereum. Logic của chiến lược vay mượn vòng này rất rõ ràng: anh ta đang cược Ethereum sẽ tăng giá nhanh chóng, dùng đòn bẩy để nhân rộng hiệu quả vốn. Nhưng rủi ro cũng rất rõ ràng — vay mượn cần trả lãi, một khi giá thanh lý chạm mức, sẽ có nguy cơ bị gọi vốn thanh lý. Nếu Ethereum bắt đầu giảm giá, anh ta sẽ phải chịu đựng tổn thất kép. Các nhà đầu tư tổ chức đặc biệt thích mô hình vay mượn vòng này, vậy câu hỏi đặt ra là, vòng này có thể khiến người tham gia bị "hiến tế" trực tiếp, thậm chí gây ra đợt tăng giá mạnh hơn nữa?

Thị trường bạc cũng rất sôi động. Giá từng tăng vọt lên 82 USD, tạo đỉnh lịch sử mới. Nhưng đột nhiên xuất hiện bước ngoặt — phía Đông ban hành chính sách kiểm soát xuất khẩu bạc, giá lập tức bị đẩy xuống. Các tổ chức trên phố Wall đã liên tục bán khống bạc trong thời gian gần đây, nhìn thấy giá kéo lên tới 82 USD trong vài ngày, gần như sắp bị gọi thanh lý. Theo dự đoán theo nhịp thị trường, bạc sẽ còn tiếp tục tăng, mục tiêu hướng tới 100 USD, còn vàng thì đặt mục tiêu ở mức 5000 USD.

Về chiến lược micro, đã chuẩn bị 2 tỷ USD để đối phó với việc thanh toán lãi suất thị trường, đồng thời phòng ngừa rủi ro biến động giá cổ phiếu do bị loại khỏi các chỉ số vào ngày 15/01. Thời điểm này rất quan trọng, còn chưa đến một tháng, cần theo dõi sát sao các diễn biến tiếp theo.

Về hiệu suất giao dịch, ngày hôm kia, vị trí mua ETH tại 2906 đã chốt lời 70 điểm. Hôm qua, vị trí bán khống Bitcoin Cash quanh 637 cũng đã chốt lời tối đa 30 điểm.

Tổng quan thị trường hiện tại: Bitcoin ở mức 89700, ngắn hạn hướng tới hỗ trợ tại 87260, kháng cự phía trên tại 91000. Ethereum ở mức 3030, ngắn hạn hướng tới 2950, kháng cự tại 3070.

Dự đoán trung hạn: Trước tháng 3 năm 2026, dự kiến sẽ duy trì trong phạm vi dao động lớn, Bitcoin trong khoảng 80000 đến 100000, Ethereum trong khoảng 2500 đến 3500. Đến khoảng tháng 4 năm sau, thị trường sẽ bắt đầu đi xuống, Bitcoin sẽ phá dưới 8 vạn, vào trong vùng 60000 đến 80000, Ethereum sẽ vào trong vùng 2000 đến 2500.

Chiến lược dài hạn theo các điểm chính: xây dựng vị thế mua dài hạn tại các mức 2088 và 72888, phân bổ 30% vốn. Mở vị thế mua dài hạn thứ hai tại 1388 và 48888, phân bổ 40% vốn. Phần còn lại tạm thời không động đến.