Capital One củng cố vị thế fintech thông qua việc mua lại chiến lược Brex

Fintech là gì và tại sao các ngân hàng lớn lại đầu tư hàng tỷ USD vào mảng này? Fintech – sự kết hợp giữa “tài chính” và “công nghệ” – đề cập đến các công ty và dịch vụ sáng tạo sử dụng công nghệ tiên tiến để cách mạng hóa các dịch vụ tài chính. Trong một thỏa thuận đột phá, Capital One Financial Corporation đã đồng ý mua công ty khởi nghiệp fintech Brex với giá 5,15 tỷ USD. Giao dịch này - sẽ được trả một nửa tiền mặt và một nửa bằng cổ phiếu - đánh dấu một thời điểm quan trọng khi các ngân hàng truyền thống nắm lấy những người chơi fintech để củng cố vị thế của họ trong bối cảnh thanh toán đang phát triển.

Fintech là gì và tại sao các ngân hàng lại đầu tư vào nó?

Các công ty fintech sử dụng công nghệ để làm cho các dịch vụ tài chính nhanh hơn, rẻ hơn và thân thiện với người dùng hơn so với các ngân hàng truyền thống. Ngành công nghiệp này bao gồm mọi thứ, từ phương tiện thanh toán và cho vay đến quản lý tài sản và tài sản kỹ thuật số. Đối với Capital One, khoản đầu tư vào fintech này không chỉ có nghĩa là tiếp cận với công nghệ thanh toán tiên tiến mà còn thâm nhập vào hệ sinh thái tài chính kỹ thuật số đang phát triển.

Thời điểm của thỏa thuận này là đáng chú ý. Trong khi các hoạt động ngân hàng truyền thống vẫn trì trệ - với ví dụ về việc giá cổ phiếu của Microsoft giảm 11% sau khi công bố kết quả hàng quý yếu kém - các công ty đầu tư vào fintech nhìn thấy cơ hội tăng trưởng đáng kể. Các nhà phân tích cho rằng các ngân hàng coi khả năng fintech là hoạt động kinh doanh cốt lõi của họ và không còn là một lĩnh vực ngoại vi.

Brex: Từ công ty khởi nghiệp sáng tạo đến đối tác fintech thiết yếu

Được thành lập vào năm 2017, Brex đã phát triển từ một công ty fintech thích hợp thành một nền tảng quan trọng trong thanh toán kinh doanh hiện đại. Công ty đã cách mạng hóa cách các công ty khởi nghiệp và công ty công nghệ quản lý tài chính của họ bằng cách cung cấp danh thiếp, công cụ quản lý dòng tiền tích hợp và các tùy chọn thanh toán trong một nền tảng duy nhất.

Theo Richard Fairbank, người sáng lập và Giám đốc điều hành của Capital One, Brex đã cho thấy fintech có thể tái cấu trúc cơ bản thế giới tài chính như thế nào. Khởi đầu như một nền tảng lập bản đồ cho các doanh nghiệp tăng trưởng cao, Brex sau đó đã mở rộng để bao gồm các doanh nghiệp thuộc mọi quy mô. Câu chuyện tăng trưởng này - từ khởi nghiệp sáng tạo đến dịch vụ fintech thiết yếu - minh họa lý do tại sao các ngân hàng truyền thống hiện đang áp dụng cách tiếp cận mua lại các công ty fintech.

Stablecoin là bước tiếp theo trong thanh toán kinh doanh

Khía cạnh hướng tới tương lai nhất của thương vụ mua lại này nằm ở tham vọng của Brex với stablecoin. Vào năm 2025, Brex đã công bố kế hoạch ra mắt thanh toán tức thì dựa trên stablecoin gốc, điều này sẽ khiến nó trở thành nền tảng danh thiếp toàn cầu đầu tiên cho phép trực tiếp các giao dịch stablecoin.

Pedro Franceschi, Giám đốc điều hành của Brex, nhấn mạnh trong thông báo đó: “Stablecoin cho phép các công ty di chuyển hàng tỷ đô la qua biên giới trong vòng vài giây.” Khả năng này có sức hấp dẫn đáng kể trong hệ sinh thái tài sản kỹ thuật số. Các công ty tập trung vào tiền điện tử và blockchain – bao gồm Figure, Solana và Alchemy – đã đăng ký danh sách chờ sản phẩm stablecoin của Brex, nhấn mạnh sự liên quan của sự đổi mới fintech này.

Việc mua lại này có ý nghĩa gì đối với hệ sinh thái fintech

Sự tích hợp của Brex vào Capital One báo hiệu một bước ngoặt lớn: cơ sở hạ tầng ngân hàng truyền thống và đổi mới fintech hiện đại đang hợp nhất. Điều này xảy ra ngay khi tài sản kỹ thuật số đang phát triển gần hơn với xu hướng tài chính chủ đạo.

Đối với Capital One, thỏa thuận này cung cấp quyền truy cập trực tiếp vào ngăn xếp công nghệ và cơ sở người dùng của Brex. Đối với hệ sinh thái fintech, điều đó có nghĩa là các dịch vụ thanh toán sáng tạo hiện đang nằm dưới sự bảo trợ của một trong những ngân hàng lớn nhất nước Mỹ - một xu hướng có khả năng khuyến khích sự hợp nhất hơn nữa trong phân khúc này.

Trong khi đó, biến động thị trường vẫn biến động. Vàng gần đây dao động quanh mức 5.200 đô la, trong khi bitcoin - từ quan điểm của thị trường nhà đầu tư truyền thống - hiện đang giao dịch ở mức khoảng 84.650 đô la. Sự biến động này nhấn mạnh lý do tại sao những đổi mới fintech xung quanh các phương tiện thanh toán ổn định đang trở nên quan trọng đối với các giao dịch kinh doanh. Capital One nhận ra thực tế này bằng cách kết hợp Brex - và do đó các khả năng fintech tiên tiến - vào các hoạt động cốt lõi của mình.