Cổ phiếu tốt nhất để mua ngay bây giờ: Tại sao cổ phiếu Robinhood xứng đáng được chú ý sau khi giảm 50%

Khi các đợt điều chỉnh thị trường tạo ra cơ hội mua vào thực sự, các nhà đầu tư đối mặt với các quyết định quan trọng về việc nên rót vốn vào những chứng khoán nào xứng đáng. Trong số các cổ phiếu tốt nhất để mua trong môi trường hiện tại, có những công ty đã phát triển từ những người chơi niche thành các nền tảng toàn diện. Robinhood Markets là ví dụ điển hình cho sự chuyển đổi này—gần đây giao dịch quanh mức 75 đô la mỗi cổ phiếu sau một đợt giảm mạnh từ đỉnh 150 đô la vào tháng 10, công ty nay đưa ra một lý do thuyết phục để được đưa vào danh mục cổ phiếu đa dạng hóa.

Trước đây bị xem là chỉ đơn thuần một ứng dụng dành cho nhà đầu tư cá nhân mê mẩn các cổ phiếu meme, Robinhood đã trải qua một sự tiến bộ căn bản về mặt kinh doanh. Sự tăng trưởng của công ty trong hai năm qua—tăng tới 650% vượt xa hầu hết các cổ phiếu trí tuệ nhân tạo, bao gồm Nvidia—nhấn mạnh sự tiến bộ thực sự về hoạt động bên dưới sự biến động ngắn hạn.

Từ Ứng dụng Meme Stock đến Nền tảng Tài chính Đa dạng

Câu chuyện về Robinhood cần được cập nhật. Chào bán cổ phiếu lần đầu ra công chúng (IPO) vào năm 2021 đã mở ra một kỷ nguyên xa xôi khi danh tiếng của công ty tập trung vào giao dịch cổ phiếu không phí hoa hồng. Ngày nay, Robinhood vận hành 11 bộ phận kinh doanh riêng biệt, mỗi bộ mang lại khoảng 100 triệu đô la hoặc hơn trong doanh thu hàng năm. Sự đa dạng này về kiến trúc phân biệt Robinhood với hình ảnh ban đầu và đưa nó cạnh tranh cùng các tên tuổi truyền thống như Fidelity trong bối cảnh cạnh tranh.

Hệ sinh thái sản phẩm của công ty hiện bao gồm các tài khoản hưu trí, giao dịch tiền điện tử, hợp đồng tương lai, quyền chọn, nền tảng để bàn chuyên nghiệp dành cho nhà giao dịch tích cực, dịch vụ quản lý tài sản, và các thị trường dự đoán—được phát triển để cạnh tranh với các nền tảng đã có như Polymarket. Sự mở rộng này phản ánh tham vọng chiến lược vượt xa ứng dụng di động, nơi phần lớn nhà đầu tư lần đầu tiếp xúc với thương hiệu.

Việc Robinhood gia nhập S&P 500 vào tháng 9 đã xác nhận sự tiến bộ của nó thành một đối thủ hợp pháp, phục vụ cả các tổ chức chuyên nghiệp lẫn các nhà đầu tư cá nhân. Sự khác biệt này rất quan trọng đối với các nhà đầu tư đang xem xét các cổ phiếu tốt nhất để mua—Robinhood nay đại diện cho sự tiếp xúc đa dạng các dịch vụ tài chính thay vì chỉ đặt cược vào đam mê giao dịch bán lẻ.

Các Chỉ số Kinh doanh Tăng tốc Gợi ý Tiếp tục Phát triển

Kết quả tài chính quý 3 cho thấy rõ ràng kết quả cụ thể của việc định vị lại chiến lược này. Các tài khoản Gold trả phí tăng 77% so với cùng kỳ năm trước, đạt 3.9 triệu, trong khi tổng số tài khoản đầu tư tăng thêm 2.8 triệu—tương đương mức tăng 11% lên 27.9 triệu tài khoản. Doanh thu trung bình trên mỗi người dùng tăng 82% lên 191 đô la mỗi quý, đi kèm với mức tăng 100% so với cùng kỳ năm trước trong tổng doanh thu quý.

Có lẽ quan trọng nhất đối với các nhà đầu tư cổ phiếu, lợi nhuận trên mỗi cổ phiếu (EPS) tăng 259% lên 0.61 đô la trong quý, đánh dấu quý thứ tư liên tiếp Robinhood vượt dự báo của Zacks trung bình 26%. Sự nhất quán này rất quan trọng khi xem xét các cổ phiếu tốt nhất để tăng trưởng trong danh mục.

Các dự báo của Phố Wall cho thấy EPS điều chỉnh dự kiến tăng 85% trong suốt năm 2025, tiếp theo là mức tăng thêm 23% vào năm 2026, đạt 2.48 đô la mỗi cổ phiếu. Đây là sự tiến bộ đáng kể so với khoản lỗ 0.60 đô la mỗi cổ phiếu trong năm 2023 và lợi nhuận 1.09 đô la trong năm 2024. Đáng chú ý, triển vọng lợi nhuận năm 2026 đã tăng 63% kể từ mùa hè trước, cho thấy niềm tin của các nhà phân tích ngày càng sâu sắc hơn.

Dự báo doanh thu cũng hỗ trợ câu chuyện mở rộng lợi nhuận này. Doanh thu của Robinhood dự kiến sẽ tăng 53% trong năm 2025 và 22% trong năm 2026, đạt 5.50 tỷ đô la từ mức 2.95 tỷ đô la năm 2024. Các dự báo chính xác nhất—những dự đoán của các nhà phân tích có độ tin cậy cao nhất của Zacks—đã vượt qua kỳ vọng trung bình, cho thấy khả năng có thêm các bất ngờ tích cực.

Cơ hội Giao dịch Kỹ Thuật và Điểm Vào Lợi Nhuận

Đối với các nhà giao dịch và nhà đầu tư dài hạn xem xét thời điểm vào, bức tranh kỹ thuật của Robinhood đáng để cân nhắc. Hiện tại, cổ phiếu đang giao dịch ở mức 35.7 lần lợi nhuận dự kiến—giảm 60% so với mức định giá tại đỉnh tháng 10. Trên cơ sở giá trên lợi nhuận trên tăng trưởng (PEG), Robinhood giao dịch ở mức 1.3, giảm 75% so với mức định giá đỉnh và tương đương trung bình của ngành công nghệ rộng lớn hơn.

Cổ phiếu đang kiểm tra các mức phá vỡ sau IPO năm 2021 quanh mức giá hiện tại—các mức tâm lý đã từng đóng vai trò hỗ trợ trong các đợt thị trường tăng trước đó. Mức mục tiêu giá trung bình của Zacks là 143 đô la, dự kiến tăng 86% từ mức hiện tại. Thậm chí đáng chú ý hơn, chỉ số RSI (Chỉ số Sức mạnh Tương đối) đã đạt vùng quá bán lịch sử, một tín hiệu kỹ thuật đã từng báo hiệu sự phục hồi đáng kể trong cổ phiếu này.

Sự điều chỉnh của Robinhood dường như phù hợp với các quá mức trước đó của nó. Công ty đã trải qua tình trạng quá nóng thực sự cần điều chỉnh căn bản. Tuy nhiên, mức giảm 50% từ đỉnh đã tạo ra sự mất cân đối kỹ thuật—rủi ro giảm giá ngày càng hạn chế trong khi tiềm năng tăng lại vượt xa tỷ lệ rủi ro-lợi nhuận thông thường.

Thời điểm Kích hoạt và Các Yếu tố Đầu tư

Yếu tố thúc đẩy ngay lập tức trong ngắn hạn tập trung vào việc công bố lợi nhuận quý 4 của Robinhood dự kiến vào đầu tháng 2, cùng với hướng dẫn quản lý sau đó cung cấp rõ ràng về đà hoạt động hướng tới năm 2026. Thông báo lợi nhuận này là một điểm kiểm tra rõ ràng cho các nhà đầu tư xem xét điểm vào, vì phản ứng của thị trường sẽ xác nhận hoặc thách thức câu chuyện phục hồi kỹ thuật.

Đối với các nhà đầu tư đang tìm kiếm các cổ phiếu tốt nhất để mua trong điều kiện thị trường hiện tại, cấu hình rủi ro-lợi nhuận của Robinhood xứng đáng được xem xét nghiêm túc. Sự kết hợp giữa cải thiện căn bản của doanh nghiệp, tiềm năng mở rộng nhiều, điều kiện quá bán kỹ thuật và các yếu tố kích hoạt sắp tới tạo ra một cơ hội mà các nhà đầu tư chọn lọc có thể muốn nắm bắt.