استراتيجية التداول في سوق العملات المشفرة أثناء الارتفاع - دروس من آدم كوتشرا

إذا كنت تتابع Crypto Twitter بانتظام، فمن المؤكد أنك قد صادفت عددًا لا يحصى من المنشورات المرتبكة، وmemes المحبطة، وأصوات الشكوى من المتداولين. خاصةً خلال فترات ازدهار السوق (bull run)، تنهار استراتيجية التداول للعديد من الأشخاص بسرعة. شارك المحلل والمستثمر الشهير آدم كوشران مجموعة من الخبرات القيمة حول كيفية إدارة التداول في سوق يشهد نموًا قويًا، مع التركيز على هيكل السوق، والتقلبات، والانضباط - وهي عوامل أساسية للبقاء والانتصار في سوق الكريبتو.

1. تقلبات عندما يكون ذروة الدورة قريبة يشير كوكيران إلى أنه كلما اقتربنا من قمة الدورة، تزداد سعة تقلب (volatility). وهذا يعني: الارتفاعات/الانخفاضات الحادة. تحدث عمليات الارتداد بسرعة وعمق أكبر. المتداولون الذين يستخدمون الرافعة المالية العالية معرضون بسهولة لـ "حرق" حساباتهم. لذلك، فإن استراتيجية التداول الذكية خلال ثور السوق ليست مجرد البحث عن الربح، ولكن أيضًا الاستعداد للبقاء خلال فترات التقلب الشديدة.
2. "فخ نهاية الأسبوع" – لماذا يعتبر الأحد كابوساً للمتداول؟ أحد الملاحظات المثيرة للاهتمام لكوشران هو استراتيجية التداول للتلاعب بالسيولة في عطلة نهاية الأسبوع: "الأحد عادة ما يكون الوقت الذي يقوم فيه 'اللاعبون الكبار' برفع الأسعار في ظروف سيولة ضعيفة، مما يجبر المتداولين الذين هم في وضع عكسي على إغلاق مراكزهم. بعد ذلك، يقومون ببيع كميات كبيرة من السوق الفورية، مما يؤدي إلى انعكاس السوق ويجرف كل من يستخدم الرافعة المالية بشكل مفرط." فهم هذا يساعد المتداول على تجنب "فخوط الشراء الطويلة" في نهاية الأسبوع - حيث يتم تدمير العديد من الحسابات في غضون ساعات.
3. القاعدة الذهبية بشأن الرافعة المالية – لا تتسرع، لا تفرط كوكرا ن يشارك المبدأ الذي يطبقه: لا تفكر في استخدام الرافعة المالية إلا بعد أن يكون السوق قد تصحح بنسبة 4-5٪ على الأقل. الرافعة المالية الكبيرة تستخدم فقط بعد انخفاض عميق بنسبة 15-20٪ مع إعادة اختبار. درس من ETH في الدورة السابقة يوضح ذلك بوضوح: انخفضت ETH من 2600 دولار إلى 2000 دولار (–20%) قبل أن تتعافى بالفعل. أولئك الذين "اصطادوا القاع" مبكرًا باستخدام الرافعة المالية تم إقصاؤهم من اللعبة قبل أن يحدث الانفجار الحقيقي. إن هذه الصبر هو الذي ساعد كوتشرا على الوصول إلى قمة لوحة المتصدرين PnL على FTX و Binance - حيث لا يتم تسجيل سوى المتداولين الذين يحققون أرباحًا تتراوح بين 7-8 أرقام.
4. مبادئ البقاء في ثور ران (Playbook) الاحتفاظ بالسبوت كجوهر، واستخدام الرفع الخفيف فقط بعد التعديل >5%، والرفع القوي بعد الانخفاض بنسبة 15–20%. لا FOMO "اللحاق" بالشمعة الخضراء. جني الأرباح بشكل دوري، وتحويل جزء من الأرباح إلى الستيبلكوين للحفاظ على وسادة أمان. تجنب الرفع مع الألتكوينات الصغيرة، واستخدمه فقط عندما يكون لديك كمية كبيرة من الأصول المضمونة. تنويع المحفظة، ولا تضع كل شيء في أصل غير من بين الأوائل. دائمًا اترك 10% من النقد الاحتياطي قبل نهاية الأسبوع. توقع "الحيل" في نهاية الأسبوع، واستعد نفسيًا للانعكاسات المفاجئة. ضع الأرباح في مكان آمن ( مثل USDC المودعة في Aave)، ولا "تلمسها" أبدًا. لا تكن جميعًا في. اعرف متى تترك الطاولة عندما يكون السوق متحمسًا للغاية - عادةً ما تأتي علامة الذروة عندما يعتقد الجميع أنه "لا يمكن الخسارة".
5. الرسالة النهائية – إذا كنت تخاف من تقلبات 2%، فلا تتعجل في الانضمام استنتج كوكاران: "إذا كانت مجرد انخفاض بنسبة 2% تجعلك تشعر بالذعر، فقد تكون تتداول بمخاطر عالية وغير مستعد للثور الحقيقي." سوق العملات المشفرة ثور هو فرصة ذهبية لبناء الثروات، ولكنه أيضًا مكان يتطلب التخلص القاسي من أولئك الذين يفتقرون إلى الانضباط وإدارة المخاطر.