1. Введение

Fluid - это инновационный протокол кредитования, запущенный Instadapp, мульти-цепная платформа управления DeFi. Он направлен на улучшение эффективности капитала и оптимизацию опыта в области DeFi путем интеграции функций кредитования и децентрализованной биржи (DEX). С момента запуска Fluid быстро привлек внимание в сфере DeFi, выделяясь среди протоколов кредитования своими передовыми механизмами кредитования, умным управлением залогами и эффективной системой ликвидации.

2. Фон проекта Fluid

2.1 Введение в Instadapp

Instadapp - это платформа управления DeFi, поддерживающая несколько блокчейн-сетей, включая Ethereum, Polygon, Arbitrum и Optimism. Ее цель - упростить операции с DeFi, улучшить использование капитала и снизить барьеры для пользователей. Instadapp предоставляет комплексное решение для DeFi, позволяя пользователям управлять активами на различных протоколах и повышать взаимодействие в экосистеме DeFi.

Основанная опытной командой разработчиков блокчейна с опытом в смарт-контрактах, децентрализованных финансах (DeFi) и управлении ликвидностью, Smart DeFi Accounts (SDA) Instadapp облегчают управление активами между протоколами и широко используются в основных протоколах DeFi, таких как Aave, Compound, MakerDAO и Uniswap.

2.2 Рождение Флюида

В традиционных рынках DeFi кредитования пользователям часто необходимо мигрировать средства между протоколами для достижения оптимальной доходности. Однако фрагментированная ликвидность и низкая капиталоемкость стали значительными препятствиями для роста DeFi. Fluid решает эти проблемы, введя умное управление долгами и интеграцию кредитования для оптимизации управления активами в DeFi.

Во время своего исследования Instadapp выявила ограничения в существующих протоколах кредитования, таких как Aave и Compound, такие как недоиспользуемые активы залога и жесткие механизмы ликвидации, которые подвергают пользователей высоким рискам во время рыночной волатильности.

Fluid был создан для улучшения эффективности капитала на рынках кредитования, предлагая пользователям более гибкое управление фондами. Используя преимущества платформы Instadapp, Fluid разработал более умный и динамичный протокол кредитования, который позволяет пользователям увеличить доходы за счет добычи ликвидности и арбитража между протоколами при заеме.

2.3 Основные инновации Fluid

По сравнению с традиционными протоколами кредитования, Fluid внедряет несколько инноваций:

1. Умное управление залогами: пользователи могут гибко настраивать коэффициенты залога для максимизации использования активов при снижении рисков ликвидации.
2. Интеграция умного долга: Заемщики могут динамически управлять долгами в экосистеме Fluid, обеспечивая поток капитала между протоколами для улучшения эффективности.
3. Механизм децентрализованной ликвидации: Метод ликвидации по временным слотам оптимизирует процесс ликвидации, снижает комиссии за газ и минимизирует рыночное воздействие.
4. Совместимость межцепочечных операций: Fluid планирует поддерживать несколько блокчейн-сетей, обеспечивая беспрепятственный перевод активов между цепочками для повышения масштабируемости DeFi.

Эти инновации направлены на преодоление ограничений традиционных протоколов кредитования и повышение ликвидности и эффективности капитала в экосистеме DeFi.

3. Архитектура технологии жидкости

Fluid построен с использованием технологии смарт-контрактов, а его основная архитектура включает в себя следующие компоненты:

3.1 Управление умным залогом

Fluid позволяет пользователям заложить несколько активов и динамически регулировать коэффициенты обеспечения для оптимизации использования капитала. По сравнению с традиционными протоколами кредитования, Fluid использует более гибкие стратегии контроля риска для снижения рисков ликвидации.

3.2 Механизм умного долга

Fluid представляет концепцию 'умного долга', где долг пользователей может быть динамически настраиваемым и улучшать капитальную эффективность через децентрализованное предоставление ликвидности (LP).

3.3 Эффективный механизм ликвидации

Fluid принимает метод Жидкой Ликвидации по Временным Слотам, аналогичный Uniswap v3, обеспечивая эффективную ликвидацию нескольких позиций при снижении комиссий за газ и рыночного воздействия.

3.4 Совместимость с несколькими цепями

Fluid в настоящее время поддерживает сети Ethereum и Layer 2 (L2), с планами на расширение на более много цепей для лучшей интеграции ликвидности в DeFi.

4. Основные продукты Fluid

В качестве инновационного протокола кредитования Fluid предлагает ряд основных продуктов и услуг для улучшения эффективности капитала и опыта пользователей в DeFi.

4.1 Преобразование кредитования

Основная функция Fluid, позволяющая пользователям вкладывать активы для получения процентов и занимать средства. Ключевые особенности включают в себя:

1. Автоматическое регулирование процентной ставки: ставки автоматически корректируются на основе рыночного спроса и предложения.
2. Гибкий Залог: Поддерживает основные крипто-активы, такие как ETH, DAI и USDC.
3. Низкий порог ликвидации: Умное управление рисками снижает вероятность ликвидации.

4.2 Умный хранилище Fluid

Smart Vault позволяет пользователям депонировать активы, участвуя в стратегиях доходности других протоколов DeFi для автоматизированного управления фондами.

1. Автоматизированная оптимизация доходности: Средства автоматически распределяются на наиболее доходных рынках кредитования.
2. Интеграция активов межпротокольного уровня: работает с платформами, такими как Aave, Compound и MakerDAO.
3. Минимизация комиссий за газ: Пакетные транзакции и решения L2 снижают затраты на цепи.
4. Интеграция майнинга ликвидности: Пользователи могут депонировать активы в пулы ликвидности, чтобы зарабатывать торговые комиссии и дополнительные вознаграждения.

4.3 Fluid Swap

Fluid Swap объединяет кредитование и пулы ликвидности, позволяя пользователям торговать активами с низким проскальзыванием и оптимизировать использование капитала.

1. Бесшовные обмены между активами: Заемщики могут напрямую обменивать залоговые активы без погашения.
2. Биржи с низкими издержками: интегрированные агрегаторы DEX обеспечивают самые низкие транзакционные издержки.
3. Возможности арбитража: Механизмы Flash Loan обеспечивают DeFi арбитражные решения.
4. Торговля межцепочечная: Технология моста позволяет эффективно обменивать активы между различными блокчейнами.

4.4 Жидкое управление

Система управления Fluid позволяет держателям токенов голосовать за параметры протокола, распределение фондов и обновления продукта.

1. Управление сообществом: обеспечивает справедливость платформы через децентрализованное управление.
2. Токен управления FLD: владельцы FLD могут предлагать и голосовать за развитие протокола.
3. Механизмы стимулирования: пользователи получают вознаграждение за участие в управлении.
4. Выполнение On-Chain: Все предложения по управлению и изменения выполняются с помощью смарт-контрактов для обеспечения прозрачности и неизменности.

5. Применение токена FLUID

5.1 Утилита токена FLUID

Токен FLUID используется не только для управления, но и играет центральную роль в росте протокола и накоплении стоимости:

• Распределение доходов: До 100% доходов от протокола используется на выкуп токенов для поддержки их стоимости.
• Управление: Владельцы токенов влияют на ключевые решения, такие как структуры комиссий, использование фондов и будущие обновления.
• Награды за ликвидность: FLUID стимулирует предоставление стейблкоинов в займы, деятельность DEX и ликвидность, принадлежащую протоколу, для держателей токенов.

В последние годы DeFi видел немного революционных изменений, поскольку большинство протоколов делают лишь незначительные улучшения. Fluid стал первым, кто действительно бросил вызов Uniswap, став третьим по величине DEX на Ethereum всего за месяц, с еженедельным объемом торгов в $428 миллионов.

Этот успех был достигнут всего лишь с тремя пулами. Представьте его потенциал, если его масштабировать дальше.

Не только розничные пользователи, но и институты DeFi, такие как Lido и Aave, стремятся сотрудничать с Fluid. Те, кто понимает эту сферу, делают большие ставки на Fluid. Fluid - это не просто еще один DEX или протокол кредитования. Благодаря умному залогу активы пользователей остаются продуктивными, принося доход от торговли. Благодаря умному долгу кредиты могут приносить доход, снижая затраты на заем.

5.2 Производительность рынка токенов FLUID

1. Капитализация рынка: $197.42M
2. Окружающая среда: 39,44 млн. FLUID
3. Максимальное количество: 100,00 млн FLUID
4. Полная разбавленная рыночная капитализация: $500.60M
5. Рынок токенов: производительность

Торгуйте токенами FLUID на Gate.io:https://www.gate.io/trade/FLUID_USDT

Предупреждение о рисках: Проекты криптовалют могут быть высокой волатильностью и рискованными. Торгуйте осторожно и будьте в курсе рисков!

6. Будущие перспективы FLUID

В ближайшие 2-3 года ожидается, что рынок децентрализованных кредитов DeFi вырастет до более чем 100 миллиардов. В то время как гиганты вроде Aave и Compound доминируют, у испытывающих вызовы с инновационными идеями все еще есть место для роста. Уникальное предложение Fluid заключается в объединении кредитов с ликвидностью DEX с целью достижения размера рынка в 10 миллиардов к 2025 году. Fluid DEX уже является третьим по величине DEX на Ethereum, с объемом торгов за 7 дней в размере 428 миллионов и TVL, достигшим 1,42 миллиарда в течение месяца после запуска. Лидеры Ethereum DEX по доле рынка объема торгов:• Uniswap: 66,9% • Curve Finance: 15,0% • Fluid DEX: 4,5%

Fluid DEX позволяет осуществлять более умную торговлю. Благодаря функциям, таким как умный залог, LP-участники могут использовать свои позиции ликвидности в качестве залога для получения торговых комиссий, снижая при этом риски. Для заемщиков Fluid предлагает более высокую эффективность по сравнению с конкурентами, такими как Aave, Compound и MakerDAO.

Например, торговая пара токенов Fluid's wstETH > ETH имеет штраф за ликвидацию всего 0.1%, что делает ее более дешевой и безопасной для пользователей. Fluid уже обработал более $1 миллиарда объема торгов и планирует расшириться на деривативы, активы реального мира, свопы по процентным ставкам и рынки форекс.

На основной сети Ethereum доходность USDC в среднем составляет 15%, а доходность GHO - 14%. На Base и Arbitrum доходность USDC составляет около 18%. С такой доходностью не удивительно, что стейблкоины активно поступают. Переименование в FLUID соответствует видению Instadapp создания устойчивой экосистемы DeFi, обеспечивающей накопление сильной стоимости для держателей токенов. Ожидается, что планы выкупа и улучшенное управление подтолкнут спекулятивный спрос и органический рост.

Вывод

В качестве ключевого компонента экосистемы Instadapp Fluid улучшает эффективность капитала на рынке DeFi через управление умным кредитованием, децентрализованные механизмы ликвидации и кросс-цепную совместимость. Сталкиваясь с ожесточенной конкуренцией, Fluid использует свои инновационные технологии и преимущества экосистемы для потенциального долгосрочного роста. В будущем Fluid планирует расширить кросс-цепные возможности, улучшить безопасность и укрепить управление сообществом для создания более открытой, эффективной и безопасной экосистемы кредитования DeFi.