A agricultura produtiva tornou-se rapidamente uma das inovações mais comentadas no setor de finanças descentralizadas (DeFi). À medida que os investidores buscam novas maneiras de gerar retornos sobre seus ativos digitais, a agricultura produtiva surgiu como uma opção atraente, embora arriscada, para obter recompensas por meio de staking e empréstimos. Este guia abrangente explicará o que é a agricultura produtiva, como funciona e revisará alguns dos protocolos de agricultura produtiva mais populares disponíveis hoje - abordando conceitos-chave como mineração de liquidez, rendimento percentual anual (APY) e os riscos inerentes envolvidos.

Em essência, o que é agricultura produtiva? É uma estratégia multifacetada de alto rendimento que capacita os detentores de ativos criptográficos a ganhar retornos extras enquanto apoiam o crescimento e a estabilidade das finanças descentralizadas. Seja um investidor experiente ou novo no mundo das criptomoedas, a agricultura produtiva representa uma oportunidade de ponta para aproveitar o poder da tecnologia blockchain e participar do futuro das finanças.

Ao alavancar o poder dos contratos inteligentes e protocolos descentralizados, a agricultura produtiva não apenas oferece o potencial de altos retornos, mas também promove um ecossistema onde liquidez, inovação e governança descentralizada caminham juntas. À medida que o setor DeFi continua a evoluir, entender as nuances da agricultura produtiva será fundamental para desbloquear todo o seu potencial e posicionar-se na vanguarda de uma revolução financeira.

Fonte da imagem: Bitcoin.com

Compreendendo Agricultura produtiva

A agricultura produtiva é a práticade apostar ou emprestar ativos criptográficos para gerar altos retornos ou recompensas, normalmente pagos na forma de criptomoeda adicional. Essa prática alavanca contratos inteligentes em redes blockchain, principalmente dentro do ecossistema Ethereum, para automatizar o processo de distribuição de recompensas. Essencialmente, os protocolos de agricultura produtiva incentivam provedores de liquidez (LPs) a bloquearem seus ativos em um pool de liquidez baseado em contrato inteligente. Em troca, esses provedores ganham uma parte das taxas de transação, pagamentos de juros ou até mesmo tokens de governança.

Em sua essência, a agricultura produtiva busca criar um ecossistema onde os investidores possam continuar mantendo seus ativos de criptomoeda, ao mesmo tempo em que ganham uma renda passiva. Essa estratégia ajudou o setor DeFi a crescer de um valor de mercado de cerca de $500 milhões para impressionantes $10 bilhões em 2020, destacando seu potencial para remodelar as finanças tradicionais.

A Mecânica por Trás da Agricultura Produtiva

Staking and Lending

A agricultura produtiva funciona por meio de dois mecanismos principais: staking e empréstimo. Quando os investidores depositam seus ativos cripto em um protocolo, eles enviam esses ativos para um contrato inteligente que os mantém e gerencia. Em troca do depósito, o investidor recebe um token que atua como um recibo. Este token não apenas representa sua parcela no pool de liquidez, mas também lhes confere direito a quaisquer recompensas ou taxas geradas pelo pool.

• Staking: Os investidores apostam seus ativos, ou seja, os bloqueiam na rede para apoiar operações como validação de transações. Em troca, eles ganham recompensas - geralmente na forma de tokens nativos da rede ou tokens de governança. Por exemplo, em blockchains de Prova de Participação (PoS) como o Ethereum 2.0, os apostadores ganham juros ajudando a assegurar a rede.

• Empréstimo: Nos protocolos de empréstimo, os investidores fornecem seus ativos a um pool do qual outros usuários podem pegar emprestado. Os mutuários pagam juros sobre seus empréstimos, e esses juros são então distribuídos aos credores, proporcionando-lhes rendimento sobre seus ativos.

Mineração de Liquidez: Uma Visão Mais Profunda

Uma das inovações mais cativantes no espaço da agricultura produtiva é a mineração de liquidez. A mineração de liquidez ocorre quando os participantes da agricultura produtiva ganham tokens adicionais como recompensa por sua participação. O termo ganhou ampla aceitação após a Compound, um protocolo DeFi proeminente, começar a emitir tokens COMP para seus usuários. Esses tokens, frequentemente representando uma participação na governança do protocolo ou nos ganhos futuros, têm o potencial de aumentar significativamente os retornos gerais.

A mineração de liquidez incentiva os usuários a fornecer liquidez às bolsas descentralizadas (DEXs) oferecendo tokens de governança que podem ser negociados em plataformas centralizadas e descentralizadas. Como resultado, os protocolos que suportam a mineração de liquidez veem um aumento na participação, o que por sua vez melhora a estabilidade e eficiência geral da rede.

Rendimento Percentual Anual (APY)

Ao avaliar oportunidades de agricultura produtiva, os investidores frequentemente dependem do rendimento percentual anual (APY), uma métrica que reflete o retorno anual de um investimento, levando em consideração juros compostos. O APY é particularmente útil na agricultura produtiva, pois ajuda os investidores a entender os retornos potenciais de seus ativos apostados ou emprestados ao longo de um ano. No entanto, APYs altos - às vezes chegando a milhares de porcento - frequentemente vêm com riscos significativos, incluindo volatilidade de preços e o potencial de exploits de protocolo.

Tipos comuns de Agricultura produtiva

Agricultura produtivapode ser dividido em vários tipos comuns, cada um com seu próprio conjunto de estratégias e perfis de risco:

1. Fornecimento de Liquidez

Os provedores de liquidez (LPs) contribuem com ativos cripto para o pool de liquidez de um DEX, que facilita a negociação de pares de tokens. Por exemplo, um LP pode depositar um valor igual de duas criptomoedas (como VERSE e WETH) em um pool de liquidez. Em troca, os LPs ganham uma porcentagem das taxas de câmbio das negociações executadas dentro desse pool. Como todos os LPs no mesmo pool compartilham as taxas proporcionalmente, quanto mais liquidez houver, menor tende a ser o rendimento por provedor individual.

2. Staking

A agricultura produtiva em staking tem duas formas principais:

• Staking em Nível de Protocolo: Nas redes PoS, os investidores apostam no ativo nativo da blockchain (por exemplo, ETH na Ethereum ou AVAX na Avalanche) para garantir a rede. Os apostadores recebem uma parte dos novos tokens emitidos pela blockchain como recompensa.

• Staking de Token de Provedor de Liquidez (LP): Após fornecer liquidez em uma DEX, os investidores recebem tokens LP como prova de seu depósito. Algumas plataformas permitem que esses tokens LP sejam apostados em contratos separados, ganhando assim recompensas adicionais além das taxas da piscina de liquidez. Um exemplo disso é visto em plataformas como Verse Farms, onde estratégias de agricultura produtiva não custodial permitem aos usuários maximizar seus ganhos.

3. Empréstimo

As plataformas de empréstimo DeFi permitem aos usuários fornecer ativos de criptomoeda a um pool de onde outros usuários podem tomar emprestado. Os credores ganham juros sobre seus depósitos, que são determinados pela demanda de empréstimos e pela liquidez geral do pool. Este interesse, distribuído como rendimento, adiciona mais uma camada de potencial de ganho para os detentores de ativos de criptomoeda.

A Evolução e Impacto da Agricultura produtiva

A agricultura produtiva evoluiu rapidamente desde o verão de 2020, quando o ecossistema DeFi experimentou um crescimento explosivo. Os primeiros agricultores produtivos apostavam principalmente em stablecoins conhecidas como USDT, DAI e USDC. No entanto, o cenário logo se expandiu com a introdução de tokens de governança como recompensas, incentivando a mineração de liquidez em plataformas construídas no Ethereum.

O modelo inovador da agricultura produtiva não apenas permitiu que os investidores obtivessem altos rendimentos, mas também desempenhou um papel crítico na expansão do mercado DeFi. Ao permitir que os protocolos distribuam tokens de governança, a agricultura produtiva cria uma estrutura de governança descentralizada onde os detentores de tokens podem votar em decisões-chave do protocolo e desenvolvimentos futuros.

Apesar de seu potencial, a agricultura produtiva vem com riscos significativos. Os altos APYs que atraem investidores podem ser insustentáveis se muitos participantes se juntarem a um pool de liquidez. À medida que mais fundos são depositados, o valor das recompensas diminui proporcionalmente. Além disso, os protocolos de agricultura produtiva são suscetíveis à volatilidade do mercado e vulnerabilidades de contratos inteligentes, incluindo o risco de “rug pulls”, onde atores maliciosos retiram fundos abruptamente.

Os Dez Protocolos de Agricultura Produtiva Mais Populares

Para otimizar os retornos sobre os fundos apostados, muitos agricultores produtivos espalham seus investimentos por várias plataformas. Abaixo estão dez dos protocolos de agricultura produtiva mais populares que moldaram a indústria:

1. Aave:
   Aave é um protocolo de empréstimo e empréstimo de código aberto e não custodial. Ele permite que os usuários criem mercados monetários e ganhem juros compostos ao emprestar seus ativos. Com TVL (valor total bloqueado) superior a US $ 21 bilhões em agosto de 2021, a Aave oferece até 15% de APR para empréstimos em sua plataforma.

2. Compound:
   Como um protocolo de mercado monetário, o Compound permite aos usuários emprestar e tomar emprestado ativos, ganhando recompensas na forma do token de governança COMP. Suas taxas de juros compostas ajustadas algoritmicamente o tornam um favorito entre os agricultores produtivos, com o fornecimento total alcançando mais de $16 bilhões em valor.

3. Curve Finance:
   Curve Finance é uma DEX especializada em negociação de stablecoins, oferecendo baixas taxas e deslizamento mínimo através de seu algoritmo exclusivo de market-making. É conhecida por suas pools seguras de stablecoins, onde os APYs base podem ser em torno de 10%, e os APYs de recompensas podem exceder 40%.

4. Uniswap:
   Uniswap é uma das bolsas descentralizadas mais populares, conhecida por seu modelo de criador de mercado automatizado (AMM) simples e eficaz. Os provedores de liquidez depositam ativos em uma proporção de 50/50 e ganham taxas de transação, juntamente com recompensas na forma de tokens de governança UNI. Uniswap tem duas versões ativas, com TVL para V2 e V3 excedendo bilhões de dólares.

5. Instadapp:
   Instadapp oferece uma plataforma abrangente para gerenciar e construir carteiras DeFi. Com mais de $9.4 bilhões bloqueados até agosto de 2021, o Instadapp ajuda os usuários a maximizar os retornos da agricultura produtiva integrando vários protocolos DeFi.

6. SushiSwap:
   Originalmente um fork do Uniswap, o SushiSwap evoluiu para um ecossistema DeFi multi-cadeia. Ele apresenta negociação AMM, mercados de empréstimos, mini aplicativos on-chain e um lançador para novos projetos, com um TVL em torno de $3.55 bilhões.

7. PancakeSwap:
   Construído na Binance Smart Chain (BSC), o PancakeSwap é uma DEX para tokens BEP20. Ele oferece altos APYs, às vezes ultrapassando 400%, e foca em recursos de gamificação como loterias, batalhas de equipes e colecionáveis NFT, com TVL superior a $4.9 bilhões.

8. Protocolo Venus:
   O Protocolo Venus é um mercado monetário algorítmico na BSC, combinando empréstimos e cunhagem sintética de stablecoins. Os usuários podem obter rendimentos sobre seus depósitos enquanto tomam empréstimos contra seu colateral. Sua abordagem única de supercolateralização ajuda a proteger o protocolo da volatilidade do mercado, com um TVL acima de $3,3 bilhões.

9. Balancer:
   Balancer funciona tanto como um gerente de portfólio automatizado quanto como uma plataforma de negociação. Ao contrário das piscinas de liquidez tradicionais, permite proporções de tokens personalizáveis, dando aos provedores de liquidez flexibilidade na gestão de seus ativos. Em agosto de 2021, o Balancer tinha mais de $1.8 bilhão bloqueado.

10. Yearn.finance:
    Yearn.finance automatiza estratégias de agricultura produtiva ao agregar rendimentos em diferentes protocolos como Aave e Compound. Conhecido por sua abordagem dinâmica de maximizar lucros, o Yearn.finance travou mais de $3.4 bilhões em ativos, com APYs alcançando até 80% para algumas estratégias.

Gate.io: Simplificando a Agricultura Produtiva com Inovação Web3

Para os entusiastas da agricultura produtiva, Gate.iooferece uma mistura perfeita de soluções centralizadas e descentralizadas. SuaCarteira Web3é um recurso destacado, permitindo aos usuários interagir diretamente com protocolos DeFi e maximizar retornos.

Por que Gate.io?

• Amigável ao usuário: A interface intuitiva da Gate.io torna a agricultura produtiva acessível para todos os níveis de experiência.

• Suporte Multi-Chain: A Carteira Web3 suporta Ethereum, Binance Smart Chain e Polygon, permitindo agricultura produtiva entre cadeias.

• Alto APYs: Rendimentos competitivos em pools de staking e farming atraem buscadores de renda passiva.

Começando

1. Cadastre-se noGate.io

2. Deposite ativos em sua conta ou Carteira Web3.

3. Escolha uma piscina de agricultura produtiva e comece a ganhar recompensas.

A carteira Web3 da Gate.io preenche a lacuna entre CeFi e DeFi, oferecendo uma maneira segura e eficiente de participar da agricultura produtiva.

Benefícios e Riscos da Agricultura Produtiva

Benefícios

• Renda Passiva: A agricultura produtiva permite que os detentores de criptomoedas ganhem renda adicional sobre seus ativos sem precisar vendê-los.

• Múltiplas Fontes de Receita: Ao apostar, emprestar e participar da mineração de liquidez, os investidores podem acessar várias fontes de recompensas.

• Governança descentralizada: Muitos protocolos de agricultura produtiva distribuem tokens de governança, dando aos usuários uma voz sobre como a plataforma evolui.

Riscos

• Volatilidade: Altos APYs frequentemente vêm acompanhados de alta volatilidade, e as recompensas ganhas podem flutuar significativamente devido às condições de mercado.

• Vulnerabilidades de contratos inteligentes: Bugs ou exploits em contratos inteligentes podem levar a perdas significativas, tornando crucial que os protocolos sejam submetidos a auditorias rigorosas.

• Perda impermanente: Os provedores de liquidez podem experimentar uma perda impermanente quando o preço dos ativos depositados muda em relação uns aos outros.

• Rug Pulls: Sempre há o risco de que um ator malicioso possa retirar fundos inesperadamente, deixando os investidores com perdas irreparáveis.

Conclusão

A agricultura produtiva surgiu como uma ferramenta poderosa dentro do cenário DeFi, oferecendo aos entusiastas de criptomoedas uma maneira de obter retornos impressionantes ao apostar ou emprestar seus ativos. Ao entender o que é a agricultura produtiva e os mecanismos por trás da aposta, empréstimo e mineração de liquidez, os investidores podem tomar decisões informadas ao navegar por este espaço inovador e volátil.

A evolução dos protocolos de agricultura produtiva - de Aave e Compound para PancakeSwap e Yearn.finance - ilustra o rápido crescimento e diversificação do ecossistema DeFi. À medida que o mercado continua a amadurecer, a agricultura produtiva permanece um impulsionador crítico da inovação, provisão de liquidez e governança descentralizada.

Embora as recompensas potenciais sejam significativas, os investidores devem permanecer cientes dos riscos associados à agricultura produtiva. Pesquisa diligente, diversificação de portfólio e entendimento dos mecanismos subjacentes são essenciais para qualquer pessoa que deseje participar desta fronteira financeira dinâmica.

Aviso legal: Investimentos em criptomoedas envolvem riscos. Sempre conduza uma pesquisa minuciosa antes de investir.