1. Pengenalan Elixir (ELX)

Elixir didirikan pada tahun 2022 dan merupakan jaringan likuiditas DPoS (Delegated Proof of Stake) modular. Fungsinya inti adalah memungkinkan siapa pun untuk menyediakan likuiditas langsung ke order book, membawa likuiditas ke aset kripto long-tail, sambil memungkinkan bursa dan protokol untuk memulai likuiditas ledger mereka. Di pasar keuangan tradisional, likuiditas sebagian besar disediakan oleh perantara terpusat, namun, menyerahkan dana kepada lembaga-lembaga ini membawa risiko tertentu. Elixir bertekad untuk memperbaiki situasi ini secara terdesentralisasi, memberikan solusi terhadap dilema likuiditas di sektor DeFi.

Sejak didirikan, Elixir telah mencapai hasil yang signifikan dalam pembiayaan. Pada Januari 2023, perusahaan ini menyelesaikan putaran pendanaan seed sebesar $2,1 juta, dengan partisipasi dari FalconX, Commonwealth, OP Crypto, ChapterOne, dan pendiri BitMEX Arthur Hayes; Pada Oktober 2023, perusahaan ini menyelesaikan pendanaan Seri A sebesar $7,5 juta dengan valuasi $100 juta, dipimpin oleh Hack VC dengan partisipasi dari NGC Ventures, AngelList Ventures, Bloccelerate, dll.; Pada Maret 2024, perusahaan ini mengumumkan penyelesaian pendanaan Seri B sebesar $8 juta, yang dipimpin bersama oleh Mysten Labs dan Maelstrom Capital, dengan partisipasi dari Manifold, Arthur Hayes, Amber Group, GSR, Flowdesk, dll. Pendanaan ini tidak hanya memberikan dukungan finansial yang cukup untuk pengembangan Elixir, tetapi juga menunjukkan pengakuan pasar yang tinggi terhadap prospek proyeknya.

2. Analisis Teknis Elixir (ELX)

2.1 Prinsip Teknis Inti

Mekanisme DPoS Modular 2.1.1

Mekanisme DPoS (Delegated Proof of Stake) adalah teknologi kunci bagi Elixir untuk mencapai konsensus dan kolaborasi node yang efisien. Prinsip intinya adalah memungkinkan pengguna yang memegang saham (biasanya token) untuk memilih node perwakilan (delegasi), yang bertanggung jawab atas validasi transaksi dan pembuatan blok baru. Di jaringan Elixir, pengguna memberikan suara berdasarkan jumlah token ELX yang mereka pegang, dan node dengan suara lebih tinggi menjadi validator. Mekanisme ini mirip dengan demokrasi perwakilan dalam kehidupan nyata, meningkatkan efisiensi pengambilan keputusan melalui pemilihan perwakilan.

Dalam operasi aktual Elixir, mekanisme DPoS memastikan kolaborasi yang efektif antara node-node. Node validator bergantian dalam menghasilkan blok-blok dalam urutan yang telah ditentukan. Setiap validator bertanggung jawab atas pengumpulan informasi transaksi, memverifikasi keabsahan transaksi saat gilirannya tiba, dan mengemas transaksi sah ke dalam blok yang ditambahkan ke blockchain. Jika sebuah node validator mengalami gangguan atau berperilaku dengan tidak benar, node lain dapat memberikan suara untuk menghapusnya dari daftar validator dan memilih node baru untuk menggantikannya. Penyesuaian dinamis node validator ini memastikan stabilitas dan keamanan jaringan.

Algoritma Manajemen Likuiditas 2.1.2

Elixir mengadopsi algoritma manajemen likuiditas canggih untuk mengoptimalkan likuiditas pasangan perdagangan dan mengurangi biaya perdagangan. Ide intinya adalah mengintegrasikan likuiditas dari beberapa protokol DeFi untuk membentuk kolam agregasi likuiditas, memberikan pengguna pilihan perdagangan yang lebih beragam dan pengalaman perdagangan yang lebih baik.

Algoritma manajemen likuiditas Elixir didasarkan pada varian algoritma Avellaneda-Stoikov tak terbatas. Algoritma ini menentukan waktu penawaran secara acak, menciptakan pengalaman bagi para trader yang hampir mirip dengan bursa terpusat (CEX), dan juga memberikan pengalaman terbaik bagi penyedia likuiditas (LP). Secara khusus, algoritma menyesuaikan penawaran beli dan jual pasangan perdagangan secara dinamis sesuai dengan kondisi pasar real-time untuk menarik lebih banyak penyedia likuiditas. Pada saat yang sama, untuk mencegah manipulasi pasar dan permainan, Elixir memperkenalkan elemen-elemen acak dalam algoritmanya dan menggunakan SGX secure enclaves untuk menghasilkan angka-angka acak. Angka-angka acak ini disinkronkan antara validator melalui fungsi acak yang dapat diverifikasi, memastikan keadilan dan ketidakteraturan penawaran.

Dalam aplikasi praktis, algoritma pengelolaan likuiditas Elixir telah menunjukkan hasil yang baik. Pengguna dapat menyediakan likuiditas untuk pasangan perdagangan DEX di buku pesanan melalui platform Elixir, dan platform akan secara otomatis mencocokkan pesanan beli dan jual sesuai dengan algoritma, mencapai pencocokan perdagangan yang efisien. Karena optimasi likuiditas, pengguna dapat menikmati slippage dan biaya transaksi yang lebih rendah selama proses perdagangan, meningkatkan efisiensi pemanfaatan modal. Elixir juga memperluas sumber likuiditas melalui kerjasama dengan protokol DeFi lainnya, memberikan pengguna lebih banyak kesempatan perdagangan. Kerjasama dengan Curve Finance memungkinkan Elixir mengakses kolam likuiditas Curve, memberikan pengguna lebih banyak likuiditas untuk pasangan perdagangan stablecoin.

Analisis Arsitektur Jaringan 2.2

2.2.1 Sistem Off-chain

Sistem off-chain Elixir terutama bertanggung jawab untuk mengambil data pasar dan melakukan pencocokan pesanan untuk meningkatkan efisiensi perdagangan dan mengurangi biaya transaksi. Komponen inti dari sistem off-chain ini termasuk sumber data pertukaran, pengumpul data, jaringan validator, dan infrastruktur relay.

Sumber data pertukaran bertanggung jawab atas memperoleh data pasar dari berbagai pertukaran, termasuk harga, kedalaman, volume perdagangan, dan informasi lainnya dari pasangan perdagangan. Sumber data ini memegang kredensial hanya-baca untuk pertukaran dan berlangganan aliran pembaruan untuk memperoleh data pasar dari pertukaran secara real-time. Dengan terhubung ke berbagai pertukaran, Elixir dapat mengumpulkan informasi pasar yang lebih komprehensif untuk memberikan referensi harga yang lebih akurat kepada pengguna.

Pengumpul data mengumpulkan informasi dari beberapa sumber data pertukaran dan mengkonsolidasikannya ke dalam kerangka data deterministik. Ini menandatangani data secara kriptografis untuk memastikan integritas dan ketidakbisaan. Data yang ditandatangani kemudian disiarkan ke validator dan node audit untuk verifikasi dan pemrosesan lebih lanjut.

Jaringan validator beroperasi melalui mekanisme Delegated Proof of Stake (DPoS), bertanggung jawab untuk memverifikasi kebenaran data. Validator perlu mencapai konsensus 66% untuk mengonfirmasi validitas data. Pengguna akhir mendelagasikan stake mereka kepada validator, dan validator dengan stake terbanyak akan menerima bagian terbesar dari imbalan dan berpartisipasi dalam konsensus. Jaringan validator menjamin desentralisasi dan keamanan sistem, mencegah node jahat untuk merusak data.

Infrastruktur relay menggunakan teknologi enclave aman (penggunaan jangka panjang infrastruktur komputasi multi-pihak (MPC)) untuk menangani kunci dengan pertukaran. Node relay memeriksa apakah proposal pesanan terenkripsi telah memperoleh konsensus 2/3, kemudian menandatangani pesanan-pesanan ini dengan kunci dan mengirimkannya ke pertukaran. Infrastruktur relay adalah jembatan antara sistem off-chain dan on-chain, memastikan bahwa semua transaksi diverifikasi dan ditandatangani, sehingga menjamin keamanan dan keandalan transaksi.

2.2.2 Sistem on-chain

Sistem on-chain adalah bagian inti dari jaringan Elixir, yang terutama bertanggung jawab untuk memastikan pelaksanaan transaksi dan penyimpanan data, serta menjamin keamanan dan ketidakbisaan transaksi. Komponen utama dari sistem on-chain meliputi node audit dan pengontrol.

Pemeriksa menerima kerangka data dan proposal pesanan dari agregator data dan node relay, menjalankan strategi untuk memverifikasi kebenaran proposal pesanan. Jika proposal pesanan jahat terdeteksi, pemeriksa akan memanggil fungsi on-chain dalam pengontrol untuk tindakan yang sesuai. Dengan memverifikasi data transaksi, pemeriksa memastikan kebenaran data dan transaksi, mencegah transaksi jahat.

Kontroler adalah kontrak pintar yang bertanggung jawab untuk mengelola ekuitas staking, imbalan, dan denda. Dalam kasus perselisihan, kontroler memeriksa konsensus 2/3 dari set validator aktif dan menghukum validator jahat. Kontroler menjalankan operasi on-chain melalui kontrak pintar untuk memastikan keadilan dan keamanan sistem. Ketika sebuah node validator ditemukan melakukan perilaku jahat, kontroler akan memberlakukan denda sesuai dengan aturan yang telah ditetapkan, seperti mengurangi ekuitas yang dipertaruhkan atau menangguhkan kualifikasi validasinya.

Sistem on-chain Elixir memiliki hubungan erat dengan Ethereum mainnet. Elixir memanfaatkan fitur keamanan dan desentralisasi dari Ethereum mainnet untuk mencatat beberapa data kunci dan operasi di Ethereum mainnet, seperti konfirmasi akhir transaksi, staking aset, dan catatan reward. Hal ini tidak hanya menjamin keamanan jaringan Elixir tetapi juga memanfaatkan ekosistem luas Ethereum untuk mencapai interoperabilitas yang lebih baik. Hasil akhir transaksi yang dilakukan di jaringan Elixir akan dicatat di Ethereum mainnet, memastikan ketidakbisaan dan jejak transaksi.

2.3 Kelebihan Dibandingkan dengan Teknologi Lain

Dibandingkan dengan model buku pesanan terdesentralisasi atau jaringan likuiditas serupa lainnya, Elixir memiliki keunggulan signifikan dalam hal kinerja, keamanan, skalabilitas, dan lainnya.

Dalam kinerja, mekanisme DPoS modular Elixir memungkinkannya untuk mencapai konsensus yang efisien, kecepatan konfirmasi transaksi yang cepat, dan throughput yang tinggi. Sebaliknya, beberapa proyek berbasis mekanisme PoW atau PoS memiliki waktu konfirmasi transaksi yang lebih lama, throughput yang lebih rendah, dan tidak dapat memenuhi kebutuhan transaksi dalam skala besar. Mekanisme PoW Bitcoin memiliki rata-rata waktu blok 10 menit, dengan jumlah transaksi yang diproses per detik terbatas, sehingga sulit untuk mengatasi skenario transaksi dengan tingkat koncurrency yang tinggi. Elixir, di sisi lain, mencapai konsensus dalam waktu singkat melalui mekanisme DPoS, mewujudkan konfirmasi transaksi tingkat kedua dan sangat meningkatkan efisiensi transaksi.

Dalam keamanan, arsitektur keamanan multi-lapisan Elixir dan mekanisme verifikasi yang ketat memastikan integritas data dan keamanan transaksi. Jaringan validator dalam sistem off-chain mencapai desentralisasi dan konsensus melalui mekanisme DPoS, sementara infrastruktur relay memastikan integritas dan ketidakbisaan data dan transaksi. Node audit dan pengontrol dalam sistem on-chain memberikan jaminan keamanan tambahan dan memastikan pelaksanaan yang adil. Dibandingkan dengan beberapa proyek yang kurang memiliki mekanisme keamanan yang lengkap, Elixir dapat efektif mencegah serangan jahat dan pemalsuan data, melindungi keamanan aset pengguna.

Dalam skalabilitas, desain Elixir memungkinkannya untuk dengan mudah mengatasi pertumbuhan pengguna dan permintaan transaksi. Dengan mengintegrasikan likuiditas dari beberapa protokol Keuangan Terdesentralisasi (DeFi), Elixir telah membentuk jaringan likuiditas yang luas, memberikan pengguna dengan beragam pilihan perdagangan. Arsitektur jaringan Elixir memiliki skalabilitas yang baik, memudahkan penambahan node dan fitur baru untuk memenuhi kebutuhan pengembangan di masa depan. Beberapa model buku pesanan terdesentralisasi tradisional menghadapi tantangan signifikan dalam meningkatkan likuiditas dan fungsionalitas karena keterbatasan dalam arsitektur mereka, sementara Elixir dapat mencapai ekspansi dan peningkatan yang cepat melalui desain arsitektur yang fleksibelnya.

Keunggulan teknis Elixir membuatnya sangat kompetitif di bidang keuangan terdesentralisasi, dan diharapkan dapat memberikan pengguna layanan perdagangan yang lebih efisien, aman, dan dapat diskalakan.

3. Ekosistem Aplikasi Elixir (ELX)

3.1 Aplikasi di Sektor Keuangan Terdesentralisasi (DeFi)

3.1.1 Menyediakan Likuiditas untuk Order Book DEX

Dalam bidang Keuangan Terdesentralisasi (DeFi), likuiditas buku pesanan pertukaran terdesentralisasi (DEX) memainkan peran kunci dalam efisiensi perdagangan dan pengalaman pengguna mereka. Elixir telah menjadi kekuatan penting dalam meningkatkan likuiditas buku pesanan DEX dengan arsitektur teknis dan algoritma manajemen likuiditasnya yang unik.

Menggunakan Vertex dan RabbitX sebagai contoh DEX order book, Elixir memberikan cara inovatif untuk menyediakan likuiditas bagi keduanya. Elixir, sebagai jaringan DPoS modular, memungkinkan pengguna untuk secara langsung menyediakan likuiditas ke pasangan perdagangan Vertex dan RabbitX di order book. Melalui platform Elixir, pengguna dapat dengan mudah mendepositkan aset seperti USDC ke dalam order book dengan hanya satu klik, sehingga meningkatkan likuiditas untuk pasangan perdagangan. Metode penyediaan likuiditas langsung ini mematahkan ketergantungan tradisional pada pembuat pasar profesional untuk likuiditas di DEX order book, memungkinkan pengguna biasa untuk berpartisipasi dalam penyediaan likuiditas dan memperluas sumber likuiditas.

Dari perspektif praktis, Elixir telah membawa perbaikan signifikan untuk Vertex dan RabbitX. Dari segi likuiditas, Elixir menyediakan Vertex dengan hampir 50% dari kapasitas pendanaan dari likuiditas buku pesanan, dan juga memberikan dukungan likuiditas yang cukup besar untuk RabbitX. Hal ini memungkinkan Vertex dan RabbitX untuk menawarkan selisih bid-ask yang lebih sempit selama perdagangan, mengurangi biaya perdagangan pengguna. Dengan likuiditas yang ditingkatkan, tergelincir perdagangan juga signifikan berkurang, memungkinkan pengguna untuk menyelesaikan perdagangan pada harga yang lebih dekat dengan ekspektasi mereka, meningkatkan efisiensi dan pengalaman perdagangan.

Elixir juga memberikan pengguna dengan hadiah staking yang beragam melalui kerja sama dengan DEX buku pesanan ini. Sebagai penyedia likuiditas, pengguna tidak hanya dapat menerima bagian dari biaya perdagangan, tetapi juga memperoleh hadiah token tambahan melalui insentif Elixir LP atau program insentif LP yang disediakan oleh perjanjian kerja sama. Mekanisme insentif ini menarik lebih banyak pengguna untuk berpartisipasi dalam menyediakan likuiditas, yang lebih meningkatkan likuiditas DEX buku pesanan.

3.1.2 Integrasi dengan protokol DeFi lainnya

Integrasi Elixir dengan protokol DeFi seperti peminjaman, derivatif, dll., menunjukkan potensi penggunaan kasus yang kaya dan nilai yang besar.

Dalam hal protokol peminjaman, setelah mengintegrasikan dengan protokol peminjaman seperti Aave dan Compound, pengguna Elixir dapat mendepositkan aset keuntungan yang diperoleh dari menyediakan likuiditas di platform Elixir sebagai jaminan ke dalam protokol peminjaman untuk mendapatkan lebih banyak dana untuk investasi atau perdagangan lainnya. Dengan menyediakan likuiditas untuk DEX buku pesanan tertentu di Elixir, pengguna menerima sejumlah imbalan token tertentu, yang dapat dipertaruhkan dalam protokol Aave untuk meminjam stablecoin untuk proyek-proyek Keuangan Terdesentralisasi (DeFi) lainnya. Integrasi ini tidak hanya meningkatkan efisiensi pemanfaatan aset bagi pengguna tetapi juga memberikan mereka lebih banyak ruang operasional untuk dana.

Dalam hal protokol derivatif, Elixir terintegrasi dengan protokol derivatif seperti dYdX dan Synthetix, menyediakan likuiditas yang lebih berlimpah untuk perdagangan derivatif. Dalam perdagangan kontrak perpetual dYdX, likuiditas yang disediakan oleh Elixir meningkatkan kedalaman perdagangan kontrak, memungkinkan pengguna untuk beroperasi lebih lancar saat membuka dan menutup posisi, mengurangi masalah yang disebabkan oleh likuiditas yang tidak mencukupi dan slippage yang berlebihan. Algoritma manajemen likuiditas Elixir juga dapat memberikan mekanisme penemuan harga yang lebih masuk akal untuk protokol derivatif, membuat harga derivatif lebih mencerminkan hubungan pasokan dan permintaan pasar yang sesungguhnya.

Integrasi Elixir dengan protokol DeFi lain telah memungkinkan sinergi antara berbagai protokol, memberikan pengguna layanan DeFi yang lebih komprehensif dan efisien. Integrasi ini juga mempromosikan pengembangan seluruh ekosistem DeFi, memungkinkan setiap protokol untuk sepenuhnya memanfaatkan kelebihannya dan bersama-sama mendorong kemakmuran pasar DeFi.

4. Kinerja Pasar Elixir (ELX)

4.1 Tinjauan Riwayat Pembiayaan

Sejak berdirinya, Elixir telah mencapai hasil yang luar biasa dalam pembiayaan, menarik perhatian dan dukungan dari banyak lembaga investasi terkemuka. Pada Januari 2023, Elixir berhasil menyelesaikan putaran pendanaan awal sebesar $2,1 juta, dengan investor termasuk FalconX, Commonwealth, OP Crypto, ChapterOne, dan pendiri BitMEX Arthur Hayes. Putaran pendanaan ini memberikan dukungan finansial penting bagi inisiasi proyek Elixir dan penelitian dan pengembangan teknis tahap awal, memungkinkannya untuk dikenal di pasar.

Pada Oktober 2023, Elixir menyelesaikan pendanaan Seri A sebesar $7.5 juta dengan valuasi $100 juta. Putaran pendanaan ini dipimpin oleh Hack VC, dengan partisipasi dari NGC Ventures, AngelList Ventures, Bloccelerate, dan lainnya. Penyelesaian sukses pendanaan Seri A lebih memperkaya cadangan modal Elixir dan mempercepat pengembangan teknologinya serta proses ekspansi pasar. Dana tersebut digunakan untuk mengoptimalkan arsitektur teknis, memperluas tim, dan memperkuat kolaborasi dengan mitra, membentuk dasar yang kokoh untuk pengembangan Elixir di bidang keuangan terdesentralisasi.

Pada Maret 2024, Elixir mengumumkan penyelesaian putaran pendanaan Seri B senilai $8 juta, yang dipimpin oleh Mysten Labs dan Maelstrom Capital, dengan partisipasi dari Manifold, Arthur Hayes, Amber Group, GSR, Flowdesk, di antara lain. Injeksi pendanaan Seri B telah membawa vitalitas baru untuk pengembangan Elixir. Dana tersebut akan digunakan terutama untuk memajukan iterasi dan peningkatan produk, memperluas pangsa pasar, dan memperdalam kerjasama dengan bursa utama dan protokol Keuangan Terdesentralisasi (DeFi). Putaran pendanaan ini juga mencerminkan pengakuan pasar yang tinggi dan kepercayaan terhadap prospek masa depan proyek Elixir.

Dari proses pembiayaan Elixir, setiap putaran pembiayaan telah memiliki dampak yang mendalam pada pengembangan proyeknya. Putaran pembiayaan awal menyediakan dana yang diperlukan untuk memulai proyek, memungkinkan untuk melakukan penelitian teknologi dan penelitian pasar; putaran pembiayaan A membantu Elixir untuk memperluas skala, meningkatkan kekuatan teknisnya, dan menarik lebih banyak pengguna dan mitra; putaran pembiayaan B lebih lanjut meningkatkan daya saing pasar Elixir, memberikan ruang yang lebih luas untuk pengembangannya di masa depan. Dengan terus-menerusnya injeksi dana, Elixir telah membuat kemajuan signifikan dalam inovasi teknologi, ekspansi pasar, dan konstruksi ekologis.

4.2 Perhatian Pasar dan Partisipasi Pengguna

Di platform-platform seperti media sosial dan forum cryptocurrency, Elixir telah menarik perhatian dan diskusi yang luas. Misalnya, akun resmi Elixir di X (dahulu Twitter) memiliki ribuan pengikut. Konten yang mereka posting tentang kemajuan proyek, inovasi teknologi, pembaruan kemitraan, dll., seringkali memicu suka, komentar, dan berbagi dari pengguna. Di beberapa forum cryptocurrency terkenal, seperti bagian DeFi di Reddit, juga banyak benang diskusi tentang Elixir, di mana pengguna menggali lebih dalam ke dalam prinsip-prinsip teknologinya, kasus penggunaan, dan prospek masa depannya.

Dari segi keterlibatan pengguna, Elixir juga telah menunjukkan performa yang baik. Saat ini, jaringan Elixir memiliki 13.563 node secara global, dan pengguna berpartisipasi dalam pemeliharaan dan tata kelola jaringan dengan menjalankan node dan menerima imbalan yang sesuai. Dari segi penyediaan likuiditas, pengguna aktif berpartisipasi dalam menyediakan likuiditas untuk DEX order book yang terintegrasi dengan Elixir. Menurut statistik, hampir $200 juta telah disimpan ke dalam protokol Elixir. Dengan menyediakan likuiditas untuk pasangan perdagangan DEX order book, pengguna tidak hanya dapat menerima bagian dari biaya perdagangan tetapi juga mendiversifikasi imbalan staking mereka melalui insentif Elixir LP atau rencana insentif LP yang disediakan melalui perjanjian kemitraan.

Elixir juga telah meluncurkan produk baru, Apoteker, yang merupakan sistem pelacakan titik baru yang mendukung pengguna dalam mendapatkan poin (ramuan) / pengembalian dengan mendepositkan aset dan menarik pengguna baru. Peluncuran produk ini lebih lanjut merangsang antusiasme pengguna, karena pengguna berpartisipasi dalam berbagai kegiatan untuk mendapatkan poin dan meningkatkan hak dan pengembalian mereka di jaringan. Mekanisme insentif ini secara efektif meningkatkan daya tarik pengguna dan partisipasi, mempromosikan kemakmuran ekosistem Elixir.

Analisis Token ELX 4.3

4.3.1 Informasi Dasar Token

ELX adalah token utilitas asli masa depan dan token tata kelola dari ekosistem Elixir, dengan status dan fungsi yang signifikan.

Dalam distribusi ELX:

• 41% dari pasokan disediakan untuk komunitas, di mana 8% digunakan untuk airdrop musim pertama, bertujuan untuk menarik pengguna awal untuk berpartisipasi dan merangsang vitalitas komunitas; 21% digunakan untuk airdrop / hadiah LP masa depan, mendorong penyedia likuiditas untuk mendorong pengguna untuk menyediakan dukungan likuiditas berkelanjutan untuk ekosistem; 12% dialokasikan untuk hadiah keamanan jaringan publik, mendorong pengguna untuk berpartisipasi dalam pemeliharaan keamanan jaringan untuk memastikan operasi jaringan yang stabil.

• 22% dari ELX dialokasikan untuk Yayasan DAO untuk mendukung pengembangan jangka panjang dan tata kelola ekosistem. Yayasan dapat menggunakan token ini untuk investasi strategis, pengembangan proyek, dan membangun komunitas, mendorong pertumbuhan ekosistem Elixir.

• 3% dari ELX digunakan untuk Likuiditas, memastikan sirkulasi token yang cukup di pasar untuk menjaga aktivitas perdagangan yang baik dan stabilitas harga. 15% dialokasikan untuk investor sebagai imbalan atas investasi awal mereka, mencerminkan pentingnya dan insentif bagi investor.

• Kontributor inti menerima 19% ELX, yang merupakan pengakuan dan imbalan atas kontribusi mereka dalam pengembangan proyek, inovasi teknis, dan pemasaran. Mekanisme alokasi ini membantu memotivasi anggota inti tim untuk terus berkontribusi pada pengembangan proyek.

4.3.2 Potensi Nilai dan Skenario Aplikasi

ELX memiliki nilai potensial yang signifikan dan berbagai aplikasi dalam ekosistem Elixir. Dalam hal staking node, pemegang ELX dapat menjalankan validator mereka sendiri atau mendelagasikan token untuk membantu mengamankan jaringan dan menerima imbalan keamanan jaringan. Dengan melakukan staking ELX, pengguna tidak hanya dapat berkontribusi pada keamanan dan stabilitas jaringan tetapi juga menerima imbalan ekonomi yang sesuai, menjadikan ELX sebagai penghubung penting antara pengguna dan keamanan jaringan.

Dalam hal tata kelola komunitas, ELX memberdayakan pemegang dengan kekuatan pengambilan keputusan yang signifikan. Dengan peluncuran akhir mainnet, Elixir akan sepenuhnya terdesentralisasi, diperintah oleh komunitas yang dikelola oleh pemegang ELX. Pemegang dapat menyatakan pendapat dan saran mereka tentang isu-isu utama seperti arah pengembangan ekosistem, pembuatan aturan, alokasi dana, dll., melalui pemungutan suara dan cara lain, benar-benar mencapai tata kelola komunitas sendiri.

Dalam hal insentif likuiditas, ELX memainkan peran kunci dalam menyediakan likuiditas untuk DEX order book. Pengguna mendapatkan imbalan dengan menyediakan likuiditas, sebagian di antaranya didistribusikan dalam bentuk token ELX, meningkatkan bukan hanya sumber pendapatan pengguna tetapi juga permintaan dan peredaran ELX di pasar.

ELX juga dapat memainkan peran penting dalam berinteraksi dengan protokol Keuangan Terdesentralisasi lainnya di masa depan. Seiring dengan berkembangnya ekosistem Elixir, ELX siap menjadi jembatan yang menghubungkan berbagai protokol DeFi, memungkinkan pertukaran nilai lintas protokol dan berbagi Likuiditas, menyediakan pengguna dengan layanan DeFi yang lebih kaya dan nyaman.

Token ELX akan terdaftar di platform perdagangan Gate.io pada pukul 18:00:00 pada 07/03/2025, klik untuk berdagang:https://www.gate.io/en/trade/ELX_USDT

5. Tren Pengembangan Elixir (ELX)

Rencana Pengembangan Mainnet 5.1

Rencana pengembangan mainnet Elixir menunjukkan fase yang jelas dan prospektif. Pada 31 Oktober 2024, Elixir berhasil meluncurkan fase pertama mainnet, yang merupakan transisi penting sebelum peluncuran penuh mainnet. Pada fase ini, Elixir meluncurkan Program Genesis Validator, memulai hitungan mundur menuju rilis mainnet publik, dan melakukan uji stabilitas jaringan singkat.

Fase ini memiliki arti penting, menandai awal transisi Elixir menuju desentralisasi yang lengkap. Melalui Program Validator Institusi Genesis, Elixir dapat memanfaatkan kekuatan validator institusi dalam tahap awal untuk memastikan stabilitas dan keamanan jaringan. Validator institusi ini, dengan pengalaman dan keahlian profesional mereka, memberikan dukungan kuat untuk operasi lancar jaringan. Dalam uji stabilitas jaringan, Elixir mensimulasikan dan menangani berbagai skenario yang mungkin, membuat persiapan yang cukup untuk peluncuran selanjutnya dari mainnet publik.

Di masa depan, dengan peluncuran komprehensif mainnet publik, Elixir akan memasuki tahap pengembangan baru. Pada saat itu, kontrol akan sepenuhnya dialihkan ke komunitas, dan pengguna yang memenuhi syarat dapat mengajukan ELX, menjalankan validator, atau mendelagasikan ELX ke validator yang sudah ada. Sebagai komponen kunci dari ekosistem Elixir, ELX akan memainkan peran penting dalam fase mainnet publik, memastikan integritas dan fungsionalitas konsensus Elixir, dan memberikan hak governance protokol kepada pemegangnya.

Setelah mainnet diluncurkan, Elixir diharapkan dapat mencapai tingkat desentralisasi yang lebih tinggi. Anggota komunitas akan memainkan peran utama dalam pengoperasian dan tata kelola jaringan. Mereka dapat berpartisipasi dalam pemeliharaan jaringan dengan menjalankan validator untuk memastikan verifikasi transaksi yang lancar dan pembangkitan blok. Mereka juga dapat mendelagasikan ELX kepada validator untuk mendukung operasi aman jaringan dan menerima imbalan yang sesuai. Anggota komunitas juga dapat berpartisipasi dalam tata kelola protokol dengan memegang ELX, menyatakan pendapat tentang arah pengembangan jaringan, pembuatan aturan, dan masalah utama lainnya, benar-benar mencapai otonomi komunitas.

Pengembangan mainnet memiliki implikasi yang jauh untuk masa depan proyek Elixir. Ini akan lebih meningkatkan keamanan dan stabilitas Elixir, menarik lebih banyak pengguna dan pengembang untuk berpartisipasi dalam ekosistem. Dengan peningkatan terus-menerus dari mainnet, fungsionalitas Elixir akan menjadi lebih beragam, skenario aplikasinya akan menjadi lebih luas, dan diharapkan dapat memainkan peran yang lebih besar dalam bidang keuangan terdesentralisasi, menjadi kekuatan penting yang mendorong perkembangan industri.

Rencana Ekspansi Ekologis 5.2

Dalam hal ekspansi ekosistem, Elixir telah mengembangkan rencana besar untuk mengintegrasikan dengan lebih banyak protokol DeFi dan pertukaran untuk lebih memperluas ekosistemnya. Saat ini, Elixir telah bermitra dan terintegrasi dengan lebih dari 30 DEX terkemuka seperti Vertex, RabbitX, Bluefin, Apex, Orderly, dll.

Melalui kemitraan-kemitraan ini, pengguna dapat menyediakan likuiditas untuk pasangan perdagangan DEX buku pesanan melalui Elixir, dan melalui insentif LP Elixir atau program insentif LP yang disediakan melalui perjanjian kerjasama, mereka dapat memperoleh imbalan staking yang beragam. Dalam kerjasama dengan Vertex, Elixir telah menyediakan hampir 50% dari kapasitas likuiditas mendekati buku pesanan, secara efektif meningkatkan pengalaman perdagangan dan tingkat likuiditas Vertex.

Di masa depan, Elixir juga berencana untuk mengintegrasikan dengan serangkaian protokol DeFi terkenal seperti Pancakeswap, Paradex, dan Synfutures. Integrasi dengan Pancakeswap akan lebih memperluas pengaruh Elixir di bidang perdagangan terdesentralisasi, menyediakan pengguna dengan lebih banyak pasangan perdagangan dan opsi likuiditas yang lebih kaya; sedangkan integrasi dengan Synfutures diharapkan dapat memberikan pengguna layanan yang lebih baik di bidang perdagangan derivatif, seperti perdagangan kontrak yang lebih efisien, mekanisme penemuan harga yang lebih masuk akal, dll.

Rencana integrasi ini memiliki arti penting dalam ekspansi ekosistem Elixir. Mengintegrasikan dengan lebih banyak protokol DeFi dapat mencapai efek sinergis antara protokol yang berbeda, memberikan pengguna layanan DeFi yang lebih komprehensif dan efisien. Pengguna dapat melakukan berbagai operasi DeFi di satu platform, seperti perdagangan, pinjaman, dan staking, tanpa perlu beralih antara beberapa platform, sangat meningkatkan kenyamanan operasi dan efisiensi pemanfaatan dana.

Integrasi dengan lebih banyak pertukaran akan meningkatkan basis pengguna dan sumber likuiditas Elixir. Lebih banyak pertukaran yang terhubung ke Elixir berarti lebih banyak pengguna dapat mengakses layanan Elixir, menarik lebih banyak pengguna untuk berpartisipasi dalam ekosistem Elixir. Likuiditas pertukaran juga akan melengkapi likuiditas Elixir, membentuk kolam likuiditas yang lebih besar dan meningkatkan kedalaman pasar dan efisiensi perdagangan.

Rencana ekspansi ekosistem Elixir akan membantu membangun ekosistem keuangan terdesentralisasi yang lebih makmur, terbuka, menciptakan lebih banyak nilai bagi pengguna, dan mendorong pengembangan seluruh industri Keuangan Terdesentralisasi.

5.3 Peluang dalam Tren Industri

Saat ini, pasar cryptocurrency dan industri Keuangan Terdesentralisasi menunjukkan serangkaian tren perkembangan yang signifikan, membawa Elixir banyak peluang dan arah pengembangan potensial.

Dengan perubahan sikap lembaga keuangan tradisional terhadap teknologi kripto, integrasi DeFi dengan Aset Dunia Nyata (RWA) secara bertahap menjadi tren yang tak terhindarkan. BlackRock, perusahaan manajemen aset terbesar di dunia, telah aktif terlibat di bidang cryptocurrency, dengan investasi utamanya, dana pasar uang on-chain BUIDL Fund, melampaui $530 juta, sambil memperluas jejak bisnisnya ke beberapa jaringan.

Elixir dengan cermat menangkap tren ini dan mencapai kemitraan tiga arah dengan BlackRock dan Securitize untuk meluncurkan program institusional RWA deUSD, membangun jembatan ke ekosistem DeFi untuk aset RWA kelas institusi yang melebihi 1 miliar dolar AS. Melalui kolaborasi ini, Elixir mampu menghubungkan lingkungan berizin keuangan tradisional dengan ekosistem tanpa izin DeFi, menyediakan likuiditas on-chain untuk aset kelas institusi sambil memastikan keamanan aset.

Di pasar kripto, permintaan pengguna untuk pengalaman perdagangan dan likuiditas semakin meningkat. Posisi bursa order buku terdesentralisasi di pasar semakin penting, namun, likuiditas terfragmentasi di pasar, dengan setiap proyek DeFi bertarung secara independen, sehingga sulit memenuhi permintaan pengguna untuk transaksi besar dan rendah slippage yang lancar.

Elixir, dengan arsitektur teknisnya yang unik dan algoritma manajemen likuiditas, dapat secara efektif mengintegrasikan likuiditas yang terfragmentasi, menyediakan dukungan likuiditas yang cukup untuk order book DEX, mengurangi geseran perdagangan, meningkatkan efisiensi perdagangan, dan memberikan pengalaman perdagangan yang lebih baik bagi pengguna. Hal ini memungkinkan Elixir untuk menonjol di pasar kripto yang kompetitif, menarik lebih banyak pengguna dan mitra.

Dengan perkembangan teknologi blockchain yang terus-menerus, interoperabilitas lintas-rantai menjadi semakin penting. Koneksi antara blockchain yang berbeda dapat mencapai berbagai pertukaran nilai dan perluasan aplikasi yang lebih luas.

Elixir saat ini tersedia di ETH mainnet, Arbitrum, Avalanche, Sei, dan jaringan mainstream lainnya, dengan potensi untuk mengintegrasikan dengan ekosistem seperti Movement, Optimism, Polygon, dan lainnya di masa depan, mencapai Likuiditas interoperabilitas melalui antarmuka penghubung cross-chain yang terpadu. Ini akan memungkinkan Elixir terhubung ke lebih banyak blockchain, memperluas jangkauan aplikasinya, dan memberikan pengguna dengan lebih banyak layanan.

Tren perkembangan pasar cryptocurrency dan industri DeFi memberikan Elixir ruang pengembangan yang luas. Elixir harus menyikapi peluang-peluang ini, berinovasi dan mengoptimalkan secara terus-menerus, meningkatkan kompetitivitasnya, dan mencapai prestasi yang lebih besar di bidang keuangan terdesentralisasi.

Kesimpulan

Mengintip ke depan, Elixir memiliki prospek luas di bidang Keuangan Terdesentralisasi (DeFi). Dengan peningkatan terus-menerus dari mainnet dan ekspansi terus-menerus dari ekosistem, Elixir diharapkan dapat menarik lebih banyak pengguna dan pengembang, lebih memperkuat pengaruhnya di bidang DeFi. Namun, bagi investor, Elixir memiliki nilai investasi tertentu, tetapi juga perlu mempertimbangkan sepenuhnya risiko yang dihadapinya. Investor harus memantau dekat kemajuan proyek, dinamika pasar, dan perubahan kebijakan regulasi Elixir, serta membuat keputusan investasi yang bijaksana.