Asahi Group Holdings (TYO:2502) підвищує свою цільову ціну на 5,52% до 6.934,98

Середня цільова ціна на рік для Asahi Group Holdings (TYO:2502) була переглянута до 6.934,98 єн за акцію. Це представляє собою збільшення на 5,52% порівняно з попередньою оцінкою 6.572,20 єн станом на 31 серпня 2023 року.

Мене дивує, що аналітики залишаються настільки оптимістичними щодо цієї пивоварної компанії. Нова цільова ціна відображає потенційне збільшення на 27,15% від останньої звітної ціни закриття у 5.454,00 єн. Чи дійсно це коштує стільки? Останні прогнози варіюються від мінімуму 6.110,50 до максимуму 8.610,00 єн за акцію, що є досить широким діапазоном, який змушує мене сумніватися в точності цих прогнозів.

Asahi підтримує дохідність дивідендів на рівні 2,09%, з коефіцієнтом виплати дивідендів 0,36. Це означає, що компанія розподіляє лише 36% своїх доходів як дивіденди, утримуючи решту для інвестицій та зростання. Її трирічна ставка зростання дивідендів становить лише 0,08% - практично без змін, що не вселяє великої довіри інвесторам, які шукають зростаючі доходи.

Щодо інституційних настроїв, 283 фонди повідомляють про позиції в Asahi, що є збільшенням на 4 власники (1,43%) за останній квартал. Середня вага портфеля, присвячена Asahi, становить 0,40%, зростаючи на 6,51%. Загальна кількість акцій, що знаходяться в інституційних руках, зросла на 3,21% до 53.052.000 акцій.

Серед основних акціонерів ми знаходимо Vanguard Total International Stock Index Fund з 6.488.000 акцій ( 1,28% власності ), Vanguard Developed Markets Index Fund з 3.844.000 акцій ( 0,76% ) та iShares Core MSCI EAFE ETF з 2.614.000 акцій ( 0,52% ).

Чи виправдовує Asahi цей оптимізм? З все більш конкурентним глобальним пивним ринком і змінними звичками споживання, у мене є сумніви щодо того, чи зможе компанія виправдати ці оптимістичні очікування. Час покаже, чи є ці прогнози реалістичними, чи це просто ще один випадок необґрунтованого аналітичного оптимізму.