Що таке ATR і яку користь він приносить при торгівлі цифровими активами

Зрозуміти Average True Range глибше

Коли йдеться про технічний аналіз на фінансових ринках, більшість людей зазвичай згадують MACD, Moving Average або Stochastic як основні індикатори. Однак існує ще один інструмент аналізу, який часто ігнорується, але має високу ефективність — Average True Range (ATR)

ATR — це індикатор, розроблений Дж. Веллсом Вайлером і опублікований у книзі “New Concepts in Technical Trading Systems”. Те, що робить ATR унікальним, — це його призначення не визначати напрямок ціни, а вимірювати рівень волатильності (Volatility) ринку.

Що таке волатильність? Це індекс, який відображає, наскільки сильно коливається ціна. Чим більше коливань, тим вища волатильність. Роль ATR — перетворити цю інформацію у конкретне число, яке трейдер може використовувати для прийняття рішень.

Як працює ATR

Робота Average True Range досить проста. Коли лінія ATR знаходиться на високому рівні, це означає, що ринок дуже волатильний, ціна коливається у широкому діапазоні. У цей час кожна свічка на графіку стає більшою, відображаючи швидкі та нестабільні зміни цін.

Навпаки, коли ATR низький, ціна змінюється повільно або майже не змінюється. Це період спокою на ринку.

Головний сигнал, який дає ATR, — це повідомлення трейдеру: “Зараз високий рівень ризику” або “Ринок тихий”. Ця інформація допомагає трейдерам налаштовувати Stop Loss і Take Profit відповідно до ситуації.

Основні переваги використання ATR

1. Вимірювання ризику кількісно

Замість того, щоб орієнтуватися на відчуття, що “ринок волатильний”, трейдер може використовувати ATR для кількісного вимірювання волатильності, що робить рішення більш системними.

2. Визначення розумних Stop Loss і Take Profit

Це найбільш практична перевага. Трейдер може обчислити оптимальну відстань для стоп-лоссу та тейк-профіту на основі значення ATR. Наприклад, якщо ATR дорівнює 8.2, вони можуть встановити Take Profit на ціні +8.2, а Stop Loss — на ціні -8.2.

3. Підтвердження точок входу

Хоча ATR не визначає напрямок, зміни у його значенні можуть підтверджувати силу тренду. Коли ATR зростає під час руху ціни в одному напрямку, це свідчить про сильний тренд.

4. Простий у використанні та безкоштовний

На відміну від деяких індикаторів, що вимагають підписки на преміум-версії, ATR доступний на майже всіх торгових платформах і легко обчислюється.

Відмінність між ATR і Momentum

Що важливо розуміти: ATR не схожий на Momentum, хоча обидва є важливими індикаторами.

ATR вимірює розмір коливань (ширину руху), тоді як Momentum — швидкість і силу руху.

Якщо ATR високий, але Momentum низький, це може означати, що ціна сильно коливається, але без чіткої тенденції. Навпаки, якщо і ATR, і Momentum високі, це свідчить про сильний тренд.

Читання свічок допомагає краще зрозуміти цю ситуацію: при високому Momentum свічки будуть великими з короткими тінями, а при високому ATR і низькому Momentum — свічки не будуть такими великими, з довгими тінями з обох боків.

Як розрахувати ATR покроково

Крок 1: Знайти True Range (TR)

True Range — це максимум з трьох значень:

• H - L (Ціна максимуму сьогодні мінус ціна мінімуму сьогодні)
• |H - C| (Модуль ціни максимуму сьогодні мінус ціна закриття вчора)
• |L - C| (Модуль ціни мінімуму сьогодні мінус ціна закриття вчора)

де:

• H = ціна максимуму сьогодні
• L = ціна мінімуму сьогодні
• C = ціна закриття вчора

Крок 2: Обчислити середнє TR

Знайдені значення TR слід підсумувати і поділити на кількість днів. Зазвичай використовують 14 днів (ATR14)

Приклад розрахунку:

Припустимо, потрібно знайти ATR 4 травня:

• n = 14 днів
• C = 49.93 (Ціна закриття вчора)
• H = 49.32 (Ціна максимуму сьогодні)
• L = 48.08 (Ціна мінімуму сьогодні)

Обчислення TR:

• H - L = 49.32 - 48.08 = 1.28
• |H - C| = |49.32 - 49.93| = 0.61
• |L - C| = |48.08 - 49.93| = 1.85

TR = максимум з трьох — 1.85

Після цього потрібно взяти суму TR за 14 днів і поділити на 14 — отримаєте ATR.

Якщо отримане значення ATR — 0.82, а волатильність зазвичай коливається від 0.5 до 1.5, це свідчить про високий рівень волатильності порівняно з середнім, тобто ціна коливається досить активно.

Використання ATR для щоденної торгівлі

Високий ATR

Коли ATR досягає високих значень, це ймовірно сигнал швидкої зміни напрямку, оскільки ринок демонструє сильну волатильність. У цей час короткострокові трейдери можуть шукати можливості для швидких входів і виходів, але потрібно мати досвід для правильного визначення точок входу і виходу.

Низький ATR

Коли ATR низький, ціна перебуває у фазі скупчення. Це може бути сигналом, що ціна скоро зробить різкий відскок у будь-який бік. Трейдери часто чекають цього періоду для входу.

На відкритті ринку

Щоранку на фондовому ринку ATR зазвичай різко зростає при відкритті. Особливо на графіках з періодами 1 або 5 хвилин, де волатильність може триматися деякий час, перш ніж Momentum стабілізується і ціна повернеться до тренду.

Рекомендація: Зростання ATR не відображає довгостроковий тренд. Трейдери повинні використовувати додаткові індикатори для підтвердження і уникати залежності лише від одного інструменту.

Часті питання

Яке значення ATR вважається хорошим?

Немає абсолютного “гарного” або “поганого” значення ATR, оскільки воно залежить від активу і ринку, на якому ви торгуєте. Хороший ATR — це той, що відображає волатильність у різних аспектах і допомагає визначити обґрунтовані рівні Take Profit і Stop Loss.

Як читати значення ATR?

• Якщо ATR зростає — зростає волатильність, ціна коливається сильніше.
• Якщо ATR знижується — зменшується волатильність, ціна входить у фазу скупчення.

Що дає вам ATR?

ATR показує, наскільки сильно коливається ринок у конкретний момент. Ця інформація допомагає планувати управління ризиками, коригуючи розмір позиції і рівні Stop Loss відповідно до ситуації.

Підсумок

Average True Range — це цінний індикатор. Хоча він не визначає напрямок ціни, він чітко відображає рівень волатильності і ризику. Для серйозного трейдера розуміння ATR — це глибше розуміння ринку.

Професійні трейдери зазвичай використовують ATR у комплексі з іншими індикаторами, такими як MACD, RSI і Moving Average, щоб отримати повну картину ринку.

Запам’ятайте: average true range — це інструмент, а не стріла. Він допомагає зрозуміти ринок, але остаточне рішення залишається за трейдером. Людина, яка вміє правильно поєднувати кілька інструментів, — це і є справжній професіонал.