Китайський суд: особисте зберігання криптовалют та торгівля ними зазвичай не визнаються злочином незаконної діяльності

В Китаї статус криптовалют завжди був окутаний туманом невизначеності. З моменту, коли у 2021 році кілька міністерств спільно видали «Повідомлення про подальше запобігання і управління ризиками спекуляцій з віртуальними валютами», кваліфікуючи відповідне розпорядження як «незаконну фінансову діяльність», офіційне суворе ставлення до регулювання, здавалося, стало остаточним. Однак під високим муром політики продовжує текти прихована течія, сплетена з технологічним ентузіазмом, спекулятивними потребами та культурою спільноти, яка ніколи не припинялась по-справжньому.

Недавно на спеціальному семінарі Народного суду міста Шанхай, здається, було проведено чіткішу юридичну межу для особистої діяльності з криптовалютами. Одночасно на найбільшій в Китаї платформі для вторинних операцій «Xianyu» активно розвивається живий криптографічний «підземний ринок». Ці два явища – один є аналізом суті закону у офіційних сферах, інший є відображенням народних явищ у далеких місцях – разом утворюють картину стану криптовалют у Китаї, яка набагато складніша і правдивіша за категоричні заборони. Отже, що нині означає в Китаї владіння та торгівля криптовалютами?

Коригування на правовому фронті

Давно вже звичайних інвесторів хвилює питання: «Чи буде мене переслідувати за особистий купівлю-продаж криптовалют?» Висновки семінару шанхайського суду багато в чому відповідають на цю поширену тривогу.

Ключову тенденцію судового рішення можна сформулювати так: якщо певна та спекулятивна діяльність однієї особи, або самостійний арбітраж не мають ознак надання послуг третім сторонам, довгострокового комерційного ведення справ або стягування комісій – тобто не мають ознак «обичної» та «комерційної» діяльності – то його, як правило, не слід розцінювати як «незаконне ведення бізнесу».

Це пояснення критично важливе. Воно розрізняє особисту спекулятивну або інвестиційну діяльність та організовану, намірену комерційну діяльність. За аналогією: колекціонер мистецтва, який купує й продає картини для отримання прибутку, та власник галереї, який надає платформу для торгівлі та стягує комісії – це два принципово різних юридичних поняття. Перше відноситься до розпорядження особистим майном, друге входить у сферу комерційної діяльності. Таким чином, для переважної більшості звичайних гравців, які займаються торгівлею на вторинному ринку, це забезпечує певні правові гарантії, звільняючи їх від занепокоєння щодо простої особистої торгівлі.

Однак це аж ніяк не означає пом’якшення регулювання. Суд також встановив дві неподоланні кримінальні межі, перетинання яких матиме абсолютно різні наслідки.

Першою межею є «відмивання грошей». Семінар чітко зазначив, що для формування складу злочину відмивання грошей ключовим є те, чи «знав» правопорушник, що обробляє кошти, що вони є доходами, отриманими злочинним шляхом. Хоча органи юстиції не можуть виносити вирок лише на основі аномальних ознак, таких як висока торгівельна премія чи висока частота операцій, вони все ж залишаються важливими доказами для встановлення «суб’єктивної обізнаності». Що ще важливіше, використання криптовалют для передачі активів уже становить відмивання грошей з того моменту, коли кримінальні доходи конвертуються у віртуальну валюту, і не потрібно чекати їхнього обміну на фіатну валюту.

Другою межею, і найлегше її можуть випадково перетнути звичайні користувачі, є «замаскована торгівля іноземною валютою». На даний момент, оскільки канали входу та виходу фіатної валюти заблоковані, багато хто йде шляхом «юань → криптовалюта → іноземна валюта», щоб допомогти іншим у конвертації коштів. Якщо у цьому процесі ви знаєте про мету іншої особи і надаєте цю послугу за плату, то така поведінка може бути розцінена як «замаскована торгівля іноземною валютою». Якщо випадок серйозний, це може порушити законодавство про незаконну комерційну діяльність. Ця межа попереджує всіх учасників криптовалютного ринку, що між особистим арбітражем і роллю «крипто-дилера» чорного ринку лежить величезна прірва.

Загалом, це судове обговорення не є сигналом про зміну політики, а являє собою деталізовану «коригування» у межах існуючої структури суворого контролю. Воно намагається знайти баланс між боротьбою з кримінальною діяльністю з використанням криптовалют і захистом прав особи на розпорядження майном, підвищуючи передбачуваність застосування закону.

Графіка крипто-світу

Коли юридичні норми намагаються встановити межі, народна креативність уже знайшла своє місце для виживання в сірій зоні. Відкривши «Xianyu» та виконавши пошук за кількома ключовими словами, очам постає дивний, але повний життявітальності крипто-світ, що яскраво демонструє, що означає «зверху є політика, знизу є контрзаходи».

Першим, що впадає в очі, є креативні товари різних криптобірж. Від бутилки білого ромового напитку з логотипом Binance, декоративної лампи для Луни до Середнього осені від OKX, до футбольного м’яча з брендом Messi від Bitget – ці товари, які мали б служити як подарунки для PR, нині відкрито циркулюють на Xianyu, ставши унікальним маркером ідентичності спільноти. Їхнє існування доводить, що навіть якщо сайти та застосунки криптобірж недоступні в Китаї, їхній влив на бренд і культурне проникнення залишаються міцними. Торгівля цими товарами – це не просто обмін речей, а вид «мовчазного взаємозрозуміння» в спільноті у визнанні культури та спілкуванні.

Ще цікавіше так звані «лотерейні майнери». Ці невеликі, маломісткі автономні пристрої для майнення біткойнів мають настільки низьку хешрейт, що ймовірність самостійно знайти блок у них у десятки разів нижча, ніж виграти головний приз у лотереї. Однак як продавці, так і покупці прекрасно розуміють, що це не просто фінансова операція. Володіння «лотерейним майнером» означає участь у обслуговуванні мережі біткойн з мінімальними витратами; це несе в собі духовну цінність «зарядити веру» та невеличку надію виграти великий приз. Хоча надія тонка, час від часу новини про «лотерейних переможців» у всьому світі постійно підживлюють цю надію.

Популярність смартфонів Solana демонструє рішучість і кмітливість китайських гравців. Від першого покоління Saga, дефіцит якого був викликаний значним зростанням вартості прилаганого повітря BONK, до другого покоління Seeker з очікуванням майбутніх розповсюджень – це «золотий лопатик» постійно тримає на папері нерви ринку. Однак для китайських користувачів отримання цього пристрою – це «мука» глобального масштабу. Виготовлені у Шеньжені телефони мають бути спочатку відправлені за кордон, а потім повернені назад представниками для збору. Після отримання пристрою, якщо ви не знаєте, як налаштувати його, ви не зможете навіть завершити налаштування Wi-Fi при першому включенні. Цей звивистий ланцюг постачання яскраво ілюструє, наскільки китайські ентузіасти крипто готові витрачати величезні часові та фінансові ресурси, щоб отримати доступ до глобальної основної екосистеми.

Дуальне співіснування

Порівнюючи юридичний аналіз шанхайського суду та стан ринку на Xianyu, ми бачимо суперечливо гармонійну картину. З одного боку, регуляторні межі державного рівня стають все більш ясними, суворо переслідуючи відмивання грошей, незаконні збори та крайові трансферти коштів за допомогою криптовалют та інших кримінальних дій; сила правового стримування не зменшилась. З іншого боку, особисто володіння і непридприємницька спекулятивна діяльність з криптовалютами отримали певні простори для дихання в судовій практиці.

За цим стоїть практичне міркування щодо управління: повністю придушити децентралізований, глобальний ринок практично неможливо. Замість повної блокади краще встановити межі, спрямовуючи удар на дійсно небезпечну для фінансового порядку та суспільної безпеки кримінальну діяльність.

Тим часом, стійка субкультура крипто на Xianyu доводить потужність ринкового попиту і стійкість спільноти. Поки крипто-світ залишається можливістю для створення багатства та розвитку технологій, невпинно будуть сотні тисяч людей, повних страсті та кмітливості, намагаючись знайти способи обійти високий мур і брати участь.

Тому історія криптовалют у Китаї, на передбачуваний період, може продовжуватись у цій дуальній структурі «офіційного контролю» та «народної адаптації». Юридичні межі та прихована течія ринку разом формуватимуть цей унікальний і складний крипто-ландшафт.