Giám đốc Cơ quan Quản lý Tài chính New York đã đề xuất "Chứng chỉ mã hóa Anh-Mỹ" trước khi rời nhiệm sở, thời đại quản lý xuyên biên giới mới sắp bắt đầu.

Giám đốc Sở Dịch vụ Tài chính New York (NYDFS) Adrienne Harris đã thông báo từ chức đồng thời đưa ra một ý tưởng quản lý mang tính đột phá - hệ thống chứng nhận tài sản tiền điện tử giữa Anh và Mỹ, cơ chế này sẽ cho phép các doanh nghiệp mã hóa được cấp phép ở một quốc gia hoạt động tại quốc gia khác mà không cần phải trải qua các thủ tục phê duyệt dài dòng. Đề xuất táo bạo này có thể thay đổi hoàn toàn bối cảnh quản lý mã hóa toàn cầu, giúp giảm chi phí tuân thủ cho ngành công nghiệp, đồng thời tăng cường bảo vệ nhà đầu tư. Là người bảo vệ khuôn khổ BitLicense nghiêm ngặt nhưng có sức ảnh hưởng, sáng kiến cuối cùng của Harris có thể trở thành di sản quan trọng mà bà để lại cho lĩnh vực công nghệ tài chính.

Chứng chỉ mã hóa Anh-Mỹ: Ý tưởng táo bạo phá vỡ các đảo quy định

Khi tuyên bố từ chức sau bốn năm đảm nhiệm, người đứng đầu cơ quan quản lý tài chính hàng đầu tại New York, Adrianne Harris, đã đưa ra một ý tưởng táo bạo có thể thay đổi hoàn toàn bối cảnh quản lý mã hóa toàn cầu trong một cuộc phỏng vấn với Financial Times. Cô ủng hộ việc thiết lập một hệ thống chứng nhận tài sản tiền điện tử giữa Anh và Mỹ, cho phép các công ty tài sản tiền điện tử đã được cấp phép ở một quốc gia được phép hoạt động tại quốc gia khác mà không cần phải lặp lại quy trình phê duyệt đầy đủ.

"Bản chất hoạt động của tài sản kỹ thuật số không có biên giới, các cơ quan quản lý phải thích ứng với thực tế này bằng cách thiết lập hệ thống hợp tác," Harris cho biết trong cuộc phỏng vấn cuối cùng với Financial Times. Cô nhấn mạnh rằng khuôn khổ như vậy không chỉ có thể tăng cường bảo vệ nhà đầu tư mà còn có thể giảm đáng kể chi phí quản lý và thúc đẩy việc tiếp cận thị trường toàn cầu một cách suôn sẻ.

Cơ chế thông hành tiềm năng

Cơ chế thẻ thông hành được Harris đề xuất có thể có các hình thức sau:

Nguyên tắc công nhận lẫn nhau: Các cơ quan quản lý của Anh và Mỹ công nhận các tiêu chuẩn quản lý và quy trình phê duyệt của nhau.

Đơn giản hóa quy trình kiểm tra: Doanh nghiệp đã được cấp phép tại một quốc gia chỉ cần thực hiện quy trình kiểm tra đơn giản tại quốc gia khác.

Phối hợp giám sát liên tục: Hai cơ quan quản lý của hai nước thiết lập cơ chế chia sẻ và phối hợp thông tin thường xuyên.

Tiêu chuẩn tuân thủ thống nhất: Dần dần điều phối các tiêu chuẩn của hai quốc gia trong các lĩnh vực then chốt như chống rửa tiền, bảo vệ người tiêu dùng.

Cơ chế này nếu được thực hiện sẽ giúp các doanh nghiệp mã hóa tiết kiệm rất nhiều thời gian và tài nguyên, đồng thời cung cấp cho các nhà đầu tư tiêu chuẩn bảo vệ nhất quán hơn.

Ảnh hưởng toàn cầu của mô hình quy định ở New York

Trong bốn năm nhiệm kỳ của Harris, Bộ Dịch vụ Tài chính New York (NYDFS) đã củng cố danh tiếng của mình như một cơ quan quản lý nghiêm ngặt nhưng có ảnh hưởng. Cơ quan này không chỉ giám sát những ngân hàng lớn nhất toàn cầu như Goldman Sachs và Barclays, mà còn quản lý các tham gia chính trong Tài sản tiền điện tử như Coinbase và Circle.

Harris đặc biệt hỗ trợ và củng cố khuôn khổ BitLicense mang tính biểu tượng của New York, khuôn khổ này đã được ra mắt từ năm 2015 và vẫn là một trong những hệ thống quản lý tài sản tiền điện tử nghiêm ngặt nhất trên thế giới. Mặc dù BitLicense gây tranh cãi vì các yêu cầu nghiêm ngặt của nó, nhưng nó cũng cung cấp một kế hoạch quản lý cho các khu vực pháp lý khác và mang lại lợi thế đáng kể về niềm tin thị trường cho các doanh nghiệp được cấp phép.

Ảnh hưởng hai mặt của BitLicense

Ảnh hưởng của khung BitLicense thể hiện ở hai khía cạnh:

Tiêu chuẩn đầu vào cao: yêu cầu doanh nghiệp phải đáp ứng các yêu cầu về vốn nghiêm ngặt, quy trình tuân thủ và các biện pháp bảo vệ người tiêu dùng.

Hiệu ứng chứng nhận đáng tin cậy của thị trường: Các doanh nghiệp đạt được BitLicense thường được coi là những người tham gia đáng tin cậy nhất trong ngành.

"Việc tích hợp các tổ chức tài chính truyền thống vào hệ sinh thái mã hóa là rất quan trọng để thả các rủi ro liên quan đến gian lận, tội phạm mạng và tài chính bất hợp pháp," Harris đã nhiều lần nhấn mạnh khái niệm này trong suốt nhiệm kỳ của mình và thực hiện nó thông qua các hành động quản lý.

Thời đại mới của sự phối hợp quy định xuyên Đại Tây Dương

Đề xuất về chứng chỉ của Harris không phải là điều ngẫu nhiên, mà được xây dựng dựa trên một loạt các cuộc đối thoại quốc tế về quy định đã được thực hiện trong nhiệm kỳ của bà. Đặc biệt đáng chú ý là bà đã thiết lập cơ chế trao đổi quy định xuyên đại Tây Dương với Ngân hàng Anh, đặt nền tảng cho sự hợp tác sâu hơn trong tương lai.

Đề xuất này cũng phản ánh sáng kiến chung gần đây giữa Washington và London về "thị trường tương lai", cho thấy sự quan tâm chung của hai quốc gia trong việc quản lý đổi mới tài chính. Tuy nhiên, sự phối hợp này không phải không có thách thức - Anh và Mỹ vẫn giữ lập trường khác nhau về các vấn đề như dự trữ tiền điện tử quốc gia. Ví dụ, Bộ Tài chính Anh đã rõ ràng từ chối đề xuất học hỏi từ Mỹ trong việc tích trữ Bitcoin, cho rằng điều này không phù hợp với tình hình tài chính của nước này.

Xu hướng thay đổi của quy định toàn cầu

Đề xuất của Harris phản ánh một sự chuyển biến quan trọng trong xu hướng quy định mã hóa toàn cầu:

Từ quản lý cách ly đến quản lý phối hợp: nhận thức rằng quản lý của một khu vực pháp lý đơn lẻ có những hạn chế của nó

Từ quy tắc tĩnh đến khung động: Xây dựng cơ chế quản lý linh hoạt có thể thích ứng với sự phát triển nhanh chóng của công nghệ

Từ loại trừ đến hòa nhập: Đưa đổi mới mã hóa vào hệ thống tài chính hiện tại, thay vì loại trừ nó ra ngoài.

Từ góc độ địa phương đến toàn cầu: Nhận thức về bản chất toàn cầu của tài sản kỹ thuật số cần các giải pháp quản lý xuyên biên giới.

Di sản quy định của Harris và thách thức của những người kế nhiệm

Việc Harris từ chức đánh dấu sự kết thúc của một thời kỳ quan trọng trong việc quản lý tài sản tiền điện tử ở Mỹ. Dưới sự lãnh đạo của cô, NYDFS không chỉ củng cố khung BitLicense mà còn thúc đẩy các yêu cầu chống rửa tiền tiên tiến và tích cực tham gia vào các cuộc đối thoại quản lý quốc tế.

Người hiện tại giữ chức vụ phó giám đốc bộ phận là Kaitlin Asrow sẽ thay thế Harris làm giám đốc. Những thách thức chính mà Asrow phải đối mặt bao gồm:

· Tiếp tục công việc điều phối quy định quốc tế do Harris khởi xướng

· Cân bằng nhu cầu thúc đẩy đổi mới và bảo vệ người tiêu dùng

· Đối phó với những thách thức quy định mới do công nghệ mã hóa phát triển nhanh chóng mang lại

· Bảo vệ tính độc lập và chuyên nghiệp của NYDFS trong môi trường chính trị ngày càng phân hóa ở Mỹ

Harris cho biết trước khi rời nhiệm sở, bà vẫn giữ thái độ lạc quan về tương lai của sự quản lý tài sản số và nhấn mạnh rằng sự quản lý hiệu quả nên bảo vệ người tiêu dùng đồng thời để lại đủ không gian cho sự đổi mới. "Quản lý không nên giết chết sự đổi mới, mà nên cung cấp một lộ trình phát triển rõ ràng cho nó," bà nói.

Tác động tiềm năng của chứng nhận mã hóa Anh, Mỹ

Nếu khái niệm chứng nhận mã hóa Anh-Mỹ mà Harris đề xuất được thực hiện, ảnh hưởng của nó có thể vượt xa thị trường của hai nước:

· Ảnh hưởng đến doanh nghiệp mã hóa

Thả Sự tuân thủ chi phí: Doanh nghiệp không cần lặp lại các quy trình tuân thủ tương tự ở mỗi thị trường

Tăng tốc độ thâm nhập thị trường: Rút ngắn thời gian thâm nhập thị trường mới, nâng cao hiệu quả mở rộng kinh doanh

Tiêu chuẩn vận hành thống nhất: Doanh nghiệp có thể thiết lập mô hình vận hành xuyên biên giới đồng nhất hơn.

Tăng cường quy mô kinh tế: Dễ dàng đạt được hiệu ứng hợp tác kinh doanh trên nhiều thị trường.

· Ảnh hưởng đến nhà đầu tư

Tiêu chuẩn bảo vệ đồng nhất hơn: Dù tham gia ở thị trường nào, cũng có thể tận hưởng mức độ bảo vệ tương tự.

Lựa chọn sản phẩm đa dạng hơn: Nhiều doanh nghiệp có khả năng cung cấp dịch vụ xuyên biên giới, tăng cường sự lựa chọn trên thị trường.

Giảm thiểu rủi ro từ việc lợi dụng sự chênh lệch quy định: Thả khả năng doanh nghiệp lợi dụng sự khác biệt trong quy định để thực hiện giao dịch chênh lệch.

Tăng cường tính minh bạch của thị trường: Các tiêu chuẩn thống nhất giúp nâng cao tính minh bạch tổng thể của thị trường.

· Ảnh hưởng đến cơ quan quản lý

Nâng cao hiệu quả quản lý: Giảm thiểu công việc trùng lặp, tập trung tài nguyên vào các lĩnh vực rủi ro quan trọng

Thúc đẩy chia sẻ thông tin: Thiết lập cơ chế trao đổi thông tin quản lý xuyên biên giới hiệu quả hơn

Nâng cao khả năng quản lý: Tăng cường kiến thức chuyên môn quản lý thông qua học tập hợp tác.

Đối phó với những thách thức toàn cầu: Ứng phó hiệu quả hơn với các rủi ro toàn cầu như rửa tiền xuyên biên giới.

Kết luận: Chương mới của sự đổi mới quy định

Ý tưởng về chứng nhận mã hóa Mỹ-Canada mà Adrianna Harris đưa ra trước khi rời nhiệm sở đại diện cho một sự tiến hóa quan trọng trong tư duy quản lý tài sản tiền điện tử. Đề xuất này nhận ra rằng, trước đặc điểm không biên giới của tài sản số, các phương pháp quản lý khu vực truyền thống đã trở nên không hiệu quả.

Bằng cách thiết lập cơ chế phối hợp quản lý xuyên biên giới, các cơ quan quản lý có thể bảo vệ nhà đầu tư hiệu quả hơn, đồng thời cung cấp một môi trường phát triển rõ ràng và đồng nhất hơn cho sự đổi mới trong ngành. Sự cân bằng này chính là mục tiêu mà Harris luôn theo đuổi trong thời gian làm việc tại Bộ Dịch vụ tài chính New York.

Với việc Harris rời nhiệm sở và Asro đảm nhận, việc quản lý tài sản tiền điện tử ở New York sẽ bước sang một trang mới. Tuy nhiên, những quan điểm về sự phối hợp quản lý quốc tế mà Harris để lại có thể trở thành di sản lâu dài nhất của bà, ảnh hưởng đến hướng phát triển của quản lý tài sản tiền điện tử toàn cầu trong tương lai.