Tài chính phi tập trung năm tiết kiệm 300 tỷ đô la chống đói nghèo! Phân phối lại lợi nhuận khổng lồ từ phí trung gian, người nghèo thu lợi

Quỹ giáo dục DeFi (DEF) hỗ trợ sáng kiến, cho rằng các công cụ tài chính phi tập trung có thể giúp mọi người tiết kiệm lên tới 30 tỷ đô la mỗi năm, số tiền này hiện đang bị mất do cái mà các nhà nghiên cứu gọi là “giá trị nghèo”. Thông qua việc thách thức các khoản phí cao của trung gian tài chính, công nghệ DeFi dự kiến sẽ phân phối lại khoảng 30 tỷ đô la lợi nhuận của các tổ chức vào túi của các hộ gia đình có thu nhập thấp mỗi năm.

Giải mã khoản phí nghèo: Người nghèo phải trả giá 35 lần cho dịch vụ tài chính

（Nguồn: Tài chính phi tập trung Giáo dục Quỹ）

Quỹ giáo dục Tài chính phi tập trung (DeFi) cho biết, hệ thống tài chính chính là một phần của vấn đề nghèo đói. Tổ chức này đã nhấn mạnh khoảng cách chi phí lâu dài giữa các hộ gia đình giàu và nghèo ở Mỹ trong nghiên cứu mới được phát hành trong năm nay. Khoảng 5.6 triệu hộ gia đình ở Mỹ vẫn không có tài khoản ngân hàng, và 14.2% các hộ gia đình bị thiếu dịch vụ ngân hàng, thường phải dựa vào các giải pháp tài chính tốn kém.

Việc quy đổi séc lương có thể tốn 5% giá trị của séc, phí dịch vụ trung bình tiêu tốn 7,1% thu nhập hàng năm của các gia đình có thu nhập thấp, trong khi tỷ lệ này ở các gia đình giàu có chỉ là 0,2%. Sự chênh lệch chi phí 35 lần này chính là biểu hiện điển hình của “phí tổn nghèo”. Người nghèo không phải vì không biết quản lý tài chính mà nghèo là do buộc phải trả chi phí dịch vụ tài chính cao hơn.

Các chi phí này tích lũy lại khá đáng kể. Một gia đình thu nhập thấp với thu nhập hàng năm 20.000 USD có thể mất 1.420 USD mỗi năm do các loại phí tài chính khác nhau, tương đương với hơn một tháng thu nhập của họ. Trong khi đó, một gia đình giàu có với thu nhập hàng năm 100.000 USD có thể chỉ mất khoảng 200 USD phí tài chính, tỷ lệ chiếm rất nhỏ trong thu nhập.

Chi phí tài chính cao mà các hộ gia đình có thu nhập thấp phải đối mặt

Đổi tiền séc lương: 5% số tiền trên séc, những người không có tài khoản ngân hàng phải đổi tại cửa hàng đổi séc.

Phí chuyển tiền: Chi phí chuyển tiền quốc tế trung bình 6-7%, cao hơn nhiều so với Tài chính phi tập trung dưới 1%

Thanh toán hóa đơn: Mỗi giao dịch có thể bị tính phí dịch vụ từ 2-5 đô la, tích lũy hàng trăm đô la trong một năm.

Cho vay nhỏ: Lãi suất hàng năm của khoản vay payday có thể lên tới 400%, vượt xa lãi suất thẻ tín dụng.

Hình phạt do dịch vụ ngân hàng không đủ: Phí thấu chi, phí số dư tối thiểu, phí duy trì tài khoản và các chi phí tiềm ẩn khác

DEF cho rằng, việc loại bỏ các khâu trung gian thông qua các kênh tài chính phi tập trung có thể giảm đáng kể chi phí cơ bản như chuyển tiền, chuyển khoản và thanh toán hóa đơn. Một ước tính trong đề xuất của tổ chức này cho thấy cơ sở hạ tầng Tài chính phi tập trung có thể giảm chi phí chuyển tiền toàn cầu lên tới 80%, có thể tiết kiệm cho dân số toàn cầu không có tài khoản ngân hàng 30 tỷ đô la mỗi năm.

Công nghệ nguyên lý giảm chi phí DeFi và các trường hợp thực tế

Tại sao DeFi có thể giảm đáng kể chi phí dịch vụ tài chính? Điều cốt lõi nằm ở việc loại bỏ cấu trúc trung gian nhiều tầng của tài chính truyền thống. Quy trình chuyển tiền truyền thống có thể liên quan đến ngân hàng gửi, ngân hàng đại lý, mạng SWIFT, ngân hàng nhận, và nhiều khâu khác, mỗi khâu đều thu phí. DeFi thực hiện việc chuyển khoản trực tiếp trên blockchain thông qua hợp đồng thông minh, chỉ cần trả phí mạng, thường là chưa đến 1/10 chi phí truyền thống.

Mặc dù cuộc tranh luận về giá trị lâu dài của Tài chính phi tập trung vẫn tiếp tục, nhưng những người ủng hộ đã chỉ ra một số ví dụ thực tiễn cho thấy các công cụ kỹ thuật số có thể mở rộng phạm vi dịch vụ tài chính. Tại Nigeria và một số khu vực Đông Phi, mạng lưới dựa trên tiền điện tử cho phép người dùng thực hiện giao dịch bằng hoặc không bằng điện thoại thông minh. Thiết kế bao gồm này rất quan trọng đối với những người nghèo thiếu điện thoại thông minh.

Tại những khu vực như Venezuela, Zimbabwe và Argentina đang phải đối mặt với xung đột hoặc lạm phát nghiêm trọng, tiền tệ kỹ thuật số đã được sử dụng để chuyển tiền và bảo toàn giá trị. Khi đồng tiền nội địa mất giá 10% hoặc hơn mỗi ngày, stablecoin trở thành lựa chọn duy nhất để bảo vệ tài sản của mọi người. Một số tổ chức nhân đạo đã áp dụng hệ thống blockchain để phân phối hàng cứu trợ một cách minh bạch hơn, đảm bảo rằng các khoản quyên góp trực tiếp đến tay người thụ hưởng mà không bị trung gian ăn bớt.

Khi biện pháp này được triển khai, dường như người dân Mỹ ngày càng sẵn sàng chấp nhận các lựa chọn khác. Một cuộc khảo sát do DEF phối hợp với Ipsos thực hiện cho thấy, nếu dự luật bảo vệ quyền riêng tư tiền điện tử mới được thông qua, 42% người Mỹ có thể sẽ thử nghiệm các dịch vụ Tài chính phi tập trung. Nhiều người tham gia khảo sát bày tỏ sự không hài lòng với việc ngân hàng cung cấp dịch vụ chậm trễ, phí phát sinh bất ngờ và khó khăn trong việc rút tiền cá nhân. Trong số tất cả những người tham gia khảo sát, 56% người lớn cho biết họ muốn hoàn toàn kiểm soát tài chính của mình, 54% người cho biết họ muốn kiểm soát dữ liệu tài chính của mình.

TÀI CHÍNH PHI TẬP TRUNG Washington chiến lược vận động và đột phá chính sách

Khi vai trò của Tài chính phi tập trung trong thế giới thực ngày càng quan trọng, DEF đã tăng tốc các hoạt động vận động hành lang tại Washington. Ngoài các lập luận kinh tế, Quỹ Giáo dục DeFi cũng mở rộng nỗ lực chính sách tại Washington. Vào tháng 8, tổ chức này đã thành lập Quỹ Giáo dục DeFi, một tổ chức phi lợi nhuận nhằm mở rộng phạm vi vận động của mình và làm sâu sắc thêm sự tương tác với các nhà lập pháp.

Khoảng cùng một thời điểm, DEF và Andreessen Horowitz (a16z) đã kêu gọi Ủy ban Chứng khoán và Giao dịch Hoa Kỳ tạo ra một “cảng an toàn” quy định cho các ứng dụng blockchain. Họ cho rằng, giao diện phần mềm trung lập không nên được phân loại là trung gian tài chính, và cảnh báo rằng, cách giải thích hiện tại có thể buộc các nhà phát triển đảm nhận những vai trò quy định không mong muốn, từ đó cản trở sự đổi mới. Cốt lõi của lập luận này là sự khác biệt về bản chất giữa phát triển phần mềm và dịch vụ tài chính.

DEF cũng đã gửi phản hồi chính thức đến Ủy ban Ngân hàng Thượng viện về dự thảo “Đạo luật Đổi mới Tài chính Trách nhiệm” năm 2025. Trong tài liệu này, DEF và một số công ty tiền điện tử lớn, bao gồm Paradigm, Jump Crypto, Multicoin Capital, Solana Policy Institute và Uniswap Foundation, kêu gọi thiết lập sự phân tách quy định rõ ràng giữa các nhà phát triển phần mềm và trung gian tài chính.

Tài chính phi tập trung đối phó với những hạn chế và thách thức của nghèo đói

Tuy nhiên, các nhà nghiên cứu chỉ ra rằng Tài chính phi tập trung cũng đối mặt với nhiều hạn chế. Mô hình cho vay với tỷ lệ thế chấp cao, thị trường token biến động mạnh, lỗ hổng trong hợp đồng thông minh và rào cản về kiến thức tài chính đều cản trở việc ứng dụng rộng rãi Tài chính phi tập trung. Những thách thức này đặc biệt nghiêm trọng đối với người nghèo.

Tỷ lệ ký quỹ cao là hạn chế cơ bản của việc cho vay DeFi. Hiện tại, hầu hết các giao thức cho vay DeFi yêu cầu ký quỹ thừa, người vay phải gửi tài sản tiền điện tử có giá trị vượt quá số tiền vay. Mô hình này hữu ích cho những người đã sở hữu tài sản, nhưng hầu như không có ích cho những người nghèo thiếu vốn. Một người không có nổi 100 đô la, làm thế nào có thể thế chấp tài sản trị giá 150 đô la để vay 100 đô la trên DeFi?

Hiện nay, hầu hết các hoạt động của Bitcoin vẫn tập trung vào giao dịch đầu cơ, chứ không phải là mục đích kinh tế thực tế. Ngay cả khi El Salvador, nơi Bitcoin trở thành tiền tệ hợp pháp vào năm 2021, thì mức sử dụng trung bình hàng ngày cũng thấp hơn mong đợi. Trường hợp này cho thấy, chỉ việc hợp pháp hóa tiền điện tử là không đủ để thúc đẩy việc áp dụng trên diện rộng, mà còn cần có cơ sở hạ tầng, giáo dục và cơ chế khuyến khích đi kèm.

DEF cho rằng, các nhà hoạch định chính sách nên bảo vệ những khía cạnh trong Tài chính phi tập trung có thể trực tiếp giảm chi phí cho người tiêu dùng. Tổ chức này cho rằng, việc tiếp cận mở, thanh toán chi phí thấp và quyền kiểm soát của người dùng vẫn rất quan trọng đối với việc mang lại lợi ích cho những người sống ở rìa kinh tế. Chìa khóa là tìm ra điểm cân bằng giữa bảo vệ quy định và không gian đổi mới.