Analyse approfondie de la performance de la stratégie Caracal : une approche multi-stratégies

Le programme Caracal se distingue comme une stratégie sophistiquée de rééquilibrage trimestriel, combinant des positions longues/shorts à effet de levier pour naviguer dans des conditions de marché diverses. Qu'est-ce qui le rend attrayant ? En le comparant au benchmark traditionnel du portefeuille 60/40 — les résultats racontent une histoire intéressante sur la gestion active.

Cette approche opère sur plusieurs classes d'actifs, en négociant à la fois des ETF et des actions individuelles pour saisir les opportunités. La composante de levier ajoute de la flexibilité, permettant à la stratégie d'exprimer simultanément des convictions haussières et baissières. Plutôt que de rester en retrait pendant les cycles de marché, elle se repositionne activement chaque trimestre.

Pour les investisseurs évaluant des portefeuilles multi-stratégies, le cadre Caracal offre un profil de risque-rendement différent de celui des allocations statiques. La cadence de rééquilibrage trimestrielle maintient les positions à jour sans turnover excessif. Que cela surpasse ou non la division traditionnelle actions-obligations dépend du régime de marché, mais le bénéfice de diversification d'une exposition long/short est difficile à ignorer en période de volatilité.