Financement : c'est un mécanisme qui permet aux traders de gagner même en marché latéral

De nombreux traders appliquent déjà ce phénomène en pratique, mais les débutants ne connaissent souvent pas l’existence d’un tel outil. Sur les bourses de cryptomonnaies à terme, il existe un mécanisme qui maintient le prix des contrats proche du prix spot de l’actif. Ce n’est pas simplement une commission de la plateforme, mais un échange direct de fonds entre les participants du marché.

Qu’est-ce que le funding et comment cela fonctionne-t-il dans les contrats à terme

Ce mécanisme est appliqué à intervalles réguliers, généralement toutes les huit heures. Lorsque le marché est surchauffé à la hausse, les détenteurs de positions longues versent des fonds à ceux qui ont ouvert des positions courtes. La situation opposée se développe lorsque la pression descend : dans ce cas, les positions courtes financent les longues.

Le montant des paiements dépend directement du degré de déséquilibre : plus le marché est fortement déformé d’un côté, plus le pourcentage est élevé. Ce processus fonctionne entièrement automatiquement — les détenteurs de positions n’ont pas besoin de fermer leurs positions pour que le paiement ait lieu.

Deux stratégies pour profiter du funding

La première est simple. Les traders l’utilisent pour un revenu passif : si le pourcentage est positif, il est plus avantageux d’ouvrir une position courte, si négatif — une position longue. Le revenu peut aller de 0,01 à 0,1 % pour chaque cycle de huit heures, ce qui, lors de mouvements de marché calmes, se traduit par 10 à 30 % par an.

La deuxième approche s’appelle arbitrage de funding et est considérée comme une tactique plus sophistiquée. L’idée consiste à ouvrir simultanément deux positions opposées : une longue sur le marché spot et une courte sur le contrat à terme. Ainsi, les fluctuations de prix cessent de jouer un rôle déterminant — le profit provient uniquement de la différence entre les paiements en pourcentage. En utilisant un levier minimal, cette méthode réduit considérablement l’exposition au risque.

Gestion des risques lors du trading sur le funding

Bien que ce mécanisme puisse sembler attrayant pour générer des revenus, les traders doivent le comprendre du point de vue de la gestion des risques. Même une stratégie passive nécessite discipline et rejet d’attentes excessives. Les règles clés : ne pas utiliser de levier excessif, contrôler régulièrement le solde du compte et être prêt à des changements brusques de dynamique.

$XRP $ALT

Le funding reste l’une des rares méthodes permettant aux traders de générer un revenu constant sur un marché stable, à condition de suivre une tactique claire et de ne pas céder aux décisions impulsives.