Procès collectif sur le découvert de 15 ans résolu : Truist subit une perte de $240 millions

Truist Financial a conclu un accord historique pour mettre fin à une longue action collective concernant les découverts, qui dure depuis 15 ans, une décision qui pèsera considérablement sur les résultats de la banque. L’institution financière a accepté de payer jusqu’à 240 millions de dollars pour résoudre le litige, qui traîne devant les tribunaux depuis l’origine, avec l’une des anciennes institutions de Truist, SunTrust Banks. L’accord, encore soumis à l’approbation judiciaire, marque la fin d’une longue bataille juridique centrée sur la classification des frais de découvert comme intérêts soumis aux plafonds de taux d’intérêt de la Géorgie.

Conflit sur les frais de découvert : de SunTrust à la résolution actuelle par action collective

L’origine du litige collectif sur les découverts remonte à une plainte déposée contre SunTrust Banks. Le demandeur initial soutenait que tous les frais de découvert facturés par cette institution basée à Atlanta auraient dû être classés comme intérêts, relevant ainsi des lois sur l’usure et des limitations de taux d’intérêt en Géorgie. Lors du décès du demandeur en 2014, l’affaire s’est élargie en une action collective plus large avec des revendications considérablement accrues. Les plaignants ont ensuite allégué que SunTrust avait violé à la fois les lois civiles et pénales sur l’usure et ont demandé des dommages-intérêts pour l’ensemble des membres, incluant jusqu’à 452 millions de dollars en remboursements de frais et intérêts préjugés.

L’affaire a pris de l’ampleur en début d’année lorsque la Cour suprême des États-Unis a refusé d’examiner l’appel de Truist contre une décision défavorable de la Cour suprême de Géorgie. Cette décision a effectivement bloqué la tentative de la banque de faire annuler le statut d’action collective de la procédure, ouvrant la voie aux négociations menant à l’accord actuel.

Les chiffres derrière l’accord sur les découverts : 130 millions de dollars de coûts immédiats

Le coût financier de la résolution du litige sur les découverts est devenu évident dès les résultats du quatrième trimestre 2025 de Truist. La dépense de 130 millions de dollars pour l’accord a réduit le bénéfice par action de la banque de 12 cents pour le trimestre seulement, et de 18 cents pour l’année entière. Combiné à 63 millions de dollars de coûts liés aux départs volontaires dans le cadre de la restructuration en cours, le bénéfice par action du trimestre s’est établi à 1,00 dollar, manquant de 9 cents les estimations des analystes selon S&P Capital IQ.

Les coûts liés à l’accord ont été particulièrement significatifs par rapport à l’ensemble des dépenses de la banque. Les dépenses hors intérêts ont atteint 3,17 milliards de dollars au quatrième trimestre, en hausse de 4 % par rapport à la même période en 2024. Sur l’année 2025, les dépenses totales ont augmenté à 12,08 milliards de dollars, soit une hausse de 0,5 % par rapport à 2024, tout en restant en dessous des prévisions de la banque.

Au-delà de l’accord : restructuration et défis liés à la main-d’œuvre

Si l’accord sur le litige concernant les découverts a fait la une, Truist a également dû faire face à des coûts importants de restructuration. Les 63 millions de dollars versés en indemnités de départ au quatrième trimestre ont encore réduit le bénéfice par action de 4 cents. En deux ans, les charges de restructuration — comprenant indemnités, coûts d’occupation, services professionnels et frais de traitement externes — ont totalisé 358 millions de dollars.

Truist a lancé sa grande refonte organisationnelle fin 2023 avec pour objectif ambitieux de réduire ses coûts de 750 millions de dollars sur 12 à 18 mois. Le directeur financier Mike Maguire a indiqué lors de la conférence sur les résultats que, bien que les coûts de restructuration devraient diminuer en 2026, les indemnités de départ et les coûts liés aux installations continueront à peser alors que la société poursuit sa transformation.

Les chiffres de la main-d’œuvre illustrent cette transition. Fin décembre 2024, Truist employait 37 661 équivalents temps plein. Ce nombre est passé à 38 534 en septembre 2025, pour se stabiliser à 38 062 à la fin de l’année, soit une baisse trimestrielle d’environ 1,2 %. Maguire a expliqué que ces variations reflètent une stratégie de transition, passant de contractuels temporaires à du personnel permanent. Il a suggéré que, si le nombre total d’employés peut augmenter avec la conversion de plus de contractuels en employés à plein temps, le coût moyen par employé devrait diminuer si la mise en œuvre se déroule comme prévu.

Performance 2025 : des indicateurs positifs compensés par des défis juridiques et de restructuration

Malgré les vents contraires liés au litige sur les découverts et aux coûts de restructuration, Truist a affiché des indicateurs opérationnels encourageants pour 2025. Le bénéfice net s’est élevé à 1,35 milliard de dollars, en hausse de 6,1 % par rapport à l’année précédente. Le revenu d’intérêts net a augmenté de 3,06 %, atteignant 3,7 milliards de dollars, soutenu par des soldes de prêts moyens plus élevés et des coûts de dépôts plus faibles. Les revenus de commissions ont augmenté de 5,17 %, pour atteindre 1,55 milliard de dollars, grâce à la croissance dans la banque d’investissement, le trading et la gestion de patrimoine. Le chiffre d’affaires total a progressé à 5,25 milliards de dollars, contre 5,06 milliards au trimestre précédent.

La taille de la banque reste solide, avec 542 milliards de dollars d’actifs sous gestion à la date de référence.

Perspectives : objectifs de rendement des fonds propres et plans de gestion du capital

Le PDG Bill Rogers a réaffirmé l’objectif stratégique de la banque d’atteindre un rendement de 15 % sur le fonds propre tangible d’ici 2027, contre 12,7 % en 2025. Lorsqu’on lui a demandé ses attentes au-delà de 2027, Rogers a refusé de donner des détails, évoquant d’éventuels changements dans la position de capital de la banque et les conditions macroéconomiques plus larges.

Concernant la gestion du capital, Truist a annoncé son intention de racheter plus d’actions ordinaires en 2026 qu’en 2025, avec un objectif d’environ 4 milliards de dollars de rachats, dont environ 1 milliard de dollars prévu d’être réalisé d’ici fin mars. En 2025, la banque a racheté pour 2,5 milliards de dollars d’actions. Le conseil d’administration a autorisé jusqu’à 10 milliards de dollars de rachats sans date d’expiration, offrant à la direction une flexibilité pour redistribuer du capital aux actionnaires selon les conditions du marché.

La résolution du litige collectif sur les découverts marque la fin d’un long chapitre judiciaire de 15 ans, mais la trajectoire de Truist continuera d’être façonnée par ses initiatives de restructuration et sa recherche d’une rentabilité accrue dans les années à venir.